Redaktionel bemærkning: Selvom vi overholder strenge redaktionelle retningslinjer, kan dette indlæg indeholde referencer til produkter fra vores partnere. Her er en forklaring på, hvordan vi tjener penge. Ingen af dataene og informationerne på denne webside udgør investeringsrådgivning i henhold til vores ansvarsfraskrivelse.
The5ers - Bedst til vækstorienterede tradere
OneUp Trader Funding - Bedst til fleksibilitet og udbetalinger
Lux Trading Firm - Bedst til tilpassede planer og langsigtet vækst
I prop trading kan strenge daglige drawdown-grænser kvæle handelsstrategier og skabe psykologisk pres, der tvinger til tidlig exit og risikoaverse beslutninger. Men nogle prop-firmaer tilbyder tradere fleksibilitet uden daglige drawdowns. Denne artikel udforsker de bedste prop-firmaer uden daglige drawdown-grænser og afslører, hvordan de giver strategisk frihed, samtidig med at de afbalancerer risikostyring og sikrer, at tradere kan opnå konsekvent rentabilitet med mindre stress. Du vil også lære, hvorfor daglige drawdowns er vigtige, og hvordan man undgår store drawdowns.
Prop-firmaer med lempelige daglige drawdown-grænser
The5ers
The5ers er et prop-handelsfirma. "Prop" er en forkortelse for "proprietary", og en prop-shop er et handelsfirma, der anvender sin egen kapital til traderes jagt på handelsoverskud. The5ers blev registreret i Israel i 2016 og har flere repræsentationskontorer globalt, hvoraf det største ligger i Storbritannien. De bruger MT5-handelsplatformen, som gør det muligt at handle med valutaer, aktier, ædelmetaller og indekser. Registrering er betalt, og prisen starter ved $39. Platformsgebyrerne ligger under markedsgennemsnittet. Deres særlige kendetegn er, at de giver finansiering til tradere ved at foretage gratis indskud på deres konti fra 6.000 til 4 millioner dollars. Disse penge kan ikke trækkes ud, men det er muligt at trække overskud fra deres brug i forholdet 50/50 (det vil sige, at halvdelen af overskuddet går til virksomheden). Gearingen er op til 1:100. The5ers beskriver ikke sig selv som en mægler, men som en platform for aktiv handel med finansieringsmuligheder.
Dagligt tab: Ingen daglig grænse
Maks. samlet tab: $360, $600, $1200 (afhængigt af plan)
OneUp Trader Funding
Dette proprietære handelsfirma med hovedkvarter i Delaware er velkendt i sit segment af det globale marked på grund af sine gunstige handelsbetingelser og lempelige finansielle politik. Forhandlere kan få finansiering fra $25.000 til $250.000. De behøver ikke at betale startgebyrer, men der er månedlige gebyrer fra $ 125 afhængigt af planen. Udfordringen har ét trin og ingen yderligere betingelser, kun profitmålet. Ingen udbetalingsgebyrer eller ekstra gebyrer. En trader tager 100% af sin profit, indtil han har tjent 10.000 dollars. Derefter er overskudsandelen 90%. Udbetaling er tilgængelig fra dag 1 med kun én grænse: minimumsbeløbet er 1.000 USD. Der er ingen samlet drawdown-grænse, kun daglige og efterfølgende drawdowns. Handel er tilgængelig på 15 platforme. Andre funktioner, der er værd at nævne, inkluderer uddannelsesindhold af høj kvalitet, dynamiske analyser, der vises på brugerkontoens dashboard, et strike-prissystem på to niveauer og et generøst henvisningsprogram.
Dagligt tab: Ingen daglig grænse
Maks. samlet tab: $1500 til $5500 (afhængigt af plan)
Lux Trading Firm
Den britiske proprietary trader (prop trader) Lux Trading Firm samarbejder med Barclays, landets største finansielle konglomerat. Lux Trading Firmde officielle partnere er bankerne Credit Suisse og Goldman Sachs. Lux Trading Firm tilbyder 2 kontotyper. Minimumsindmeldelsesgebyret er 199 GBP (efter evaluering refunderes indmeldelsesgebyrer fuldt ud). Kunder kan få $50.000-$1.000.000 under forvaltning og vokse deres balancer op til $10 millioner ved hjælp af TradingView, MetaTrader 5. Lux Trading Firm har dog nogle begrænsninger. For eksempel kan du ikke kopiere handler eller bruge rådgivere, der er udviklet af tredjeparter (kun rådgivere, der er bygget af tradere selv, er tilladt).
Dagligt tab: Ingen daglig grænse
Maks. total
l tab: $1250 til $10000 (afhængigt af plan)
Hvorfor er daglige drawdowns vigtige?
Daglige drawdowns spiller en afgørende rolle i prop-firmaernes risikostyringsstrategier. Mens nogle firmaer håndhæver strenge grænser for daglig drawdown, vælger andre ikke at indføre dem. At forstå rationalet bag disse politikker hjælper tradere med at navigere mere effektivt i prop-firmaernes krav.
Hvorfor prop-firmaer bruger daglige drawdowns
1. Risikostyring og kapitalbevarelse
Begrænsning af den daglige eksponering: Daglige drawdowns beskytter prop-firmaer ved at begrænse de potentielle tab, en trader kan pådrage sig på en enkelt handelsdag;
Undgåelse af katastrofale tab: Ved at indføre daglige grænser kan firmaer forhindre tradere i at udslette deres konti på en dårlig dag;
Tilskyndelse til konsekvent risikostyring: Daglige drawdowns tilskynder tradere til at holde sig til en disciplineret risikostyringspraksis.
Et eksempel: Forestil dig, at et prop trading-firma sætter en daglig drawdown-grænse på 2%. Hvis man overskrider denne grænse med et tab på 5% på en enkelt dag, bliver man tvunget til at stoppe med at handle. Det forhindrer dem i at grave sig dybere ned i tab og bevarer kapitalen og beskytter dermed mod store kontoudbrud.
2. Opmuntring til handelsdisciplin
Kontrol over handelspsykologi: Daglige grænser forhindrer handlere i at tage hævn efter at have lidt tab, hvilket reducerer følelsesmæssig beslutningstagning;
Konsistens i strategien: Ved at følge strenge regler for daglig nedtrapning tilskyndes tradere til at udvikle konsekvente handelsstrategier, der minimerer nedtrapninger.
Et eksempel: Jeg holder mig generelt til mit prop-firmas grænse på 2% daglig drawdown. Selv hvis jeg står over for en række tabsgivende handler, går jeg aldrig ud over denne grænse. På den måde undgår jeg impulsive beslutninger, der er drevet af følelser som frustration eller frygt for at gå glip af noget. Denne disciplinerede tilgang hjælper mig med at holde fokus på min handelsstrategi.
3. Kriterier for evaluering og skalering
Kvalifikationsstandarder: Prop-firmaer bruger ofte daglige drawdowns som et kvalifikationskriterium til at vurdere traderens disciplin og risikostyringsevner;
Opskalering af tradere: Overholdelse af daglige grænser hjælper tradere med at bevise deres konsistens, hvilket fører til større finansieringsmuligheder.
Et eksempel:
Lad os se på trader A, som konsekvent respekterer prop-firmaets daglige drawdown-grænse. Ved at gøre det viser Trader A sin evne til at styre risikoen effektivt. Det er vigtigt, fordi det viser prop-firmaet, at trader A kan handle rentabelt selv under uforudsigelige markedsforhold uden at udsætte firmaet for store tab. Som følge heraf kan prop-firmaet være mere tilbøjeligt til at give trader A yderligere handelskapital.
Hvorfor prop-firmaer bruger daglige drawdowns
1. Fleksibilitet for handelsstrategier
Swing og langsigtet handel: Uden daglige drawdowns kan tradere holde positioner natten over eller i flere dage, hvilket gavner swing- og langsigtede strategier;
Tilpasning til markedsbevægelser: Tradere kan justere risikoen og udnytte markedsmuligheder uden at være bange for at ramme daglige grænser.
Et eksempel:
Et firma som The5ers pålægger ikke daglige drawdowns, hvilket gør det muligt for tradere at tilpasse deres strategier til markedsændringer og tage positioner natten over.
2. Reduceret psykologisk pres
Lavere angstniveauer: Uden daglige grænser kan de handlende fokusere på langsigtede mål i stedet for at håndtere tab i løbet af dagen.
Bedre beslutningstagning: Reduceret pres resulterer i mere rationelle handelsbeslutninger og overholdelse af handelsplaner.
Et eksempel:
Handlere hos firmaer som OneUp Trader Funding har rapporteret om forbedret beslutningstagning og følelsesmæssig kontrol på grund af fraværet af daglige drawdowns.
3. Fremme af tradernes vækst
Fremme af risikotagning: Ved at eliminere daglige drawdowns kan tradere tage beregnede risici uden øjeblikkelige sanktioner;
Tilskyndelse til konsekvent rentabilitet: Forhandlere kan fokusere på konsekvent rentabilitet over længere perioder i stedet for at styre de daglige resultater.
Eksempel:
Lux Trading Firm giver de handlende mulighed for at udvide deres konti ved at opretholde en ensartet samlet rentabilitet uden at bekymre sig om daglige tab.
Nogle prop trading-firmaer vælger ikke at bruge daglige nedtrapningsgrænser. Det kan gøre handlen mere risikabel. Lad os sige, at der er et firma, hvor tradere kan handle uden disse grænser. En trader ved navn Alex melder sig ind. I starten klarer Alex sig godt og tjener penge uden at bekymre sig om daglige drawdown-grænser. Alex føler sig selvsikker og begynder at tage større risici og bevæger sig væk fra at være forsigtig. Men uden de daglige grænser bliver Alex' handel mere risikabel.
Når Alex fortsætter med at handle uden disse grænser, begynder han at tabe penge. Tabene løber hurtigt op og fører til et stort fald i hans kontosaldo. Fordi der ikke er nogen daglige nedtrapningsregler, har Alex ingen grænser, der forhindrer ham i at tage for store risici. Så det, der virkede som en succes i starten, ender som en fiasko.
I dette scenarie sætter prop-firmaets valg om ikke at have grænser for daglig nedtrapning handlende som Alex i fare. Uden disse grænser kan tradere begynde at foretage risikable handler uden at tænke sig om. Det kan føre til store tab.
Hvorfor prop-firmaer og tradere har brug for daglige drawdowns
Daglige drawdown-grænser er vigtige for prop-firmaer og tradere, fordi de hjælper med at styre risici både på kort sigt og på lang sigt.
Beskyttelse på kort sigt:
På kort sigt fungerer disse grænser som et sikkerhedsnet. De forhindrer de handlende i at opleve store tab på bare én handelsdag. Ved at have disse grænser kan prop-firmaer og tradere kontrollere virkningen af pludselige markedsændringer eller impulsive beslutninger. Det forhindrer dem i at miste en masse kapital på én gang, hvilket kan være rigtig dårligt for en traders konto eller for firmaets økonomi.
Langsigtet bæredygtighed:
På lang sigt tilskynder daglige drawdown-grænser traderne til at være smarte og forsigtige. Når tradere holder sig til disse grænser, er det mere sandsynligt, at de fokuserer på at holde deres penge sikre i stedet for at forsøge at opnå hurtige gevinster. Det hjælper dem med at opbygge en stærk og stabil tilgang til handel, hvilket er bedre end at tage store risici for at få store belønninger. Det er som at spille det lange spil i stedet for at gå efter hurtige gevinster.
Overholdelse og regulering:
Disse grænser er også vigtige for at følge regler og bestemmelser. De sikrer, at prop-firmaer håndterer risici korrekt og følger de regler, der er fastsat af myndighederne. Ved at holde sig til disse grænser viser firmaerne, at de mener det alvorligt med at holde handelen fair og sikker for alle involverede. Det opbygger tillid og viser, at firmaet er forpligtet til at være ansvarligt med risici.
Mens daglige drawdowns er vigtige for prop-firmaer for at styre risici og evaluere tradernes disciplin, foretrækker nogle firmaer ikke at bruge dem for at tilskynde til fleksibilitet og langsigtet rentabilitet. Tradere skal forstå disse politikker for at tilpasse deres handelsstrategier til firmaets krav.
For prop-firmaer:
Risikostyring: Beskytter mod katastrofale tab og tilskynder til disciplineret handel;
Kvalifikationskriterier: Hjælper med at vurdere og udvælge dygtige tradere.
For handlende:
Tilpasning af strategi: Forståelse af nedtrapningsregler hjælper tradere med at udvikle passende strategier;
Psykologisk kontrol: Det er lettere at styre følelser og holde sig til handelsplaner med klare nedtrapningspolitikker.
Uanset om et firma pålægger daglige drawdowns eller ej, skal tradere i sidste ende tilpasse deres strategier i overensstemmelse hermed for at minimere tab, opretholde rentabiliteten og opnå konsekvent vækst i prop trading.
Sådan undgår du store drawdowns: 7 tips til prop-tradere
At undgå store drawdowns er afgørende for at bevare kapital, bestå evalueringer og sikre konsekvent rentabilitet som prop-trader. Her er syv tips, der kan hjælpe dig med at håndtere og reducere drawdowns effektivt:
1. Implementer strenge regler for risikostyring
Begræns din risiko pr. handel til 1-2% af din samlede kapital for at sikre, at ingen enkelt handel kan påvirke din konto væsentligt. Du kan også sætte en personlig daglig tabsgrænse (f.eks. 3% af kontoens værdi) for at forhindre følelsesmæssig handel efter en dårlig dag. Beregn positionsstørrelser baseret på risikotolerance og stop-loss-niveauer.
2. Diversificer dine handelsstrategier
Brug en kombination af strategier (intradag, swing osv.) for at afbalancere den samlede risiko. Handel med forskellige aktivklasser eller valutapar for at sprede eksponeringen.
3. Udvikl en veldefineret handelsplan
Hav specifikke indgangs-, udgangs- og risikostyringskriterier for hver strategi. Valider planen ved hjælp af historiske data og demohandel. Juster din plan, når markedsforholdene ændrer sig (f.eks. når volatiliteten skifter).
4. Gennemgå handler og lær af fejl
Før en detaljeret handelsdagbog med begrundelser, resultater og følelser. Gennemgå jævnligt dine handler for at identificere tilbagevendende fejl og områder, hvor du kan forbedre dig. Juster og finpuds strategierne på baggrund af indsigten i resultaterne.
5. Forbliv følelsesmæssigt disciplineret
Lad være med at jagte tab eller handle impulsivt efter en række tab. Gå væk fra handel efter betydelige tab for at genvinde fokus. Indarbejd mindfulness-praksis for at forbedre den følelsesmæssige regulering.
6. Hold dig informeret og uddannet
Hold dig opdateret med relevante markedsanalyser og nyheder. Kontinuerlig læring: Lær af succesfulde tradere, læs handelsbøger og deltag i webinarer eller kurser. Regler for prop-firmaer: Forstå fuldt ud reglerne og betingelserne for dit prop-firma for at undgå uventede diskvalifikationer.
Ved at følge disse tips og opretholde en disciplineret tilgang kan du undgå betydelige nedskrivninger og forbedre dine chancer for succes med prop trading.
Risikable handelsteknikker
Nogle tradere prøver måske risikable taktikker for at holde sig inden for de daglige drawdown-grænser og undgå tab, men disse metoder fungerer normalt ikke godt. To af disse risikable strategier er martingale-strategien og gennemsnitsberegning.
Martingale-strategien er, når tradere fordobler deres indsatser efter at have tabt i håb om, at de til sidst vil vinde og indhente alle tabene. Men det kan være rigtig dårligt for en handelskonto. Hvis der er mange tab i træk, bliver indsatserne større og større, hvilket ikke kan fortsætte for evigt og ender med at medføre store tab;
Gennemsnitsberegning er et andet risikabelt træk. Det er, når tradere bliver ved med at tilføje til tabte handler i håb om, at de i sidste ende vil indhente det tabte. Men som regel fører det bare til endnu flere tab.
Disse strategier ser måske ud til at hjælpe med at undgå at ramme de daglige drawdown-grænser, men de løser ikke det egentlige problem, som er dårlig risikostyring.
Ekspertudtalelse
Som prop-trader har jeg fundet ud af, at daglige drawdowns er et tveægget sværd. De kan fremtvinge disciplin ved at begrænse de daglige tab, men de skaber også et psykologisk pres, der tvinger til tidlig exit. Firmaer, der ikke pålægger daglige grænser, tilbyder tradere fleksibilitet og et mere afslappet miljø til strategisk beslutningstagning.
Mit råd til dig: Sæt en personlig daglig tabsgrænse, selv om prop-firmaet ikke pålægger en. En grænse på 2-3% af din kontoværdi kan hjælpe med at undgå betydelige daglige tab. Juster dine stop-loss-ordrer for at afbalancere risiko og gevinst, og følg dem, når din position bliver rentabel, for at fastlåse gevinster. Det er også klogt at begrænse handel i perioder med høj volatilitet, f.eks. ved store nyhedsbegivenheder, medmindre det er en del af din strategi. Hvis du spreder dine strategier over forskellige handelsstile eller aktivklasser, hjælper det med at reducere virkningen af en enkelt tabende periode. Endelig kan du ved at føre handelsdagbog og gennemgå den regelmæssigt identificere mønstre, der fører til betydelige nedgange, og dermed hjælpe dig med at forfine din tilgang.
Afsluttende tanker
Strenge daglige drawdown-grænser kan kvæle tradernes kreativitet og lægge et unødigt psykologisk pres på beslutningstagningen. Nogle prop-firmaer skiller sig ud ved at tilbyde fleksibilitet uden grænser for daglig udnyttelse. I stedet fokuserer de på maksimalt samlet tab, hvilket giver de handlende strategisk frihed og et mere afslappet handelsmiljø.
Det vigtigste at tage med:
Uden daglige begrænsninger kan de handlende fokusere på langsigtet rentabilitet og tilpasse deres strategier til markedsforholdene i stedet for strenge grænser;
Ved at fjerne daglige drawdowns tilskynder virksomhederne til mere disciplinerede handelsbeslutninger, hvilket fremmer handelsdisciplin og forhindrer impulsive handler;
Opretholdelse af samlede drawdowns inden for fastsatte grænser åbner døre til højere finansieringsniveauer.
Metodologi til dannelse af vores vurderinger af prop-trading selskaber
Traders Union anvender en streng metodologi til at vurdere virksomheder, der finansierer handlende, ved at bruge over 100 kvantitative og kvalitative kriterier. Der gives individuelle point for mange parametre, som tages i betragtning i den samlede rangering.
De vigtigste aspekter af vurderingen inkluderer:
-
Anmeldelser og vurderinger fra handlende. Indsamling og analyse af feedback fra nuværende og tidligere handlende for at forstå deres erfaringer med virksomheden.
-
Handelsværktøjer. Virksomheder vurderes ud fra rækkevidden af de tilbudte aktiver samt diversiteten og dybden af de tilgængelige markeder.
-
Udfordringer og vurderingsproces. Analyse af virksomhedens udfordringssystem, kontotyper, vurderingskriterier og finansieringsprocessen.
-
Fortjenesteopsplitning. Analyse af strukturen og betingelserne for profitfordeling samt eksistensen af ekspansionsplaner.
-
Handelsbetingelser. Undersøgelse af gearing, ordreudførelseshastighed, kommissioner og andre handelsomkostninger relateret til virksomhedens aktiviteter.
-
Platform og teknologi. Vurdering af virksomhedens egen handelsplatform eller de eksterne terminaler, den understøtter, herunder brugervenlighed, funktionalitet og stabilitet.
-
Uddannelse og support. Kvalitet og tilgængelighed af uddannelsesmateriale, webinarer og individuelle konsultationer.
Ofte stillede spørgsmål
Hvorfor bruger prop-firmaer daglige drawdown-grænser?
Daglige drawdowns beskytter firmaer mod betydelige tab ved at sætte et loft over det beløb, en trader kan tabe på en enkelt dag, hvilket fremmer disciplineret risikostyring.
Hvordan påvirker daglige drawdowns en traders psykologi?
De skaber et pres for at undgå at overskride grænserne, hvilket ofte fører til tidlig exit, følelsesmæssig beslutningstagning og hævnhandel.
Hvorfor undgår nogle firmaer at indføre daglige drawdown-grænser?
Disse firmaer prioriterer fleksibilitet, så traderne kan holde positioner natten over og fokusere på langsigtet rentabilitet.
Hvordan kan en trader forblive disciplineret uden daglige drawdown-grænser?
Ved at sætte personlige daglige tabsgrænser, opretholde strenge stop-loss-ordrer og gennemgå handler regelmæssigt for at sikre konsistens.
Relaterede artikler
Teamet som arbejdede på denne artikel
Parshwa er en indholdsekspert og finansmand med dyb viden om aktie- og optionshandel, teknisk og fundamental analyse og aktieforskning. Som Chartered Accountant Finalist har Parshwa også ekspertise inden for Forex, kryptohandel og personlig beskatning. Hans erfaring kommer til udtryk i over 100 artikler om valuta, krypto, aktier og personlig økonomi samt personlig rådgivning inden for skatterådgivning.
Kryptohandel indebærer køb og salg af kryptovalutaer som Bitcoin, Ethereum eller andre digitale aktiver med det formål at tjene penge på kursudsving.
Fundamentalanalyse er en metode eller et værktøj, som investorer bruger til at bestemme den indre værdi af et værdipapir ved at undersøge økonomiske og finansielle faktorer. Den tager højde for makroøkonomiske faktorer som f.eks. økonomiens tilstand og brancheforhold.
Proprietær handel (prop trading) er en finansiel handelsstrategi, hvor en finansiel virksomhed eller institution bruger sin egen kapital til at handle på forskellige finansielle markeder, f.eks. aktier, obligationer, råvarer eller derivater, med det formål at skabe overskud til virksomheden selv. Prop traders handler typisk ikke på vegne af kunder, men handler i stedet med firmaets penge og påtager sig de dermed forbundne risici og gevinster.
Risikostyring er en risikostyringsmodel, der indebærer kontrol af potentielle tab, samtidig med at overskuddet maksimeres. De vigtigste risikostyringsværktøjer er stop loss, take profit, beregning af positionsvolumen under hensyntagen til gearing og pip-værdi.
Handel indebærer køb og salg af finansielle aktiver som aktier, valutaer eller råvarer med det formål at tjene penge på udsving i markedspriserne. Tradere anvender forskellige strategier, analyseteknikker og risikostyringspraksisser for at træffe informerede beslutninger og optimere deres chancer for succes på de finansielle markeder.
