MARA planlægger at udstede konvertible obligationer for 700 mio. dollars for at øge Bitcoin-reserverne
MARA er den næststørste indehaver af Bitcoin
MARA Holdings (tidligere Marathon Digital) meddelte, at de har til hensigt at udstede et nyt obligationslån på 700 millioner dollars.
Af dette beløb vil op til 200 millioner dollars blive afsat til at tilbagekøbe eksisterende obligationer, der udløber i 2026, mens de resterende midler vil blive brugt til generelle virksomhedsformål og yderligere investeringer i Bitcoin.
MARA er den næststørste indehaver af Bitcoin efter MicroStrategy og bruger det digitale aktiv som en del af sine virksomhedsreserver. Ifølge Bitcoin Treasuries har MARA i øjeblikket 25.945 BTC til en værdi af ca. 2,35 milliarder dollars. Til sammenligning har MicroStrategy på førstepladsen 279.420 BTC til en værdi af 25,3 milliarder dollars, mens Riot Platforms har 10.019 BTC til en værdi af 907 millioner dollars.
Der vil komme flere bitcoins
Ifølge MARA Holdings' pressemeddelelse vil de konvertible seniorobligationer, der udløber i 2030, blive udbudt gennem en privat placering til kvalificerede institutionelle købere. Inden for en periode på 13 dage fra datoen for den første obligationsudstedelse vil de første købere desuden have ret til at købe yderligere obligationer for i alt op til 105 millioner dollars.
Rentebetalinger på obligationerne begynder i 2025 og vil blive foretaget halvårligt den 1. marts og 1. september. Obligationsejerne vil have mulighed for at kræve, at MARA tilbagekøber alle eller en del af deres obligationer kontant den 1. december 2027. Efter den 5. marts 2028 kan MARA indløse obligationerne efter eget skøn på særlige betingelser.
Obligationsudstedelsesplanen indeholder også bestemmelser om konvertering af obligationerne til almindelige MARA-aktier eller en kombination af aktier og kontanter.
To store Bitcoin-mineselskaber, Marathon Digital Holdings og Riot Platforms, har rapporteret rekordhøje månedlige Bitcoin-produktionsniveauer i oktober 2024, hvilket markerer deres højeste produktion siden halveringsbegivenheden i april. Denne stigning kommer på trods af stigende vanskeligheder i Bitcoin-minesektoren, herunder en stigende hash-rate i netværket, som har øget minedriftens vanskeligheder over hele linjen.
