Yhdistyneen kuningaskunnan sääntelyviranomainen FCA sakottaa Makoa 1,66 miljoonalla punnalla 92 miljardin punnan cum-ex-kaupoista
FSA saa päätökseen tutkimuksensa sum-ex:n osalta
Yhdistyneen kuningaskunnan finanssivalvontaviranomainen (Financial Conduct Authority, FCA) on määrännyt Mako Financial Markets Partnership LLP:lle (Mako) sakkoja 1 662 700 puntaa, mikä päättää kumulatiiviseen kaupankäyntiin liittyvien täytäntöönpanotoimien sarjan.
Kuten FCA:n verkkosivustolla todetaan, cum-ex tarkoittaa osakkeiden kauppaa osingonmaksupäivänä tai juuri ennen sitä. Tietyillä lainkäyttöalueilla tällaiset liiketoimet voivat antaa kauppiaille mahdollisuuden vaatia veronpalautusta pidätetystä verosta, joskus ilman todellista oikeutta siihen.
Osinkojen arbitraasikaupan (kuten cum-ex) tavoitteena on sijoittaa osakkeita vaihtoehtoisilla verotusalueilla osinkopäivien aikoihin, jotta lähdevero voitaisiin minimoida tai veronpalautukset voitaisiin varmistaa. Tähän voi liittyä erilaisia kaupankäyntitoimia, kuten arvopaperien lainaamista, kaupankäyntiä ja johdannaistransaktioita, joiden tarkoituksena on suojautua hintavaihteluilta osingonmaksupäivinä.
Veronkierto
Joulukuun 2013 ja marraskuun 2015 välisenä aikana Mako toteutti Solo Groupin asiakkaiden puolesta väitettyjä pörssin ulkopuolisia osakekauppoja noin 68,6 miljardin punnan arvosta tanskalaisia osakkeita ja 23,6 miljardin punnan arvosta belgialaisia osakkeita. Mako ansaitsi näistä kaupoista noin 1,45 miljoonaa puntaa palkkioita.
1,66 miljoonan punnan sakko määrättiin sillä perusteella, että Mako "ei soveltanut asianmukaisesti käytössään olleita politiikkoja ja menettelyjä". Lisäksi yritys rikkoi useita FCA:n periaatteita, erityisesti laiminlyömällä harjoittaa liiketoimintaa "asianmukaista taitoa, huolellisuutta ja huolellisuutta noudattaen".
Mako Financial Marketsia vastaan tehty täytäntöönpanopäätös on FCA:n kahdeksas ja viimeinen päätös kumulatiivisiin tapauksiin liittyvässä sarjassa vuodesta 2021 lähtien.
Kuten kirjoitimme, Financial Conduct Authority (FCA ) on antanut yleisölle jyrkkiä varoituksia ilman viranomaishyväksyntää toimivista lisensoimattomista valuuttameklareista.
