מערכת המסחר של ג'ים סימונס | אסטרטגיות מפתח וטיפים להצלחה

הערת עריכה: למרות שאנו מקפידים על יושרה עריכה קפדנית, פוסט זה עשוי להכיל הפניות למוצרים מהשותפים שלנו. הנה הסבר על איך אנחנו מרוויחים כסף. אף אחד מהנתונים והמידע בדף אינטרנט זה אינו מהווה ייעוץ השקעות על פי כתב הוויתור שלנו.

Jim Simons, מייסד Renaissance Technologies, השתמש באסטרטגיות מסחר כמותיות המבוססות על מודלים מתמטיים ואלגוריתמים כדי לזהות חריגות בשוק. הגישה שלו כללה ניתוח כמויות גדולות של נתונים ושימוש בשיטות סטטיסטיות כדי לחזות את תנועות המחירים. סימונס גם הדגיש את החשיבות של עדכון מתמיד של מודלים והתאמה לתנאי השוק המשתנים. בזמן מותו במאי 2024, שוויו הנקי של סימונס נאמד ב-31.4 מיליארד דולר, מה שהפך אותו לאדם ה-55 בעושרו בעולם.

Jim Simons היה משקיע ומתמטיקאי אגדי שחולל מהפכה בעולם המסחר בכך שייסד את אחת מקרנות הגידור המצליחות בהיסטוריה, Renaissance Technologies. בגישתו הייחודית המבוססת על ניתוח כמותי והשיטה המדעית, סימונס הראה שהצלחה בשווקים לא תמיד תלויה באינטואיציה ובניתוח מסורתי. במקום זאת, הצוות שלו השתמש במודלים מתמטיים ואלגוריתמים כדי למצוא דפוסי שוק נסתרים. במאמר זה, נחשוף את סודות מערכת המסחר של ג'ים סימונס ונסביר כיצד להשתמש באסטרטגיות שלו כדי לשפר את התוצאות שלך. למד כיצד לחשוב ולסחור כמו מקצוען אמיתי בעולם המסחר הקוונטי.

מי זה Jim Simons

James "Jim" Simons היה מתמטיקאי ומשקיע בולט הידוע בתרומתו לניתוח כמותי ובייסוד Renaissance Technologies, אחת מקרנות הגידור המצליחות בעולם. Medallion fund שלו, הזמינה בלעדית לעובדי החברה, הופיעה בצורה מרשימה, וזיכתה את סימונס בכינוי "המלך הקוואנטי".

ג'ים סימונס

נולד ב-25 באפריל 1938 בניוטון, מסצ'וסטס, Simons גילה עניין במתמטיקה מגיל צעיר. הוא קיבל תואר ראשון מהמכון הטכנולוגי של מסצ'וסטס ב-1958 ודוקטורט מאוניברסיטת קליפורניה, ברקלי ב-1961. לאחר מכן, לימד ב- MIT Harvard, ולאחר מכן הפך ליו"ר המחלקה למתמטיקה באוניברסיטת סטוני ברוק, שם הוא תרם תרומה משמעותית לגיאומטריה דיפרנציאלית, ופיתח את האינווריאנט של צ'רן-סימון עם שיינג-שן צ'רן.

ב-1978 הקים Simons את חברת ההשקעות Monemetrics, שלימים שונה שמה Renaissance Technologies. הוא גייס מומחים מתחומים מדעיים שונים, כולל מתמטיקה, סטטיסטיקה ופיזיקה, כדי לפתח אסטרטגיות מסחר אלגוריתמיות. בשנת 1988 הוקמה Medallion fund , ומאז 1993 היא זמינה רק לעובדי החברה.

בשנת 2010, סיימון התפטר מתפקיד CEO של Renaissance Technologies, תוך שהוא מעביר את השליטה לרוברט Robert Mercer Peter Brown , אך נשאר יו"ר הדירקטוריון עד 2021. בנוסף לפעילותו הפיננסית, הוא היה מעורב באופן פעיל לצדקה ותרם כ-6 מיליארד דולר ל- פרויקטים מדעיים וחינוכיים שונים, לרבות תמיכה במחקר בתחום המתמטיקה והאוטיזם.

בזמן מותו במאי 2024, הונו של Simons נאמד ב-31.4 מיליארד דולר, מה שהפך אותו לאדם ה-55 בעושרו בעולם. Jim Simons השאיר מורשת משמעותית בעולם הפיננסים והמדע, והדגים כיצד ניתן ליישם בהצלחה מודלים מתמטיים בפעילויות השקעה.

איך Jim Simons הרוויח את הכסף שלו

למרות Jim Simons הוא מתמטיקאי, הוא ידוע יותר בניסיון שלו כמנהל קרן גידור מאשר בכושרו המתמטי. לאחר שעזב קריירה באקדמיה, Jim Simons הקים את קרן הגידור Monemetrics בשנת 1978, לאחר מכן שונה שמה Renaissance Technologies . באותו זמן, ניתוח כמותי עדיין היה חדש, Simons, תוך שימוש בגישות יסוד וטכניות, נתקל בחוסר חיזוי בשוק, מה שהוביל לתוצאות לא עקביות.

כדי להפחית את השפעת הרגשות על החלטות מסחר, בחר Simons בגישה מערכתית לחלוטין. בכפוף להטיות אופייניות, כמו סוחרים רבים, הוא הרכיב צוות של מדענים - מומחים מאוניברסיטאות ומה- NSA, מכיוון שהיה זקוק לאנליסטים וגאונים מתמטיים, לא למומחים בעלי השכלה עסקית.

עם הזמן הוא הקים את Renaissance Technologies , הידועה בניתוח כמותי בשווקים שונים: ממניות וחוזים עתידיים ועד מטבעות ומטבעות קריפטוגרפיים. בין הקרנות המנוהלות של החברה ניתן למנות את Renaissance Institutional Equities Fund , Renaissance Institutional Diversified Alpha Fund וקרן Medallion Fund המפורסמת, המציגה תשואות יציבות.

מ-1988 עד 2018, Medallion Fund החזירה בממוצע 66% בשנה לפני עמלות, הודות לשימוש במודלים מתמטיים המנבאים ומבצעים עסקאות על סמך דפוסי שוק עדינים. גישה שיטתית זו אפשרה Jim Simons להרוויח מחוסר יעילות בשוק, מה שהפך אותו לאחד ממנהלי קרנות הגידור המצליחים ביותר.

מה השווי הנקי Jim Simons

בזמן מותו ב-10 במאי 2024, היה Jim Simons שווי נקי מוערך של 31.4 מיליארד דולר, מה שהפך אותו לאדם ה-55 העשיר בעולם. מייסד Renaissance Technologies, Simons הרוויח הרבה מהעושר שלו באמצעות הצלחת קרן הגידור שלו Medallion, הידועה בתשואותיה הגבוהות.

Simons היה פילנתרופ פעיל, תרם כ-6 מיליארד דולר למטרות מדעיות וחינוכיות שונות, כולל תמיכה במחקר במתמטיקה ואוטיזם. תרומתו למדע ולפילנתרופיה הותירה מורשת משמעותית המשתרעת מעבר לעולם הפיננסי.

מהי אסטרטגיית המסחר Jim Simons

Jim Simons השתמש באסטרטגיות מסחר כמותיות כדי למצוא ולנצל הזדמנויות בשוק. מסחר קוונטי מסתמך על אלגוריתמים ומודלים ממוחשבים, החל ממודלים מתמטיים פשוטים ועד מורכבים, כדי למצוא ולנצל אותות שוק. מחקר המשתמש בנתונים היסטוריים גם ממלא תפקיד משמעותי, המאפשר תחזיות מדויקות יותר של רווחיות סחר פוטנציאלית.

מסחר כמותי משמש הן משקיעים קמעונאיים והן על ידי מוסדות גדולים למסחר בתדירות גבוהה, אלגוריתמי, ארביטראז' ואוטומטי. סוחרים שעובדים עם ניתוח כמותי נקראים לעתים קרובות כמויות. הם מפתחים אלגוריתמים המעבדים נתונים בזמן אמת כמו מחירים והצעות מחיר, ועושים שימוש נרחב במערכות המספקות הזנות נתונים ומדדי שוק. לסוחרים קוואנטים יש גישה לכלים הבאים:

גישה לנתוני שוק, כלים לניתוח טכני וכמותי המתאימים לזרמי המסחר שלהם.
מערכות התומכות במגוון שפות תכנות.
בדיקת אסטרטגיות מזוהות באמצעות נתונים היסטוריים או בזמן אמת.
היכולת לגשת לחשבונות תיווך/מסחר באופן אוטומטי.

Simons והצוות שלו השתמשו בתהליכים/כללים הבאים כשהם התחילו:

נתח דפוסים שנראים לא נורמליים.
חיוני שהדפוס יהיה מובהק סטטיסטית. מספר עסקאות ואיתות חייבים להיות זמינים.
ודא שאינך עוקף את המחשב (שלא ניתן לדמות אותו או לבצע בדיקה חוזרת).
יותר נתונים עדיפים על פחות נתונים.
זה לא משנה למה. המספר העצום של משתנים המשפיעים על מחירי הנכסים מקשה על סוחרים להסביר תוצאה. לא ברור מדוע. לפיכך, לשאול "למה" לא הגיוני.
יש סבירות שיחס הזכייה הוא כ-51%, וזה די נמוך.
לא Simons ולא Medallion Fund חושפים את העסקאות שלהם. כאשר נכס מראה חריגה בשעה 11:00, הם מסתירים את העסקאות שלהם בכך שהם לא קונים בדיוק באותו זמן.
הגיוון הקיצוני שלהם מאפשר להם להשתמש במינוף. התשואות נובעות בעיקר ממינוף.

אם קריאה על Jim Simons עוררה עניין במסחר אלגוריתמי, וכעת אתה רוצה להמשיך בו, תצטרך חשבון עם כל ברוקר שתומך במסחר באלגו. כשמדובר במסחר אלגוריתמי, גורמים מרכזיים שיש לקחת בחשבון כוללים מהירות חיבור, עמלות נמוכות ונפחי מסחר גבוהים. השווינו בין ברוקרים ECN שעומדים בקריטריונים אלה ובעלי דירוג גבוה לפי המתודולוגיה שלנו.

מהירות חיבור. קישוריות מהירה ואמינה חיונית לביצוע עסקאות בזמן אמת ללא עיכובים, מה שיכול להשפיע באופן משמעותי על הרווחיות.
עמלות נמוכות. שמירה על עלויות מסחר נמוכות היא חיונית למיקסום הרווחים, במיוחד בעת ביצוע מספר רב של עסקאות.
מחזורי מסחר גבוהים. ברוקרים בעלי מחזורי מסחר גבוהים מספקים נזילות טובה יותר, ומאפשרים ביצוע מהיר יותר של עסקאות במחירים רצויים.

ברוקרים למסחר אלגוריתמי
	הפקדה מינימלית, $	ועדת ECN	רווח ECN EUR/USD	נפח יומי, מיליארד, $	פתח חשבון
Pepperstone		3	0,1	8,04	לפתוח את החשבון ההון שלך בסיכון.
OANDA		3,5	0,15	12,84	לפתוח את החשבון ההון שלך בסיכון.
IG Markets	1	2,3	0,8	8,16	סקירת מחקר
VT Markets	100	3	0,3	1,64	לפתוח את החשבון ההון שלך בסיכון.
Fusion Markets	1	2,25	0,1		לפתוח את החשבון ההון שלך בסיכון.

העצה של Jim Simons למתחילים

להלן חמשת העקרונות המנחים של Jim Simons בחיים כפי שתוארו בנאום שפנה לתלמידים:

אל תעקבו אחרי הקהל. מקוריות היא המפתח.
שותפות עם אנשים טובים. המשימה גדולה מכדי שאדם אחד יוכל להתמודד לבדו.
תן ליופי להדריך אותך. יש יופי במתמטיקה. עסקים מנוהלים היטב הם יפים.
זה דורש התמדה. לוקח זמן עד שדברים טובים הופכים למציאות.
לא מזל טוב ולא רע. ניתן להימנע. רק מקווה למזל טוב.

מתחילים יכולים גם לקרוא ספרים כדי ללמוד עוד על מסחר כמותי. בעוד Simons לא כתב שום ספר בנושא, אתה יכול להבין טוב יותר את המסחר הכמותי ואת האסטרטגיה של Simons על ידי קריאת Quants: How a New Breed of Math Whizzes Conquered Wall Street.

כדי ללמוד באופן ספציפי יותר על Jim Simons והשיטה שלו, אתה יכול גם לקרוא את ספרם של Simons Gregory Zuckerman's , האיש שפתר את השוק: איך Jim Simons השיק את המהפכה הקוואנטית. ספר זה דן בהצלחתו של Jim Simons כמנהל הכסף המצליח בעולם. המחבר מסביר כיצד הקרן שלו ניצחה את השוק באמצעות מחשבים ותשואה שנתית ממוצעת של 66% מאז 1988.

כדי להתחיל טוב, שלבו ניתוח מתמטי ותכנות

הצלחה במסחר כמותי דורשת בדיקה ועדכון מודלים באופן קבוע על הנתונים הנוכחיים. השוק תנודתי, ואסטרטגיות דורשות הסתגלות תכופה לתנאים חדשים כדי לשמור על תוצאות יציבות. בדיקת אלגוריתמים לחוסן לשינוי עוזרת להפחית סיכונים ולשמור על יעילותם.

הרחבת מקורות הנתונים שבהם נעשה שימוש, כולל עדכונים חברתיים וחדשות, משפרת את איכות האותות ופותחת גישה למידע נוסף על תנועות השוק. נתונים כאלה עוזרים לנתח גורמים שאולי לא יילקחו בחשבון במודלים סטנדרטיים.

זה שימושי לסוחרי קוונטים מתחילים לפתח הן ניתוח מתמטי והן כישורי תכנות. שילוב מיומנויות אלו מאיץ את הפיתוח של אלגוריתמים גמישים ויעילים שיכולים להסתגל לשוק משתנה.

מַסְקָנָה

הגישה של Jim Simons למסחר כמותני הראתה שיישום מודלים ואלגוריתמים מתמטיים יכול להניב תוצאות מרשימות בשווקים הפיננסיים. הצלחתו מדגימה כיצד ניתן להשתמש במדע ובטכנולוגיה לבניית אסטרטגיות מסחר יעילות. עדכון מתמיד של מודלים וניתוח נתונים בזמן אמת מאפשר לקרן שלו להישאר מובילה בתעשייה למרות תנאי השוק המשתנים. שליטה בשיטות מסחר כמותיות דורשת משמעת, ידע ונכונות להתנסות. מחויבות לדיוק והתאמה קבועה של אלגוריתמים תסייע לסוחרים לנצל הזדמנויות בשוק ולנהל סיכונים.

שאלות נפוצות

איזו מיומנות חשובה במיוחד לסוחר כמותני?

היכולת לנתח ולעבד כמויות גדולות של נתונים היא המפתח למסחר כמותי מוצלח. ידע בסטטיסטיקה, תכנות ומיומנויות מסד נתונים עוזרים לבנות מודלים מדויקים ואסטרטגיות בדיקה על נתונים היסטוריים.

איך סוחרי כמות מנהלים סיכונים?

סוחרי קוונטים משתמשים באלגוריתמים המזהים אותות להגבלת סיכונים, כגון מגבלות הפסד וגידור דינמי. בדיקה קבועה של אלגוריתמים ליציבות עוזרת למזער הפסדים בתנאים של חוסר יציבות בשוק.

האם ניתן להשתמש באסטרטגיות כמותיות להשקעות לטווח ארוך?

כן, למרות שמסחר כמותי משמש לעתים קרובות יותר לעסקאות קצרות טווח, אסטרטגיות רבות פועלות גם על אופקים ארוכי טווח. אלגוריתמים ארוכי טווח עוזרים למצוא דפוסים שנשארים יציבים למספר שנים ומספקים הכנסה בת קיימא.

אילו סוגי נתונים יכולים לשפר את תוצאות המסחר?

בנוסף לנתוני השוק, סוחרים משתמשים באופן פעיל בנתונים חלופיים - תנאי מזג אוויר, אינדיקטורים חברתיים וכלכליים. נתונים אלו מספקים תמונה מלאה יותר של השוק ויכולים לשמש אינדיקטורים למגמות לא סטנדרטיות.

הצוות שעבד על המאמר

רינת גיסמטולין הוא יזם ומומחה עסקי עם ניסיון של 9 שנים במסחר. הוא מתמקד בהשקעות לטווח ארוך, אך משתמש גם במסחר יומי. הוא יועץ פרטי להשקעות בנכסים דיגיטליים ומימון אישי. לרינת יש שני תארים בכלכלה ובבלשנות.

הכירו את עקרונות העריכה שלנו

משקיע

משקיע הוא אדם שמשקיע כסף בנכס מתוך ציפייה שערכו יעלה בעתיד. הנכס יכול להיות כל דבר, כולל אג\"ח, אגרת חוב, קרן נאמנות, הון, זהב, כסף, קרנות נסחרות בבורסה (ETF) ונכסי נדל\"ן.

מסחר יומי

מסחר יומי כרוך בקנייה ומכירה של נכסים פיננסיים באותו יום מסחר, במטרה להרוויח מתנודות מחירים לטווח קצר, ופוזיציות בדרך כלל אינן מוחזקות בין לילה.

ECN

ECN, או רשת תקשורת אלקטרונית, היא טכנולוגיה שמחברת סוחרים ישירות למשתתפי שוק, ומאפשרת גישה שקופה וישירה לשווקים הפיננסיים.

ג'ים סימונס

ג'ים סימונס הוא מנהל קרן גידור ומתמטיקאי מצליח ביותר הידוע באסטרטגיות המסחר הכמותיות שלו. הוא הקים את Renaissance Technologies, חברת קרנות גידור כמותיות, בשנת 1982. סימונס וצוותו פיתחו מודלים מתמטיים וסטטיסטיים מתוחכמים לזיהוי הזדמנויות מסחר רווחיות בשווקים פיננסיים שונים, כולל מניות, חוזים עתידיים ואופציות

מסחר כמותי

מסחר כמותי מורכב מאסטרטגיות מסחר המבוססות על ניתוח כמותי, המסתמכות על חישובים מתמטיים וחיצוץ מספרים כדי לזהות הזדמנויות מסחר.

הברוקרים המובילים בשבילך 5s