Hvordan tjente Paul Tudor Jones sine penge? De bedste hemmeligheder og tips

Redaktionel bemærkning: Selvom vi overholder strenge redaktionelle retningslinjer, kan dette indlæg indeholde referencer til produkter fra vores partnere. Her er en forklaring på, hvordan vi tjener penge. Ingen af dataene og informationerne på denne webside udgør investeringsrådgivning i henhold til vores ansvarsfraskrivelse.

Paul Tudor Jones tjente sin formue som hedgefondforvalter og-handler, primært gennem makrohandelsstrategier, der udnyttede store markedsbevægelser. Han grundlagde Tudor Investment Corporation i 1980 og opnåede betydelig succes ved at forudse børskrakket i 1987, hvor han efter sigende tredoblede sin kapital gennem korte positioner. Jones er kendt for sin disciplinerede risikostyring og evne til at forudsige økonomiske tendenser og udnyttede sin ekspertise inden for futures og valutaer til at opbygge en nettoformue på flere milliarder dollars.

Når det handler om at tjene penge i investeringsverdenen, er der få navne, der er mere synonyme med succes end Paul Tudor Jones. Gennem hele sin karriere har Jones konsekvent vist en uhyggelig evne til at skabe massive afkast, uanset markedsforholdene.

I betragtning af hans resultater er det ingen overraskelse, at Forex og investeringsbegyndere altid spørger: "Hvordan tjente Paul Tudor Jones sine penge?" For begyndere er det altid nyttigt at lære af erfaringerne fra dem, der allerede har gjort sig bemærket inden for investering, som f.eks. Paul Tudor Jones. Denne artikel vil se nærmere på denne legendariske investors liv og karriere og undersøge nogle af hemmelighederne bag hans succes.

Hvem er Paul Tudor Jones, og hvordan tjente han penge?

Paul Tudor Jones blev født i 1954 i Memphis, Tennessee. Han dimitterede fra University of Virginia i 1976. Mens han gik på college, levede han af at skrive for sin fars avis for små virksomheder, Memphis Daily News, under navnet Paul Eagle.

Paul Tudor Jones

Selvom han blev optaget på Harvard, afslog Jones tilbuddet. I stedet valgte han at bede sin fætter, William Dunavant, om at lære ham det grundlæggende i handel. Dunavant henviste Jones til Eli Tullis, en råvaremægler med base i New Orleans.

Tullis var en erfaren handelsmand, da han repræsenterede velrenommerede bomuldshandlere. Han var derfor dygtig nok til at vejlede Jones i handel med bomuldsfutures på New York Cotton Exchange i slutningen af 1970'erne. Som kun 24-årig havde Jones opnået tilstrækkelige færdigheder til at blive råvaremægler og arbejde for E. F. Hutton & Co.

I 1980 grundlagde Paul Tudor Jones Tudor Investment Corporation, en hedgefond, som fortsat er en vigtig kilde til hans formue. En af hans mest bemærkelsesværdige succeser var at forudsige børskrakket i 1987 korrekt. Jones tjente 100 millioner dollars alene på den dag.

I de senere år er Jones blevet mere og mere involveret i filantropi. I 2013 grundlagde han Robin Hood Foundation, en non-profit organisation, der har til formål at afhjælpe fattigdom i New York City.

I maj 2020 sagde Jones, at han havde brugt 1-2 % af sin formue til at købe nogle bitcoin for at sikre sig mod inflation. Paul Tudor Jones Jones' investering iBitcoin kom, da centralbanken forventedes at trykke flere penge for at genoplive økonomien efter coronaviruspandemien.

Jones tjener for det meste sine penge på Tudor Investment Corporation, der fokuserer på udsvingene i renterne på valutamarkedet. I dag forvalter selskabet aktiver til en værdi af ca. 11 milliarder dollars.

Afdækningen har været utrolig succesfuld i årenes løb og har givet et gennemsnitligt årligt afkast på 19 %. Tommy Robins, som arbejder tæt sammen med Jones, har hævdet, at fonden har givet et konstant afkast. Den har tjent penge hvert år i de sidste to årtier.

Hvad er Paul Tudor Jones nettoværdi?

Ifølge Forbes er Paul Tudor Jones's nettoværdi i øjeblikket 8,1 mia. dollars. Dette puts ham på plads 317 i Forbes realtidsrangering af verdens rigeste mennesker.

Forbes viser, at dette er det rigeste, Jones har været siden 2013. Han er gået fra 5,1 milliarder dollars i 2020 til 7 milliarder dollars i 2021 til 8,1 milliarder dollars i 2024. Med flere investeringsmuligheder er det kun sandsynligt, at Jones vil blive endnu rigere i fremtiden.

Paul Tudor Jones Portefølje og investeringer

Paul Tudor JonesJones' seneste investeringer viser, hvordan han tilpasser sig de skiftende markedsforhold. Tudor Investment Corporation har en veldiversificeret portefølje på tværs af sektorer som teknologi, sundhedspleje, finans og forbrugsgoder.

I 2024 tilføjede firmaet 501 nye aktier til sine beholdninger. Nogle bemærkelsesværdige tilføjelser omfatter 686.581 aktier i iShares Russell 2000 ETF (IWM), til en værdi af ca. 151,66 millioner dollars, og 15.915.186 aktier i Infinera Corp (NASDAQ: INFN), som udgør 0,39 % af porteføljen.

Jones har givet udtryk for bekymring over traditionelle investeringer, især obligationer. Han advarer om, at stigende amerikanske underskud, stigende gæld og højere renter kan føre til en finanskrise. Som svar har han reduceret sin eksponering mod obligationer og endda taget positioner mod langsigtede statsobligationer.

Ved at skifte gear har Jones øget sin andel i BlackRock’s iShares Bitcoin Trust (IBIT), hvor han har over 4,4 millioner aktier til en værdi af 159,9 millioner dollars. Dette træk fremhæver hans tro på, at Bitcoin er en stærkere sikring mod inflation end guld, en holdning, han har delt før.

Hvad er Paul Tudor Jones's handelsstrategi?

Paul Tudor Jones Hans handelsstrategi kombinerer forskellige teknikker til at hjælpe ham med at identificere markedsmuligheder. Nogle af disse teknikker omfatter:

Teknisk analyse

Denne metode indebærer forudsigelse af fremtidige markedspriser ved at analysere tidligere prismønstre. Paul Tudor Jones's handelsstrategi er baseret på teknisk analyse og massepsykologi. Han mener, at markederne er drevet af menneskelige følelser, som har en tendens til at gentage sig selv.

Under børskrakket i 1987 kortlagde Paul Tudor Jones og hans kollega Peter Borish markedet i forhold til det marked, der gik forud for krakket i 1929.

Denne analyse hjalp dem med at indse, at der var en direkte sammenligning mellem markedet i 1929 og de igangværende markedstendenser i 1987. Ved hjælp af disse oplysninger foretog de en af de største handler i Wall Streets historie.

Global makrohandel

Denne type handel indebærer, at man tager positioner på de globale finansmarkeder baseret på den økonomiske og politiske udvikling. Jones er en stor tilhænger af denne type handel, da han mener, at den giver de bedste muligheder for at tjene penge.

Denne filosofi har hjulpet ham med at foretage nogle af sin karrieres største og mest rentable handler. Når Jones investerer ved hjælp af denne strategi, foretrækker han at bruge futuresmarkedet. Han mener, at det giver mere likviditet og bedre muligheder for hedging end aktiemarkedet.

Aktiv pengestyring

Aktiv money management indebærer, at man følger en investeringsporteføljes udvikling og træffer beslutninger om at sælge, beholde og købe et bestemt aktiv. Målet er at slå det gennemsnitlige afkast på aktiemarkedet og drage fordel af kursudsving på kort sigt.

Paul Tudor JonesHandelsstrategien involverer denne tilgang, fordi han altid overvåger sine positioner og sikrer, at hans investeringer klarer sig godt. Hvis han ser, at et bestemt aktiv ikke klarer sig godt, vil han hurtigt sælge det og gå videre til en anden investering.

Paul Tudor Jones' råd til begyndere

Hvis du er ny inden for investering og handel, har Paul Tudor Jones nogle gode råd til dig. Her er fem tips fra manden selv:

Viden fra klasseværelset er ikke nok til at forberede dig på handel

Du skal være forberedt på markedernes virkelighed, som kan være meget forskellig fra det, du forventede. Du lærer kun det bedste ved at handle på markedet. Learning by doing er bedre, fordi markedet er fuld af overraskelser, og ingen uddannelse kan forberede dig nok til at håndtere dem.

Spil altid forsvar, ikke angreb

Et af de mest berømte Paul Tudor Jones citater er:"Nøglen er at spille godt forsvar, ikke godt angreb." Dette citat calls opfordrer handlende til altid at starte i det små ved at undgå at risikere for meget. Målet bør være at minimere dine tab ved at bruge en defensiv strategi, når du spiller.

Hvis du er offensiv, er det let at begå den fejl at kaste sig ud i en handel for tidligt uden at have en plan eller en strategi. Du bør indse, at markedet altid vil være fuldt af muligheder, og du bør ikke skynde dig uden en handelsplan.

Læg egoet til side

Ego kan sløre din dømmekraft og få dig til at træffe impulsive beslutninger. Et af Paul Tudor Jones's citater siger: "Værikke en helt. Lad være med at have et ego. Sæt altid spørgsmålstegn ved dig selv og dine evner."

Dette citat lærer dig, at selv når du begynder at føle dig godt tilpas med at handle, må du aldrig lade dit ego tage over. Du skal altid være opmærksom på dine egne begrænsninger og sørge for at sætte spørgsmålstegn ved dine beslutninger.

Følg ikke altid trenden

Bare fordi alle andre gør det, betyder det ikke, at du også skal gøre det. Det kan være fristende at hoppe med på vognen, når alle køber, men det er ofte, når markedet er ved at vende. Det mest afgørende i handel er at holde sig til sin oprindelige præmis.

Du skal altid holde dig til din oprindelige analyse og ikke lade dig påvirke af, hvad alle andre gør. Jones har bidraget til bogen "Jesse Livermore-Boy Plunger: The Man Who Sold America Short in 1929". Du kan læse den for at lære, hvordan det kan hjælpe dig med at få succes, hvis du vælger din egen handelsstrategi.

Vær ikke bange for at tage tab

At lide tab er en del af det at handle, og du skal være forberedt på det. Hvis du er bange for at tabe penge, kommer du aldrig til at klare dig som trader. En af de vigtigste ting, du skal huske, er altid at gøre dine tab korte. Hvis en handel ikke fungerer, skal du komme ud af den så hurtigt som muligt.

Jo længere du bliver i en tabsgivende handel, jo flere penge vil du tabe. Du kan bruge et pris-og tidsstop til at begrænse dine tab. Hvis du gerne vil lære mere om at minimere dine tab, kan du læse"Market Wizards: Interviews med de bedste tradere".

Hvis du vil skabe dig et navn som en velrenommeret investor, kan du komme i gang med Forex og aktiehandel med et lille beløb. Nogle platforme kan hjælpe dig med at handle med aktier og Forex. Disse omfatter:

Bedste Forex-mæglere
	Min. indbetaling, $	Max. gearing	Min. spread EUR/USD, pips	Max. spread GBP/USD, pips	Beskyttelse af investorer	Reguleringsniveau	Åbn en konto
Pepperstone		1:500	0,5	1,4	£85,000 €20,000 €100,000 (DE)	Tier-1	ÅBEN EN KONTO Din kapital er i fare.
OANDA		1:200	0,1	0,5	£85,000 SGD 75,000 $500,000	Tier-1	ÅBEN EN KONTO Din kapital er i fare.
Interactive Brokers		1:30	0,2	1,5	$500,000 £85,000	Tier-1	ÅBEN EN KONTO Din kapital er i fare.
IG Markets	1	1:200	0,6	1,5	£85,000 €100,000 SGD 75,000	Tier-1	Check anmeldelse
VT Markets	100	1:500	0,4	1,4		Tier-1	ÅBEN EN KONTO Din kapital er i fare.

Fokuser på det, han gjorde bedst

Paul Tudor Jones hans succes er direkte relateret til hans dybe forståelse af makroøkonomiske processer og hans evne til at drage fordel af markedskriser. Hans strategi for at forudsige krakket i 1987 var baseret på detaljeret analyse af fundamentale data og undersøgelse af mønstrene i tidligere kriser. Denne tilgang er især nyttig for moderne handlere, der stræber efter at træffe beslutninger baseret på data snarere end intuition.

Et andet punkt i hans mesterskab er risikostyring. Jones er kendt for sin disciplin og klare planlægning af hver handel. Hans tilgang til stop loss og analyse af hver fejltagelse lærer os, at succes i handel ikke handler om at finde den perfekte handel, men om at bevare kapitalen på lang sigt. For begyndere kan dette være en værdifuld lektie: risikoen skal beregnes på forhånd og ikke styres kaotisk.

Jones var også et eksempel på fleksibilitet og konstant læring. Han udforskede nye tilgange til handel, tilpassede sig skiftende markedsforhold og indførte moderne analyseværktøjer. Nutidens handlere bør se på teknologier som algoritmisk handel for ikke bare at holde trit med, men også overhale markedet.

Konklusion

Paul Tudor Jones min handelskarriere viser, hvordan skarpe instinkter, omhyggelig planlægning og villighed til at tage kalkulerede risici kan skabe ekstraordinære resultater. Fra præcist at forudsige krakket i 1987 til tidligt at få øje på nye muligheder som Bitcoin har han opbygget sin formue ved at være på forkant med markedstendenserne uden at miste de grundlæggende forhold af syne. Jones har en evne til at forstå både tal og menneskelig adfærd, hvilket hjælper ham med at foretage træk, som andre ikke ville turde. Hans historie handler ikke kun om succes; den handler om altid at være forberedt på det næste store træk, samtidig med at man holder fast i det grundlæggende.

Ofte stillede spørgsmål

Hvad er en hedgefond?

En hedgefond er en type investeringsfond, der samler penge fra forskellige investorer for at investere i værdipapirer, råvarer og andre aktiver.

Hvad er forskellen mellem en hedgefond og en investeringsforening?

Den største forskel mellem en hedgefond og en investeringsforening er, at hedgefonde ikke er underlagt de samme regler som investeringsforeninger. Hedgefonde er også typisk mere risikable og volatile end investeringsforeninger.

Kan jeg blive rig ved at investere i aktier, eller er risikoen for høj?

Det er muligt at blive rig ved at investere i aktier, men det kræver tid og tålmodighed. Der er altid en risiko forbundet med at investere i aktier. Men hvis du spreder din portefølje, kan du minimere dine risici.

Hvad betyder inflation for aktiemarkedet?

Inflation kan reducere værdien af investeringer. Den kan også føre til højere renter, hvilket gør det dyrere at låne penge.

Teamet som arbejdede på denne artikel

Rinat Gismatullin er en entreprenør og forretningsekspert med 9 års erfaring indenfor handel. Han fokuserer på langsigtede investeringer, men bruger også intradag handel. Han er en privat konsulent på investering i digitale aktiver og personlig økonomi. Rinat har to uddannelser i Økonomi og Lingvistik.

Bliv klogere på vores redaktionelle principper

Mægler

En mægler er en juridisk enhed eller en person, der fungerer som mellemmand, når der handles på de finansielle markeder. Private investorer kan ikke handle uden en mægler, da det kun er mæglere, der kan udføre handler på børserne.

Risikostyring

Risikostyring er en risikostyringsmodel, der indebærer kontrol af potentielle tab, samtidig med at overskuddet maksimeres. De vigtigste risikostyringsværktøjer er stop loss, take profit, beregning af positionsvolumen under hensyntagen til gearing og pip-værdi.

Ekstra

Xetra er et tysk børshandelssystem, som Frankfurt-børsen driver. Deutsche Börse er moderselskab for Frankfurt-børsen.

Bitcoin

Bitcoin er en decentral digital kryptovaluta, som blev skabt i 2009 af en anonym person eller gruppe under pseudonymet Satoshi Nakamoto. Den fungerer på en teknologi kaldet blockchain, som er en distribueret hovedbog, der registrerer alle transaktioner på tværs af et netværk af computere.

Paul Tudor Jones

Paul Tudor Jones er en meget succesfuld og indflydelsesrig hedgefondforvalter og investor. Han er bedst kendt for sin makrohandel og sin evne til at navigere i og drage fordel af store tendenser på finansmarkedet.