Prognóza ceny zlata: kov je připraven na potenciální růst při nízkém objemu obchodů
Konsolidace ceny zlata v symetrickém trojúhelníku naznačuje blížící se průlom
Cena zlata od 26. listopadu již více než dva týdny konsoliduje v symetrickém trojúhelníku, což naznačuje období nerozhodnosti, kdy trh čeká na jasný směrový katalyzátor.
Nedávná cenová akce vynesla zlato na 2 641 USD, vzhledem k tomu, že předchozí týden skončil na minimu 2 613 USD. To znamená poměrně úzké rozpětí, neboť kov se obchoduje pod klíčovými úrovněmi odporu.
Dynamika ceny zlata (listopad-prosinec 2024). Zdroj: Zlatá banka, a.s: TradingView.
Jako strop pro zlaté býky posloužily 100 a 200denní exponenciální klouzavé průměry (EMA), které omezují pohyb vzhůru, když trh testuje tyto klíčové technické bariéry. Na druhé straně index relativní síly (RSI) nedávno vzrostl z 30 na více než 50, což naznačuje změnu hybnosti a pozice. To naznačuje, že ačkoli zlato zůstává v konsolidaci, s posunem RSI směrem k neutrálnímu území roste býčí potenciál, což by mohlo otevřít dveře vyšším cenám, pokud bude tento trend pokračovat.
Býčí výhled ceny zlata posiluje s tím, jak se blíží snížení sazeb Fedu
Kromě toho se objem a otevřený zájem o futures na zlato od začátku listopadu snížily, ale zatím neklesly na úroveň, která by naznačovala úplný přechod k medvědímu výhledu. Místo toho současné úrovně objemu a otevřeného zájmu odrážejí období boční konsolidace, typické před prolomením nebo obnovením předchozího trendu.
Nadcházející týdny by se mohly ukázat jako klíčové, zejména s rostoucím očekáváním snížení úrokových sazeb americkým Federálním rezervním systémem o 25 bazických bodů. Pravděpodobnost takového snížení vzrostla z 66 % na konci listopadu na zhruba 85 % v současnosti, což představuje potenciální vítr do plachet pro ceny zlata. Snížení sazeb obvykle podporuje zlato, protože snižuje alternativní náklady na držbu kovu. Vzhledem k těmto faktorům cenová akce zlata a technické ukazatele naznačují, že se blíží klíčový rozhodovací bod s potenciálním růstem, pokud cena prolomí úrovně odporu a makro podmínky zůstanou příznivé.
Zlato se propadlo na minimum 2 610 USD za unci, když rostoucí výnosy amerických státních dluhopisů a smíšené údaje o zaměstnanosti v USA ovlivnily náladu investorů. Výprodej přišel v době, kdy údaje o počtu žádostí o podporu v nezaměstnanosti ve zlatě v USA poukázaly na mírné zlepšení na trhu práce
