كيف يمكن بيع الدولار الأمريكي والعملات الأخرى في سوق الفوركس؟

ملاحظة تحريرية: بينما نلتزم بالنزاهة التحريرية الصارمة، قد يحتوي هذا المنشور على إشارات إلى منتجات من شركائنا. فيما يلي شرح لكيفية كسب المال. لا تشكل أي من البيانات والمعلومات الواردة في صفحة الويب هذه نصيحة استثمارية وفقًا لإخلاء المسؤولية.

في الفوركس، أنت تتداول دائمًا في أزواج العملات. يعني بيع الدولار الأمريكي على المكشوف المراهنة على أنه سيضعف بالنسبة للعملة الأخرى في الزوج.

التسعير المباشر (يتم تسعير الدولار الأمريكي أولاً، مثل الدولار الأمريكي/الين الياباني): لبيع الدولار الأمريكي على المكشوف، تقوم ببيع الزوج. إذا انخفض السعر، فإنك تقوم بإغلاق المركز (إعادة الشراء) بسعر أقل، محققًا ربحًا.
التسعير غير المباشر (يتم تسعير الدولار الأمريكي ثانيًا، مثل EUR/USD): لبيع الدولار الأمريكي، تقوم بشراء الزوج. إذا ارتفع السعر، تقوم بإغلاق المركز (البيع) بسعر أعلى، محققًا ربحًا.

الجميع لديه فهم جيد لكيفية الاستفادة من ارتفاع الأسعار. يشتري المتداول العملة، عندما يعتقد أنها سترتفع، ويبيعها بمجرد أن يصل هذا الارتفاع إلى أعلى مستوياته المحتملة. وتسمى هذه الصفقات بصفقات الشراء أو صفقات الشراء. ومع ذلك، بقدر ما قد يبدو الأمر متناقضًا، يمكنك أيضًا كسب المال عندما ينخفض سعر الأصل. تسمى هذه الصفقات بصفقات البيع أو صفقات البيع. يمكنك فتح صفقة بيع في البورصة لأي أصل أو عملة أو سهم. هذا النوع من التداول يمكن أن يجلب أرباحًا هائلة، ولكن المخاطر عالية أيضًا. دعنا نلقي نظرة فاحصة على كيفية فتح صفقة بيع على الدولار الأمريكي والفوز.

!Plus500 ابدأ التداول في الفوركس الآن مع

ما هو مركز البيع؟

يستخدم عشرات الآلاف من المتداولين الناجحين مراكز البيع في الفوركس. ومع ذلك، من الأسهل شرح كيفية عمل مراكز البيع باستخدام مثال الأوراق المالية أو الأسهم. لنفترض أن أحد المتداولين أجرى تحليلاً للسوق وهو مقتنع بأن سهم IBM سينهار بحلول المساء. يمكنه الاستفادة من ذلك من خلال اتخاذ الخطوات التالية. يقترض المتداول 100 سهم من أسهم IBM من وسيطه ويبيعها على الفور بالسعر المعلن، وليكن 150 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد. في المساء، ينخفض سعر السهم إلى 120 دولارًا أمريكيًا، فيشتري المتداول 100 سهم ويعيد الدين إلى الوسيط.

كم سيكسب من فتح مركز بيع في البورصة؟ 100х150= 15,000 دولار أمريكي - هذا هو المبلغ الذي باع به الأسهم. 100х120= 12,000 دولار أمريكي - وهذا هو المبلغ الذي اشترى به الأسهم لاحقًا من أجل إعادتها. 15,000 دولار أمريكي - 12,000 دولار أمريكي = 3,000 دولار أمريكي - وهذا هو المبلغ الذي ربحه (مطروحًا منه رسوم التداول). إنها آلية بسيطة للغاية. يمكنك استخدام نفس المبدأ لفتح مراكز بيع على المكشوف على الدولار الأمريكي أو أي عملة أخرى من أجل بيع الأموال المقترضة أولاً ثم شرائها، عندما ينخفض السعر، والعودة إلى الوسيط.

كيف يعمل مركز البيع على المكشوف في الفوركس؟

هناك عدد من الفروق الدقيقة حول صفقات البيع على المكشوف على الدولار الأمريكي أو أي عملة أو ورقة مالية أخرى. الوسطاء لا يقرضون أموالك مجانًا. على سبيل المثال، عندما تقترض دولارًا أمريكيًا من وسيط، فإنك تدفع رسومًا كل يوم أثناء فتح صفقتك. وهذا ما يسمى الإقراض بالهامش. يتم تسوية النفقات ببساطة - عادةً لا يتقاضى الوسطاء الرسوم عن اليوم الأول من القرض، مما يعني أنك إذا أغلقت المركز بسرعة ولن تقوم بتدويره إلى اليوم التالي، فستتمكن من تجنب النفقات الإضافية.

تتمتع صفقات البيع على المكشوف في الفوركس أيضًا بالأمان. إنه مبلغ في حسابك سيتم حظره كضمان حتى يتم إغلاق الصفقة. هذا يعني أن الوسيط يحمي نفسه حتى الوقت الذي تعيد فيه القرض. أهم المؤشرات بالنسبة للمتداول هي الهامش الأولي والحد الأدنى للهامش. الهامش الأولي هو الضمان المطلوب لفتح صفقة. ويتم حسابه بالصيغة التالية: سعر الأصل × نسبة المخاطرة. الحد الأدنى للهامش هو مبلغ الأموال في الحساب المطلوب لدعم فتح الصفقة؛ وهذا الهامش هو 0.5 من الهامش الأولي.

عند فتح مركز بيع في البورصة، يجب أن تأخذ في الاعتبار تكلفة المحفظة السائلة التي يتم حسابها بالصيغة التالية: قيمة الأصول في حساب العميل مطروحًا منها الدين للوسيط. إذا كانت سيولة المحفظة منخفضة، فلن يقوم الوسيط بإقراضك الأموال أو سيغلق الصفقة بالقوة، إذا كانت قد فُتحت بالفعل.

وأخيرًا، هناك الرافعة المالية ونسبة المخاطرة. تحدد الرافعة المالية إمكانية الإقراض، فعلى سبيل المثال، إذا كانت الرافعة المالية 1:5، يمكن للمتداول الذي لديه 100 دولار أمريكي أن يقترض من الوسيط عملة أو أسهم أخرى بمبلغ 500 دولار أمريكي. يتم تحديد الرافعة المالية من خلال نسبة المخاطرة (يتم أخذها أيضًا في الاعتبار عند حساب الهامش الأولي). نسبة المخاطرة هي احتمال تغير سعر الأصل. يتم تحديث المؤشر بانتظام من قبل الوسيط بناءً على وضع السوق. كلما انخفض تقلب الأصل، انخفضت نسبة المخاطرة وارتفعت الرافعة المالية.

مثال على بيع الدولار الأمريكي على المكشوف

من المفيد أكثر فتح صفقة بيع على الدولار الأمريكي على حسابات ECN وحسابات STP. سنناقشها بمزيد من التفصيل أدناه، ولكن الشيء الوحيد الذي يجب معرفته عنها هو أن تنفيذ الأوامر عليها سريع للغاية. وهذا أمر في غاية الأهمية عندما تقوم ببيع الدولار الأمريكي أو أي عملة أخرى.

لنفترض أن أحد المتداولين يحلل السوق ويرى أن سعر الدولار الأمريكي مقابل اليورو على وشك الانخفاض. يقوم باقتراض 1,000 دولار أمريكي من الوسيط برافعة مالية 1:3، مستخدمًا اليورو في حسابه كضمان. يقوم على الفور ببيع الدولار الأمريكي بسعر 1 دولار أمريكي مقابل 0.93353 يورو. بعد ساعتين، ينخفض سعر الدولار الأمريكي فجأة إلى 0.85334 يورو ويشتري المتداول 3000 دولار أمريكي من أجل إعادتها إلى الوسيط (اقترض 1000 دولار أمريكي برافعة مالية 1:3).

لذلك، من خلال بيع الدولارات المقترضة على الفور، حصل المتداول على 2800.59 يورو. ثم اشترى 3,000 دولار أمريكي بإنفاق 2,560.02 يورو. يتم إرجاع الدولارات إلى الوسيط ويكون ربح المتداول 2800.59 يورو - 2560.02 يورو = 240.57 يورو.

مثال على بيع الجنيه الإسترليني على المكشوف

يتم فتح جميع صفقات البيع على المكشوف في الفوركس بنفس الطريقة بالنسبة للأداة المختارة؛ فالعملة لا تغير الآلية. يتم تحديد الخوارزمية فقط من خلال الأداة المالية (على سبيل المثال، ECN أو العقود مقابل الفروقات أو العقود الآجلة للعملات). على سبيل المثال، في حالة العقود مقابل الفروقات، لا يقوم المتداول بشراء أو بيع العملة، ولكنه يبرم عقدًا لفروق الأسعار في وقت فتح الصفقة وإغلاقها.

دعونا نلقي نظرة فاحصة باستخدام مثال الجنيه الإسترليني الذي يخطط المستثمر المحتمل لبيعه. فهو يقترض 10,000 جنيه إسترليني من الوسيط ويبرم عقد فروقات بهذا المبلغ. السعر الحالي للجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي هو 0.79936، ولكن المتداول يعتقد أنه سينخفض بحلول نهاية الأسبوع. وهذا هو سبب إبرام عقد الفروقات. ينخفض السعر بالفعل إلى 0.81112 جنيه إسترليني/دولار أمريكي واحد. الفرق للعقد الذي قيمته 10,000 جنيه إسترليني هو كالتالي 8،111.2 جنيه إسترليني - 7،993.6 جنيه إسترليني = 117.6 جنيه إسترليني، وهذا هو ربح المتداول مطروحًا منه الرسوم. هذا مثال تقريبي لصفقة بيع في الفوركس لا يأخذ في الحسبان الكثير من الفروق الدقيقة والعوامل، ولكنه يوضح بجلاء كيفية عمل آلية صفقة البيع. فيما يلي سوف نلقي نظرة فاحصة على أنواع الحسابات، حيث يكون فتح صفقة بيع على الدولار الأمريكي أو أي عملة أخرى أكثر ربحية.

مخاطر وفرص صفقات البيع على المكشوف في الفوركس

كل شيء واضح إلى حد ما فيما يتعلق بالفرص التي يوفرها البيع على المكشوف في الفوركس - يمكن للمتداول أن يربح من انخفاض سعر الأصل (العملة، السهم، السلعة - يمكن فتح صفقات بيع على أي شيء) في وقت قصير. في الواقع، من الممكن أن تكسب الكثير، إذا كان توقعك للانهيار القوي للسعر صحيحًا وإذا قمت بتنويع المخاطر بذكاء. المتداولون المتمرسون يجنون من 2,000 إلى 4,000 دولار أمريكي في الأسبوع على صفقات البيع، وهذا ليس الحد الأقصى.

ما هي الفائدة؟ لقد ذكرنا بالفعل أول فارق بسيط - الوسطاء لا يقدمون القروض مجانًا. يمكن التحقق من سعر الفائدة على البيع على المكشوف في خطة التعريفة المختارة. على سبيل المثال، المعدل هو 13% سنويًا. هذا يعني أنه مقابل كل 1,000 دولار أمريكي، سيتعين عليك دفع 130 دولارًا أمريكيًا سنويًا أو 0.36 سنتًا في اليوم. إذا ظلت الصفقة مفتوحة لعدة أيام، فقد يكون المبلغ كبيرًا.

الفارق الدقيق الآخر المهم لصفقة البيع في البورصة وفي الفوركس هو زيادة المخاطرة بسبب التوقع الرياضي. ببساطة، عندما تشتري أحد الأصول، يمكن أن ينمو سعره إلى أجل غير مسمى، وبالتالي فإن ربحك ليس له حد في المستقبل. وفي الوقت نفسه، لا يمكن أن ينخفض سعر الأصل إلا إلى الصفر، مما يعني أن خسارتك تقتصر على مبلغ مستثمر بدقة. أي أنه من خلال شراء أوراق مالية أو أصل آخر مقابل 1000 دولار أمريكي، لديك الفرصة لكسب 5000 دولار أمريكي أو أكثر، ولكن يمكنك أن تخسر 1000 دولار أمريكي فقط.

أما في حالة البيع على المكشوف، فإن كل شيء يكون على العكس من ذلك - يكون ربحك دائمًا محدودًا بشكل صارم، ولكن خسارتك ليست كذلك. مع الأخذ في الاعتبار أنك تتداول بأموال مقترضة، فإن الوسيط لن يسمح لك بخسارة الكثير (هذا هو الغرض من الهامش مع نسبة المخاطرة)؛ في حالة الاتجاه السيئ، سيأخذ جزءًا حتى من جميع الأموال التي تم قفلها في حسابك كضمان للقرض.

الضغط هو أكبر مخاطر صفقة البيع. وهي الحالة التي يصبح فيها المتداول رهينة لتصرفاته الخاصة. على سبيل المثال، يقوم بشراء العقود الآجلة للعملات بنشاط، وبالتالي يخلق الطلب ويتسبب في ارتفاع سعر الأصل. لا يسعد الدببة، الذين يراهنون على انخفاض السعر، بذلك. لذلك يفتحون صفقات بيع على المكشوف لبيع الأصل بنية شرائه لاحقًا، عندما ينخفض السعر. إذا لم تكن جهود الدببة كافية ولم يتغير الاتجاه، فإنهم يضطرون إلى إغلاق الصفقات بسعر السوق لتجنب خسارة المزيد من الأموال. ولكن هذا لا يؤدي إلا إلى تقوية الاتجاه.

الضغط على المكشوف هو الموقف الذي يحدث عندما ينخفض عدد عروض البيع وينمو سعر الأصل بسرعة. يحدث هذا، عندما يقوم الدببة بإغلاق مراكزهم بنشاط، رغبةً منهم في تجنب الخسائر بسبب الاتجاه غير المواتي. بغض النظر عن مدى جودة حساب المتداول للوضع الاقتصادي في العالم، فلن يكون قادرًا على حماية نفسه من الضغط. لا يمكن تجنب هذه المخاطرة.

أنواع حسابات بيع العملات على المكشوف

من الأفضل فتح مركز بيع على الدولار الأمريكي وأي عملة أخرى على حسابات ECN وحسابات STP، بالإضافة إلى تداول عقود الفروقات والعقود الآجلة. دعونا نستعرض إيجابيات وسلبيات كل خيار.

ECN/ STP

عند استخدام نموذج STP، يُبرم الوسيط عقدًا مع مزودي سيولة محددين (عادةً من 5 إلى 10 بنوك). أما في حالة ECN، فيتم جلب جميع صفقات المتداولين إلى سوق واحدة مع مزودي سيولة متعددين. في كلتا الحالتين، يتم تنفيذ الأوامر بسرعة كبيرة وبأفضل سعر من مجموعة مزودي السيولة.

وتعد سرعة التنفيذ ميزة إضافية. أيضًا، تتمتع حسابات ECN بفروق أسعار متغيرة؛ يمكن أن تكون قريبة من الصفر، إذا كان هناك بائع ومشترٍ بنفس السعر. تكون الأسعار دائمًا في السوق؛ ولا توجد قيود على الاستراتيجيات ولا يتطلب الأمر إيداعًا كبيرًا. ومع ذلك، في حالة ECN، فإن السوق هو الذي يحدد السعر، ولهذا السبب يمكن أن يتسع الفارق السعري بشكل كبير. في حالة STP، يكون السبريد محدودًا بالاتفاق مع مزودي السيولة.

عقود الفروقات

لقد ذكرنا بالفعل عقود الفروقات. يتم إبرام مثل هذا العقد لفترة معينة، ويحصل المتداول على فرق سعر الأصل وقت فتح الصفقة وإغلاقها. تتمتع عقود الفروقات بضمانات منخفضة إلى حد ما، وليست هناك حاجة لانتظار التحقق من صحة الأوامر المفتوحة، ويتم إغلاق أوامر الإيقاف تحت أي ظرف من الظروف. وتشمل المزايا الأخرى الرافعة المالية العالية ومتطلبات الإيداع المنخفضة.

ومع ذلك، فإن البيع على الفوركس باستخدام عقود الفروقات له عدد من العيوب. على سبيل المثال، فهي ليست أداة استثمارية؛ فالمتداول لا يمتلك الأصل، وجميع المعاملات هي مجرد مضاربة بحتة. علاوة على ذلك، تنطوي عقود الفروقات على درجة عالية من المخاطرة التي يصعب تنويعها، خاصة عند التداول برافعة مالية عالية.

العقود الآجلة للعملات

العقود الآجلة هي أيضًا عقد. وبموجب هذا العقد، يتعهد البائع بتوريد الأصل إلى المشتري بسعر محدد بعد فترة محددة، ويتعهد المشتري بشراء هذا الأصل. تشمل المزايا الرئيسية الرافعة المالية "المضمنة" (لأنه ليس من الضروري دفع ثمن العقد بالكامل)، ورسوم منخفضة؛ ولا توجد قيود على صفقات البيع على المكشوف في الفوركس، ومن الممكن التحوط من المراكز.

أما السلبيات فيمكن التنبؤ بها. أولاً وقبل كل شيء، من المستحيل "انتظار" الاتجاه السيئ. على سبيل المثال، إذا بدأ سعر أحد الأصول في الارتفاع فجأة، فليس من المفيد للمتداول الانتظار حتى يبدأ في الانخفاض. أولاً، يدفع المتداول رسومًا عن كل يوم انتظار. ثانيًا، هناك هامش تباين، حيث سيتعين عليه إما تجديد الحساب أو إغلاق الصفقة.

أفضل الوسطاء في بيع العملات على المكشوف
	الحد الأقصى للرافعة	Margin Call, %
Tickmill	1:1000	100	فتح حساب رأس مالك في خطر.
IronFX	1:1000	50	فتح حساب رأس مالك في خطر.
HFM	1:2000	50	فتح حساب رأس مالك في خطر.

كيفية بيع الدولار الأمريكي على المكشوف - دليل تفصيلي خطوة بخطوة

الخطوة 1. اختر وسيطًا يقدم الأداة التي تهتم بها بأفضل الشروط (حد أدنى صغير للإيداع، ورسوم منخفضة).
الخطوة 2. سجل، افتح حسابًا (من الأفضل أن تفعل ذلك من خلال TU من أجل الحصول على خصومات - تعويض عن رسوم التداول لكل صفقة).
الخطوة 3. اختر أحد الأصول وحلل وضع السوق. استخدم أساليب التحليل الفني والأساسي، وقم بالتنبؤ.
الخطوة 4. افتح صفقة بيع على الدولار الأمريكي، مما يعني أنك تقترض دولارات من الوسيط وتبيعها على الفور. وبمجرد أن يبدأ السعر في الانخفاض ويصل (في رأيك) إلى القاع، قم بشراء الدولارات (نفس المبلغ الذي اقترضته).
الخطوة 5. عند إغلاق الصفقة (بمجرد أن تشتري الدولارات)، ستتم إعادة الأموال تلقائيًا إلى الوسيط. يتم دفع جميع الرسوم في هذه العملية. يمكنك الآن حساب أرباحك.

كيفية بيع الدولار على المكشوف باستخدام صناديق المؤشرات المتداولة - أفضل 4 خيارات

أصبح بيع الدولار على المكشوف خطوة شائعة بشكل متزايد عند تداول صناديق المؤشرات المتداولة. بالنسبة لأولئك الذين ليسوا على دراية بهذه العملية، فإن بيع الدولار على المكشوف يعني المراهنة ضد قوته وتوقع انخفاض قيمته بمرور الوقت. يتيح البيع على المكشوف للمتداولين الاستفادة من انخفاض القيمة، على عكس الاستثمار التقليدي، الذي يسمح لك بالاستفادة فقط عندما تزداد قيمة الأصل. ولكن ما هي أفضل الخيارات لبيع الدولار الأمريكي على المكشوف باستخدام صناديق المؤشرات المتداولة؟ دعنا نلقي نظرة على أربعة منها.

صندوق WisdomTree Bloomberg الدولار الأمريكي الصاعد (USDU)

صندوق WisdomTree Bloomberg Bloomberg U.S. Dollar U.S. Bullish Fund (USDU) هو صندوق متداول في البورصة (ETF) يسعى إلى تقديم نظرة صعودية للدولار الأمريكي. تم تصميم صندوق المؤشرات المتداولة لتتبع سعر الدولار الأمريكي مقابل سلة من العملات الأجنبية، بما في ذلك اليورو والين والجنيه الإسترليني والدولار الكندي والفرنك السويسري والكرونا السويدية. ويجوز للصندوق أيضًا الاستثمار في سندات الخزانة الأمريكية وما يعادلها من النقد.

وتتمثل فكرة التداول وراء صندوق USDU ETF في أن المستثمرين الذين يميلون إلى الدولار الأمريكي يمكنهم استخدام الصندوق لاكتساب التعرض للعملة. ويمكن استخدام هذا التعرض للتحوط ضد مخاطر العملة أو للاستفادة من قوة الدولار في الأسواق الدولية. يستخدم صندوق المؤشرات المتداولة في البورصة العقود الآجلة لتحقيق هدفه، مما يعني أن لديه درجة معينة من الرافعة المالية.

تبلغ نسبة المصروفات لصندوق USDU ETF 0.50%، وهي أعلى قليلاً من متوسط نسبة المصروفات لصناديق الاستثمار المتداولة. ومع ذلك، فإن رسوم إدارة الصندوق مشمولة في نسبة المصروفات هذه، لذلك لا توجد رسوم إضافية تتجاوز هذا المبلغ. يتحكم الصندوق في أصول بقيمة 319 مليون دولار.

صندوق Invesco DB DB لمؤشر الدولار الأمريكي الهبوطي (المؤشر: UDN)

إن صندوق Invesco DB مؤشر الدولار الأمريكي الهبوطي هو صندوق متداول في البورصة (ETF) يسعى إلى توفير تعرض عكسي للدولار الأمريكي من خلال تتبع مؤشر العقود الآجلة لمؤشر دويتشه بنك (USDX) للعقود الآجلة للدولار الأمريكي (USDX). يقيس مؤشر USDX الآجل قيمة الدولار الأمريكي بالنسبة إلى سلة من ست عملات رئيسية، بما في ذلك اليورو والين الياباني والجنيه الإسترليني والدولار الكندي والكرونة السويدية والفرنك السويسري.

تتمثل فكرة التداول التي يقوم عليها صندوق Invesco DB لمؤشر الدولار الأمريكي الهبوطي في تزويد المستثمرين بفرصة للربح من الانخفاض المحتمل للدولار الأمريكي بالنسبة لسلة العملات الممثلة في مؤشر USDX للعقود الآجلة. على سبيل المثال، لنفترض أن المستثمر يعتقد أن الدولار الأمريكي من المرجح أن يضعف مقابل سلة العملات الممثلة في مؤشر USDX للعقود الآجلة. في هذه الحالة، يمكنه شراء أسهم صندوق المؤشرات المتداولة للاستفادة من أي مكاسب محتملة.

يستخدم الصندوق الهبوطي لمؤشر الدولار الأمريكي من Invesco DB USD Index U.S. Bearish Fund الرافعة المالية لتحقيق هدفه الاستثماري. يسعى صندوق المؤشرات المتداولة إلى توفير التعرض العكسي لمؤشر USDX الآجل من خلال الاستثمار في العقود الآجلة قصيرة الأجل التي تتبع المؤشر. يستخدم الصندوق أيضًا أدوات مالية مثل المقايضات لتحقيق هدفه الاستثماري. يمكن أن يؤدي استخدام الرافعة المالية والأدوات المالية إلى زيادة المخاطر والتقلبات المحتملة لعوائد الصندوق.

تبلغ نسبة المصروفات في صندوق Invesco DB لمؤشر الدولار الأمريكي الهبوطي 0.75%، وهي نسبة مصروفات تُخصم من أصول الصندوق وتغطي تكاليف إدارة الصندوق، مثل مصروفات البحث والتداول. يسيطر الصندوق على أصول بقيمة 58 مليون دولار.

صندوق Invesco CurrencyShares CurrencyShares Euro Currency Trust

صندوق Invesco CurrencyShares CurrencyShares Euro Currency Trust هو صندوق استثمار متداول يسعى إلى توفير التعرض لعملة اليورو من خلال الاحتفاظ بعملة اليورو الفعلية في حساب بنكي. ويهدف الصندوق إلى عكس سعر اليورو بالدولار الأمريكي. يمكن للمستثمرين استخدام صندوق المؤشرات المتداولة هذا للتعرض لعملة اليورو دون الاحتفاظ باليورو الفعلي. فكرة التداول وراء الصندوق هي إتاحة الفرصة للمستثمرين للاستفادة من التغيرات في قيمة اليورو بالنسبة للدولار الأمريكي.

لا يعتمد صندوق المؤشرات المتداولة على الرافعة المالية ولكنه يحتفظ بعملة اليورو الفعلية في حساب مصرفي لتحقيق هدفه الاستثماري. وهذا يعني أن عوائد الصندوق ستتأثر فقط بالتغيرات في سعر صرف اليورو مقابل الدولار. وتبلغ نسبة المصروفات في صندوق Invesco CurrencyShares Euro Currency Trust 0.40%، وهي نسبة مصروفات تُخصم من أصول الصندوق وتغطي تكاليف إدارة الصندوق، مثل مصروفات البحث والتداول. يسيطر الصندوق على أصول بقيمة 185 مليون دولار.

ProShares UltraPro UltraPro Short QQQQQ (المؤشر: SQQQQ)

إن صندوق ProShares UltraPro UltraPro Short QQQQQ (المؤشر: SQQQQ) هو صندوق استثمار متداول يسعى إلى توفير تعرض عكسي يومي لمؤشر ناسداك 100، والذي يتتبع أداء أكبر 100 شركة غير مالية مدرجة في سوق ناسداك للأوراق المالية. يستخدم صندوق المؤشرات المتداولة في البورصة الرافعة المالية لتضخيم عوائده وتوفير ما يصل إلى ثلاثة أضعاف العائد العكسي للمؤشر على أساس يومي.

تتمثل فكرة التداول وراء ProShares UltraPro UltraPro Short QQQQQ في تزويد المستثمرين بطريقة للاستفادة من الانخفاض المحتمل في مؤشر ناسداك 100. ويحقق صندوق المؤشرات المتداولة ذلك من خلال الاستثمار في مزيج من الأوراق المالية للأسهم والعقود الآجلة واتفاقيات المبادلة والأدوات المالية الأخرى.

تبلغ نسبة المصروفات لصندوق ProShares UltraPro UltraPro Short QQQQ نسبة المصروفات 0.95% ويتحكم في أصول تزيد قيمتها عن 3 مليار دولار. يمكن أن تؤدي الرافعة المالية لصندوق المؤشرات المتداولة إلى زيادة المخاطر والتقلبات المحتملة في عوائد الصندوق، وهو ما يجب على المستثمرين النظر فيه بعناية قبل الاستثمار في الصندوق.

متى يجب بيع الدولار الأمريكي على المكشوف؟

إن بيع الدولار الأمريكي على المكشوف لا يتعلق فقط بإيجاد فرصة. بل يتعلق أيضًا بفهم الظروف المناسبة والتوقيت المناسب لمثل هذه الخطوة. فيما يلي ثلاثة عوامل رئيسية يجب مراعاتها قبل بيع الدولار الأمريكي على المكشوف.

الاتجاه الكلي الأساسي

بشكل عام، يميل الدولار إلى الضعف بشكل عام عندما يخفض الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة، ويكون التضخم مستقرًا أو منخفضًا. تشمل العوامل الأساسية الأخرى طويلة الأجل التي يمكن أن تؤدي إلى انخفاض الدولار زيادة العجز التجاري، وتباطؤ النمو الاقتصادي، وارتفاع مستويات الدين العام. تميل هذه الاتجاهات الاقتصادية الكلية إلى أن يكون لها تأثيرات طويلة الأجل على تقييمات العملات، وينبغي مراقبتها عن كثب من قبل المستثمرين الذين يبحثون عن فرص لبيع الدولار الأمريكي. تعرف على كيفية تأثير انخفاض الدولار على استثماراتك في مقال TU.

لعبة المضاربة

يمكن أيضًا أن يكون بيع الدولار الأمريكي على المكشوف لعبة مضاربة بناءً على إشارات التحليل الفني. بعبارة أخرى، إذا رأيت إشارات سعرية معينة تشير إلى أن الدولار الأمريكي على وشك الانخفاض، فإن بيعه على المكشوف يمكن أن يكون وسيلة جيدة للاستفادة من تلك التحولات قبل حدوثها. على سبيل المثال، إذا لاحظت أن الدولار الأمريكي قد وصل مؤخرًا إلى أعلى مستوى له على الإطلاق وبدأ في الانخفاض من هناك، فقد تكون هذه إشارة إلى أن الوقت قد حان لبدء بيع الدولار الأمريكي على المكشوف للاستفادة من أي انخفاضات محتملة في قيمته.

تحوط مركزك

قد يختار المستثمرون بيع الدولار الأمريكي على المكشوف كجزء من استراتيجية التحوط الشاملة - خاصةً إذا كانوا يمتلكون استثمارات مقومة بعملات أخرى قد ترتفع قيمتها مقابل الدولار الأمريكي بمرور الوقت. على سبيل المثال، لنفترض أن المستثمر يمتلك مبالغ كبيرة من اليورو أو الجنيه الإسترليني. في هذه الحالة، قد يفكر في بيع الدولار الأمريكي على المكشوف لحماية نفسه من الخسائر المحتملة بسبب تقلبات أسعار الصرف بين تلك العملات والدولار الأمريكي بمرور الوقت.

توقعات سعر اليورو/الدولار الأمريكي

زوج عملات اليورو/الدولار الأمريكي هو الأكثر تداولاً بين جميع أزواج العملات. وغالبًا ما يلجأ إليه المتداولون المحترفون للاستفادة من سيولته العالية وفروق أسعاره الضيقة. وباعتباره أحد العملات الرئيسية في العالم، فإن اليورو والدولار الأمريكي يتميزان بتقلبات يومية تتراوح بين 80 و100 نقطة مما يجعلهما خيارًا جذابًا للعديد من مستثمري الفوركس.

وعادةً ما يشهد أعلى حجم تداول لزوج اليورو/الدولار الأمريكي خلال جلسات التداول الأمريكية أو الأوروبية. إذا كنت حريصًا على التنبؤ بحركة هذا الزوج، فإن نماذج T.U. القائمة على المؤشرات توفر إشارات قيمة يمكن أن تساعدك في معرفة حكمك ودعمه. ومع وجود مثل هذه المجموعة الواسعة من الميزات والإشارات المتاحة، فلا عجب أن يختار الكثير من المتداولين زوج اليورو/الدولار الأمريكي.

رأي الخبراء

الدولار الأمريكي قوي جدًا في الوقت الحالي مقارنة بالعملات الرئيسية الأخرى، وذلك بسبب رفع الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة بقوة في سعيه للحد من ارتفاع التضخم. بالنسبة للمتداولين الذين يتوقعون انعكاس سياسة الاحتياطي الفيدرالي قريبًا، فإن بيع الدولار هو تكتيك جذاب.

بالإضافة إلى النظر إلى أزواج العملات الفردية مثل اليورو/الدولار الأمريكي، من المهم جدًا للمتداولين الذين يقومون ببيع الدولار على المكشوف تحليل التحركات في مؤشر الدولار (DXY)، الذي يتتبع الدولار مقابل سلة من العملات.

توفر التغييرات في مؤشر DXY رؤى قيمة حول المعنويات العامة للدولار في سوق الفوركس. يشير ارتفاع مؤشر DXY إلى قوة الدولار على نطاق واسع، مما يشير إلى أن الزخم الصعودي قد يستمر عبر أزواج عملات متعددة على المدى القصير. وهذا من شأنه أن يزيد من مخاطر أي صفقات بيع على الدولار الأمريكي.

وعلى العكس من ذلك، يشير انخفاض مؤشر DXY إلى ضعف الدولار مقابل نظرائه. وهذا تأكيد على أن الدولار من المحتمل أن يكون ضعيفًا وأن فرص البيع قد تظهر. يمكن أن يساعد الانتباه إلى مستويات الدعم والمقاومة في مؤشر DXY المتداولين على تحديد نقاط الانعطاف حيث يمكن أن تبدأ الرهانات الهبوطية ضد الدولار الأمريكي في جني ثمارها.

ويمكن أن يؤدي إهمال هذا المنظور الأوسع نطاقًا للمؤشر إلى زيادة مخاطر الرهان ضد الاتجاه الحالي للدولار.

الأسئلة الشائعة

كيف يمكنك بيع الدولار؟

إذا كنت ترغب في بيع الدولار، فيمكنك بيع الأصول المقومة بالدولار الأمريكي، مثل الأسهم أو السندات، أو استخدام منصة تداول العملات الأجنبية لبيع الدولار الأمريكي مقابل عملة أخرى. من خلال القيام بذلك، يمكنك تحقيق الربح إذا انخفضت قيمة الدولار الأمريكي مقابل العملة الأخرى.

هل هناك صناديق المؤشرات المتداولة لبيع الدولار؟

نعم، هناك صناديق استثمار متداولة في البورصة تتيح لك اتخاذ مركز بيع على الدولار الأمريكي. تسمح لك هذه الصناديق المتداولة في البورصة بالاستثمار في حركة الدولار الأمريكي دون التداول الفعلي على العملة في سوق الفوركس. ومن أمثلة هذه الصناديق المتداولة في البورصة صندوق ProShares Short USD ETF وصندوق WisdomTree Bloomberg US Dollar Bearish Fund.

كيف يمكنك بيع الدولار في الفوركس؟

إذا كنت ترغب في بيع الدولار على المكشوف في الفوركس، يمكنك استخدام منصة تداول فوركس لبيع الدولار الأمريكي مقابل عملة أخرى، مثل اليورو أو الين الياباني. وينطوي ذلك على اقتراض الدولار الأمريكي من وسيط، وبيعه في السوق، ثم إعادة شرائه مرة أخرى بسعر أقل لتحقيق الربح. ومع ذلك، ينطوي تداول الفوركس على مخاطرة كبيرة، ومن المهم أن تفهم السوق بوضوح ومدى تحملك للمخاطر قبل الانخراط في أي نشاط تداول.

ما هو مركز البيع في الفوركس؟

هو فتح مركز بيع باستخدام الأموال المقترضة من الوسيط، والتي يتم بيعها على الفور، ثم إعادة شرائها مرة أخرى بسعر أقل من أجل العودة إلى الوسيط. والفرق بين سعر البيع والشراء هو ربح المتداول.

هل من المربح فتح مركز بيع على الدولار الأمريكي؟

لا تعتمد ربحية صفقة بيع على المكشوف على نوع الأصل؛ يمكن فتح صفقات بيع على العملات والعملات المشفرة والأسهم والمعادن. كل شيء يحدده توقع السعر. إذا تبين أن توقع السعر صحيح، سيحقق المتداول ربحًا.

ما هي أفضل طريقة لفتح صفقة بيع على الدولار الأمريكي؟

يمكنك البيع على المكشوف مباشرة، ولكن من الأفضل القيام بذلك على حسابات ECN وحسابات STP، وكذلك استخدام العقود الآجلة للعملات وعقود الفروقات. كل من هذه الأدوات تقدم مزاياها الخاصة.

كيف تختار وسيطًا لتداول مراكز البيع على المكشوف؟

قم بتقييم الشروط الخاصة بالأدوات التي تهتم بها - الأصول المتاحة، والرسوم، وفروق الأسعار، والرافعة المالية. استنادًا إلى ملخص العوامل، اختر المنصة التي تتمتع بأفضل الشروط. يوصي خبراء TU ب RoboForex و IC Markets.

الفريق الذي عمل على المقال

إيفان خبير ومحلل مالي متخصص في الفوركس والعملات الرقمية وتداول الأسهم. وهو يفضل استراتيجيات التداول المتحفظة ذات المخاطر المنخفضة والمتوسطة، وكذلك الاستثمارات متوسطة وطويلة الأجل. وهو يعمل في الأسواق المالية منذ 8 سنوات. يقوم إيفان بإعداد مواد نصية للمتداولين المبتدئين. وهو متخصص في مراجعات وتقييم الوسطاء وتحليل موثوقيتهم وشروط التداول الخاصة بهم وميزاتهم.

تعرّف على سياساتنا التحريرية

العقود الآجلة

العقد المستقبلي هو اتفاق مالي موحد بين طرفين لشراء أو بيع أصل أساسي، مثل سلعة أو عملة أو أداة مالية، بسعر محدد مسبقًا في تاريخ مستقبلي محدد. تُستخدم العقود الآجلة بشكل شائع في الأسواق المالية للتحوط ضد تقلبات الأسعار أو المضاربة على تحركات الأسعار المستقبلية أو التعرض للأصول المختلفة.

الفوركس

يشير المصطلح غير الرسمي "آلهة الفوركس" إلى متداولي الفوركس الناجحين والمشهورين مثل جورج سوروس وبروس كوفنر وبول تيودور جونز، الذين أظهروا مهارات استثنائية وربحية في أسواق الفوركس.

مستثمر

المستثمر هو الفرد الذي يستثمر أمواله في أحد الأصول مع توقع ارتفاع قيمتها في المستقبل. ويمكن أن يكون الأصل أي شيء، بما في ذلك السندات، والسندات، وصناديق الاستثمار المشتركة، والأسهم، والذهب، والفضة، والصناديق المتداولة في البورصة، والعقارات.

CFD

العقود مقابل الفروقات هو عقد بين المستثمر/المتداول والبائع يوضح أن المتداول سيحتاج إلى دفع فرق السعر بين القيمة الحالية للأصل وقيمته وقت التعاقد إلى البائع.

الرافعة المالية

الرافعة المالية في الفوركس هي أداة تُمكِّن المتداولين من التحكم في صفقات أكبر بمبلغ صغير نسبيًا من رأس المال، مما يؤدي إلى تضخيم الأرباح والخسائر المحتملة بناءً على نسبة الرافعة المالية المختارة.

5 أفضل وسطاء بالنسبة لك