Nvidia aktsia tõuseb 1,9%, kuna tehisintellekti nõudlus tasakaalustab 15 miljardi dollari suurust Hiina lööki

22. mai seisuga kaupleb Nvidia aktsia 131,80 dollaril, mis on viimase 24 tunni jooksul tõusnud 1,9%. Hinnategevus peegeldab Nvidia tugeva tõusu jätkumist alates aprilli madalseisust, mil aktsia langes alla 90 dollari.

Tähtsündmused

- Nvidia on tõusnud 1,9%, tehnilised näitajad on tõusuteel, kuid seisab silmitsi vastupanuga $153,13 juures.

- Ettevõte saab kasu tugevast ülemaailmsest tehisintellekti nõudlusest, hoolimata turuosa kaotamisest Hiinas USA ekspordipiirangute tõttu.

- Eelseisvad kasumid 28. mail on aktsia järgmise liikumise jaoks määrava tähtsusega.

Seda taastumist on iseloomustanud 200 päeva libiseva keskmise ületamine - traditsiooniliselt bulliseeriv näitaja, mis sageli viitab tõusutrendi taastumisele. Siiski on Nvidia aktsia endiselt lukustatud laiemasse 20-nädalasesse konsolideerimisvahemikku. Tehniline lagi on ilmne 153,13 dollari ümbruses, mis on praegu määratletud kriitilise vastupanutasandina ja potentsiaalse ostu vallandajana impulssiga investorite jaoks.

Tugitsoonid on moodustunud 115 dollari juures, mis on tihedalt kooskõlas 50 päeva libiseva keskmise (SMA) ja sügavamal tasemel 96 dollari ümber, mis vastab märtsi läbilöögipiirkonnale. Need alad meelitavad tõenäoliselt ostjaid, kui aktsia peaks lühiajaliselt tagasi tõmbuma. Vahepeal on suhtelise tugevuse indeks (RSI) hiilimas 70-ndale üleostetud piirile, mis näitab, et tõusumootor on tugev, kuid investorite ülekuumenemise korral võib peatselt toimuda paus või väike korrektsioon.

NVDA aktsia hinna dünaamika (märts 2025 - mai 2025). Allikas: TradingView.

Mahumustrid on olnud segased, kusjuures viimased istungid on näidanud suhteliselt kerget kauplemisaktiivsust. See viitab sellele, et viimasel rallil võib puududa laialdane institutsionaalne veendumus. Seda toetab ka hinnang C- IBD akumulatsiooni/jaotusskaalal, mis hindab institutsionaalsete investorite ostu ja müüki. Hoolimata positiivsest hinnategevusest on suure mahu puudumine ja nõrgad akumulatsioonisignaalid ettevaatlikud, sest ilma mahuta läbimurdeid sageli ei suudeta hoida.

Turukontekst: AI nõudlus tasakaalustab ekspordiprobleemid

Nvidia on jätkuvalt ülemaailmse tehisintellekti buumi epitsentris, kuna ta saab jätkuvalt kasu plahvatuslikust nõudlusest andmekeskuste GPUde ja tehisintellekti infrastruktuuri järele. Ettevõte teatas hiljuti uutest strateegilistest partnerlustest, sealhulgas lepingust tarnida täiustatud pooljuhte Saudi Araabia AI startup'ile Humain. See samm näitab Nvidia tugevat positsiooni rahvusvahelises tehisintellekti arengus, tugevdades tema rolli juhtiva riistvara pakkujana genereeriva tehisintellekti ja masinõppe rakenduste jaoks.

Sellegipoolest on endiselt märkimisväärsed vastulained, eelkõige seoses regulatiivsete väljakutsetega. USA valitsuse laiendatud piirangud tehisintellekti kiipide ekspordile Hiinasse on Nvidia äritegevust oluliselt mõjutanud. Ettevõtte kunagine domineeriv turuosa Hiinas on viimase nelja aasta jooksul langenud 95%-lt ligikaudu 50%-le. Tegevjuht Jensen Huang on neid sanktsioone avalikult kritiseerinud, hoiatades, et poliitika võib kaasa tuua 15 miljardi dollari suuruse müügikahju ja nimetades piiranguid strateegiliseks eksituseks.

Vastuseks vähenevatele võimalustele Hiinas laiendab Nvidia agressiivselt oma globaalset jalajälge. Ettevõte positsioneerib end uute tehisintellekti-algatuste võtmeisikuna Euroopas ja Lähis-Idas, sealhulgas riikliku ulatusega andmekeskused Araabia Ühendemiraatides ja Prantsusmaal. Need arengud rõhutavad Nvidia strateegilist suundumust, et kaitsta end USA ja Hiina lahtisidumise riskide eest ja kasutada uusi suure kasvuga piirkondi.

Ettevaatlik optimism kasumite eel

Kõik silmad on nüüd Nvidia majandusaasta esimese kvartali tulemusaruandel, mis tuleb 28. mail 2025. Analüütikute ootused on kõrgelennulised, konsensusprognoosid ennustavad 43,26 miljardi dollari suuruse käibe korral 0,88 dollari suurust aktsiapõhist kasumit. Need arvud tähendaksid märkimisväärset kasvu võrreldes eelmise aastaga, vastavalt 44% ja 66%. Siiski sisaldavad tulemused ka 5,5 miljardi dollari suurust varude allahindlust, mis on seotud AI-kiipidega, mida ei saa enam Hiinasse eksportida. Turg jälgib tähelepanelikult, et hinnata, kas Nvidia suudab sellest vastutuulest hoolimata säilitada tugevat kasumlikkust.

Kui Nvidia üllatab positiivselt ja annab bullish forward guidance, võib aktsia veenvalt murda üle $153,13 vastupanuala. Jätkusuutlik läbimurre sillutaks tõenäoliselt teed edasiminekuks 160-170 dollari piirkonda, mis on varasemate pikendusmustrite põhjal järgmised tehnilised eesmärgid. Seevastu, kui kasumid valmistavad pettumuse või geopoliitilised pinged süvenevad, võib aktsia taganeda põhitoe suunas 115 dollarini ja võimalik, et ka 96 dollarini, kui stsenaarium on pigem negatiivne.

Nvidia laiendab oma tehisintellekti tarkvara ökosüsteemi, et toetada kolmanda osapoole kiipe, nagu AMD ja Intel, mis annab märku strateegilisest üleminekust platvormitasandi kasvu suunas. Selle sammu eesmärk on tugevdada oma positsiooni AI-infrastruktuuris ja suurendada korduvat tulu, kuigi finantsmõjude realiseerumine võib võtta aega.