Nvidia aktsia tõuseb 109 dollarini, kuna tehisintellekti tulud hüppavad 78%, hoolimata Hiina riskidest
Nvidia jääb tehisintellekti buumi keskmesse
30. aprilli seisuga kaupleb Nvidia aktsia 109,02 dollaril, mis on viimase 24 tunni jooksul tõusnud 0,3%. Tehniliselt üritab aktsia pärast hiljutist langemist alla psühholoogilise 100 dollari piiri tagasi pöörduda.
Graafik näitab, et Nvidia moodustab langeva kiilu mustri, mida tavaliselt peetakse bullish reversal formatsiooniks. See viitab võimalikule läbimurdele ülespoole, kui seda kinnitab suurem maht ja sulgemine üle ülemise trendijoone. Praegu on vahetu vastupanu 115 dollari juures, millele järgneb märkimisväärsem barjäär 130 dollari lähedal. Neid tasemeid jälgivad tähelepanelikult kauplejad, kes otsivad märke püsivast hoovusest.
Tugitsoonid on kujunemas 96 dollari juures, mis oli selle kuu alguses kohalik madalaim tase, ja kriitilisem alumine tase 87 dollari juures. Need tasemed on nii pullide kui ka karude jaoks peamised lahinguväljad. Impulsside osas on suhtelise tugevuse indeks (RSI) tõusnud tagasi üle 50, mis näitab, et pärast mitu nädalat neutraalsel või negatiivsel territooriumil viibimist on suundumus tõusnud tõusuteele. MACD histogramm näitab samuti lähenemise märke, mis suurendab potentsiaalset tõusu, kui jätkub jätkuv ostmine.
NVDA aktsia hinna dünaamika (veebruar 2025 - aprill 2025). Allikas: TradingView.
Kauplejad peaksid siiski jääma ettevaatlikuks. Hiljuti toimus tehniline "surma ristumine", kus 50 päeva libisev keskmine ületas 200 päeva libiseva keskmise allapoole. Seda peetakse traditsiooniliselt karuteemaliseks signaaliks ja see võib viidata edasistele langusriskidele, kui Nvidia ei suuda püsida hiljutistest tugitasemetest kõrgemal. Lühidalt öeldes, kuigi tõusev pöördumine on võimalik, on vaja kinnitust, enne kui pühenduda läbimurde narratiivile.
Tehisintellekti kasv kohtub geopoliitilise survega
Nvidia on jätkuvalt tehisintellekti buumi keskmes. Ettevõtte viimane tulude aruanne näitas 78%list tulude kasvu võrreldes eelmise aastaga, mis tuleneb peamiselt plahvatuslikust nõudlusest H100 AI kiirendite ja andmekeskuste GPUde järele. Kogutulu jõudis 39,3 miljardi dollarini ja analüütikud on optimistlikud, et nõudlus jätkub suurte pilveteenuste pakkujate ja ettevõtete poolt, kes investeerivad suurel määral genereerivasse AI-infrastruktuuri.
Makromajanduslikud ja geopoliitilised arengud raskendavad aga Nvidia kasvuteed. Üheks peamiseks murekohaks on USA ekspordikontrolli karmistumine kõrgtehnoloogiliste kiipide eksportimisel Hiinasse, mis võib mõjutada Nvidia võimet müüa suure jõudlusega GPUsid peamisele turule. Kuigi ettevõte on välja töötanud modifitseeritud kiibid, mis vastavad USA eeskirjadele, on konkurendid, nagu Huawei, hakanud välja tooma alternatiive, mis võivad ohustada Nvidia turuosa selles piirkonnas. Lisaks sellele heidab aktsia pikemaajalistele väljavaadetele pika varju USA-Hiina tehnoloogiliste pingete eskaleerumise oht.
Samal ajal on tehnoloogiasektor tervikuna taas volatiilsem, kuna investorid hindavad ümber hindamisi seoses muutuvate intressimäärade ootustega. Kuigi Nvidia on fundamentaalsete näitajate poolest endiselt silmapaistev, muudab tema kõrge hindamine ta tundlikumaks laiemate turumuutuste suhtes.
Ettevaatlik optimism koos volatiilsusega.
Lähiajal tundub, et Nvidia on valmis testima 115 dollari vastupanu taset. Selge läbimurre sellest kõrgemale võib käivitada ralli 130 dollari suunas, eriti kui seda toetab kasumite tõus ja paranev turusentiment. Siiski võib ülespoole liikumine olla ebastabiilne ja igasugune suutmatus hoida 105- 110 dollari vahelist piirkonda võib kutsuda esile uue müügisurve.
Kui aktsia peaks murdma alla 96 dollari suuruse toetuse, on tõenäoline libisemine 87 dollari suunas, kusjuures järgmine tehnilise huvi tase on 200 päeva libisev keskmine. Kokkuvõttes tundub, et lähinädalatel on vähim vastupanu ettevaatlikult kõrgemal, tingimusel, et laiemad aktsiaturud jäävad stabiilseks ja Nvidia säilitab juhtpositsiooni tehisintellekti pooljuhtide valdkonnas.
Hiina on Nvidia jaoks peamine kasvuturg, eriti tehisintellekti ja andmekeskuste valdkonnas, mistõttu on see ettevõtte ülemaailmse tulu jaoks eluliselt tähtis. Kasvav konkurents Huawei poolt, mis on tingitud Hiina püüdest saavutada tehnoloogiline iseseisvus geopoliitiliste pingete keskel, ohustab Nvidia positsiooni selles piirkonnas.
