FINRA | U.S. ֆինանսական կարգավորիչ

Խմբագրական նշում: Թեև մենք հետևում ենք խիստ խմբագրական ամբողջականությանը, այս գրառումը կարող է պարունակել հղումներ մեր գործընկերների արտադրանքներին: Ահա բացատրություն Ինչպես ենք մենք վաստակում գումար: Այս վեբ էջի տվյալներն ու տեղեկատվությունը չեն հանդիսանում ներդրումային խորհրդատվություն մեր հրաժարումից համաձայն:

FINRA, Financial Industry Regulatory Authority-ն ոչ կառավարական կազմակերպություն է, որը կարգավորում է U.S.-ի արժեթղթերի շուկաները և բրոքերային ընկերությունները։ Այն ապահովում է ֆինանսական ոլորտի թափանցիկությունն ու համապատասխանությունը՝ վերահսկելով բրոքերներին և կիրարկելով կանոններ։

Յուրաքանչյուր երկրի ֆինանսական համակարգը կարգավորվում է մեկ կամ մի քանի մարմինների կողմից, որոնք կարող են լինել պետական կամ մասնավոր կազմակերպություններ։ Դրանց մեջ են ազգային բանկերը և մասնավոր կարգավորիչները։ Բրոքերները հաճախ պետք է լինեն ինքնակարգավորվող կազմակերպությունների (SRO-ների) անդամներ։

Այս հոդվածում մենք մանրամասն կներկայացնենք, թե ինչ է FINRA (Financial Industry Regulatory Authority) կազմակերպությունը և ինչ գործառույթներ ունի այն։ Դուք նաև կսովորեք, թե ինչպես ստուգել, արդյոք բրոքերը լիցենզավորված է FINRA-ի կողմից։

Նկարագրություն և FINRA-ի գործառույթներ

FINRA (NASD մինչև 2007 թվականը) ոչ կառավարական ինքնակարգավորող կազմակերպություն (SRO), որը տեսականորեն վերահսկում է OTC արժեթղթերի շուկան և գործնականում նշանակալի ազդեցություն ունի բորսայի շուկայի վրա։

Հիմնական կետեր FINRA-ի մասին՝

Ստեղծում՝ 2007 (փոխարինելով NASD)
Տեսակ՝ ոչ կառավարական ինքնակարգավորող կազմակերպություն (SRO)
Բաժանորդագրություն՝ պարտադիր է U.S. բրոքերների համար փոխանակման շուկաներում
Չափս՝ մոտ 3,600 աշխատակից և 20 տարածաշրջանային գրասենյակ
Հասանելիություն՝ մոտ 704,000 անդամ, ներառյալ 4,000 ֆինանսական կազմակերպություններ և 700,000 բրոքերներ
Գործունեություն՝ օրական մշակում է մոտ 42 միլիարդ ֆինանսական գործարքներ

FINRA կարևոր դեր է խաղում U.S. ֆինանսական շուկաներում բրոքերների թափանցիկությունն ու համապատասխանությունը ապահովելու գործում։

Ահա FINRA-ի հիմնական գործառույթները՝

1. Կարգավորիչ հսկողություն - ստեղծում և կիրառում է կանոններ և կարգավորումներ, որոնք կարգավորում են բրոքեր-դիլերների և նրանց հետ կապված անձանց գործունեությունը։ FINRA վերահսկում է անձանց և ընկերությունների լիցենզավորման և գրանցման գործընթացը արժեթղթերի ոլորտում՝ ապահովելով նրանց մասնագիտական չափանիշներին և որակներին համապատասխանությունը։
2. Շուկայի հսկողություն - հետևում է առևտրային գործունեությանը տարբեր շուկաներում՝ հայտնաբերելու և կանխելու խարդախ և մանիպուլյատիվ գործողությունները, ինչպիսիք են ներսի տեղեկություններով առևտուրը և շուկայի մանիպուլյացիան: Նաեւ FINRA իրականացնում է հսկողություն՝ ապահովելու համար, որ բրոքեր-դիլերները հետևեն դաշնային արժեթղթերի օրենքներին և FINRA կանոններին:
3. Հաշտեցում և միջնորդություն - FINRA-ն տրամադրում է հաշտեցման և միջնորդության ծառայություններ՝ ներդրողների և բրոքեր-դիլերների միջև վեճերը լուծելու համար։ Սա օգնում է խուսափել երկարատև և ծախսատար դատական գործընթացներից։
4. Կրթություն և վերապատրաստում - FINRA-ն առաջարկում է կրթական ռեսուրսներ՝ օգնելու ներդրողներին հասկանալու արժեթղթերի շուկաները, իրենց իրավունքները և ինչպես պաշտպանվել խարդախությունից:
5. Գրանցում և բացահայտում - FINRA-ն գործում է BrokerCheck՝ անվճար առցանց գործիք, որը թույլ է տալիս ներդրողներին ուսումնասիրել բրոքեր-դիլերների և նրանց գրանցված ներկայացուցիչների նախապատմությունն ու կարգապահական պատմությունը:

FINRA BrokerCheck

FINRA լիցենզիա ստանալու համար բրոքերը պետք է՝

1. Կիսվի գործադիր տեղեկություններով՝ CEO-ն պետք է ներկայացնի իր ընտանիքի ունեցվածքի մանրամասն տվյալներ։
2. Ներկայացնի բիզնես պլաններ՝ ներառյալ բիզնես պլանը, զարգացման ռազմավարությունը և արտակարգ իրավիճակների պլանները։
3. Ներկայացնի ֆինանսական տվյալներ՝ պետք է ներկայացվի փորձնական հաշվեկշիռ։
4. Ներկայացնի լրացուցիչ փաստաթղթեր՝ կախված բրոքերի գործունեությունից, FINRA-ն կարող է պահանջել ավելի քան 30 այլ փաստաթուղթ։

FINRA վկայականը ցույց է տալիս, որ բրոքերը համապատասխանում է SEC-ի պահանջներին և անդամակցում է անկախ ինքնակարգավորող կազմակերպության (SRO)։ FINRA-ն ֆինանսավորվում է իր անդամների ներդրումներից և տուգանքներից։

Ինչպես հաստատել բրոքերի լիցենզիան FINRA կայքում

FINRA է տրամադրում վկայականներ, որոնք անհրաժեշտ են բրոքերների համար՝ SEC-ից լիցենզիա ստանալու համար։ Դուք կարող եք որոնել բրոքերի իրավական անունը FINRA կայքում՝ գտնելու ընկերության մասին հոդվածներ, ակնարկներ և պաշտոնական հաղորդագրություններ։ Այս տեղեկատվությունը օգտակար է բրոքերի վերլուծության համար հաշիվ բացելուց առաջ։

FINRA կայքում բրոքերի լիցենզիա գտնելու համար կատարեք հետևյալ քայլերը՝

1. Գտեք հաստատում, որ ընկերությունը FINRA անդամ է բրոքերի կայքում: Եթե այս տեղեկությունը չկա կայքում, դա չի նշանակում, որ բրոքերը գրանցված չէ: Եթե պատրաստվում եք առևտուր անել U.S. շուկայում, խորհուրդ ենք տալիս ստուգել յուրաքանչյուր բրոքերի FINRA կայքում՝ խուսափելու սև ցուցակում գտնվող ընկերությունների հետ գործ ունենալուց։

FINRA Լիցենզիայի Տեղեկություններ

2. FINRA կայքի գլխավոր էջի վերին մենյուում ընտրեք «Brokercheck»: Սա կարգավորողի առանձին ռեսուրս (տվյալների բազա է): Այստեղ կարող եք գտնել ցանկացած տեղեկություն բրոքերների և ընկերությունների մասին, որոնց բաժնետոմսերը վաճառվում են OTC շուկայում։

FINRA կայք

3. Բացեք «Ընկերություն» ներդիրը։ «Անուն կամ CRD» դաշտում մուտքագրեք բրոքերի ամբողջական իրավաբանական անունը։ Լավագույնն է այն վերցնել ընկերության կայքից։

FINRA կայք

4. Վերլուծեք արդյունքները։

FINRA կայք

5. Բացեք բրոքերի էջը։ Այս դեպքում ձեզ պետք է առաջին էջը։ Երկրորդը վերաբերում է մաքրմանը, իսկ երրորդը՝ ներդրումներ կատարելուն։

FINRA կայք

Այստեղ դուք կգտնեք բոլոր տեղեկությունները բրոքերի մասին, ինչպիսիք են գրանցումը այլ կարգավորիչների հետ, այն պետությունները, որտեղ լիցենզիան ուժի մեջ է, թույլատրված ծառայությունների տեսակները և շատ ավելին։

Խորհուրդ ենք տալիս ծանոթանալ ստորև բերված աղյուսակում FINRA-ի լիցենզավորված բրոքերներին՝

Լավագույն բրոքերների համեմատական աղյուսակ, որոնք լիցենզավորված են FINRA-ի կողմից
	Forex կարգավորումը	Նվազ. ավանդ, $	Լևերիջ, 1:	Նվազագույն սփրեդ EUR/USD, pips	Վճարային հարթակ	Բացել հաշիվ
OANDA	FSC (BVI), ASIC, IIROC, FCA, CFTC, NFA		1:1000 MT4/MT5-ի համար; 1:1 հարաբերակցությամբ՝ ներքին հարթակում առկա տարբերակների համար։	0.1	MetaTrader4	Ուսումնասիրության վերանայում
IG Markets	FCA, BaFin, ASIC, MAS, CySec, FINMA, BMA, CFTC, NFA	1	Մինչև 1:200	0.6	IG Trading Platform, L2 dealer, MT4, API, ProRealTime	Ուսումնասիրության վերանայում
Interactive Brokers	SEC, FINRA, SIPC, FCA, NSE, BSE, SEBI, SEHK, HKFE, IIROC, ASIC, CFTC, NFA		Մինչև 1:30	0.2	IBKR API, IBKR Mobile, Portal of clients, Trader Workstation	Ուսումնասիրության վերանայում
Blackbird	CNMV, FINRA, SIPC	1	Մինչև 1:200	0.1	BlackTrader	Ուսումնասիրության վերանայում
Pocket Option	MISA	5	Կախված ակտիվից	0.5	MT5, Pocket Option, MT4	Բրոքերին Ձեր կապիտալը ռիսկի տակ է։

FINRA լիցենզիայի առավելություններն ու թերությունները

FINRA հանդիսանում է բարձր հեղինակություն վայելող մասնավոր ինքնակարգավորող կազմակերպություն (SRO) ԱՄՆ-ում: Սկզբում բրոքերները ստեղծեցին SRO-ներ՝ իրենց շահերը պաշտպանելու համար՝ գործ ունենալով պետական մարմինների և բորսաների հետ: Ժամանակի ընթացքում, SRO-ների, ինչպիսին է FINRA-ն, անդամակցությունը պարտադիր դարձավ բրոքերների համար՝ ԱՄՆ-ի արժեթղթերի շուկայում գործունեություն ծավալելու համար: Թեև SRO-ները մասնավոր են, նրանք պատասխանատու են պետական կարգավորիչների առաջ:

Պաշտպանություն ներդրողների համար՝ ի տարբերություն պետական կարգավորիչների, որոնք հիմնականում տուգանքներ են սահմանում, FINRA կենտրոնանում է մասնավոր հաճախորդների շահերի պաշտպանության վրա։
Առևտրի անվտանգություն՝ ապահովում է առևտրերի անվտանգությունը U.S. OTC շուկայում։
Առաջին կապի կետ՝ առևտրականները պետք է բողոքներ ներկայացնեն FINRA-ին նախքան պետական կարգավորիչներին դիմելը։

Ծախսեր՝ չնայած որ բրոքերները տարեկան վճարներ են կատարում FINRA-ին, չկա ուղիղ ապացույց, որ այս ծախսերը փոխանցվում են առևտրականներին։

Ինչու է կարևոր իմանալ FINRA-ի մասին

Ըստ կարգավորողների վիճակագրության՝ U.S. արժեթղթերի պակաս քան 50%-ը վաճառվում է բորսաներում, մինչդեռ մնացած արժեթղթերը գնել-վաճառվում են OTC Markets Group և OTC Bulletin Board միջոցով։ Այս շուկաներն էլ կանոնակարգվում են FINRA-ի կողմից, սակայն, համեմատած բորսաների հետ, նրանք առաջարկում են ավելի մեղմ պայմաններ արժեթղթերի ցուցակագրման համար։

FINRA-ի առաքելությունն է օգնել SEC-ին կարգավորել OTC շուկան՝ կատարելով դատական գործառույթներ։ FINRA-ի ստեղծման պատճառներից մեկը պահանջն էր ունենալ գործակալություն, որը իրավունք կունենար լսել միջնորդական գործերը արժեթղթերի շուկայում՝ դատարանների փոխարեն, որոնք չունեն ֆինանսական շուկաների խոր գիտելիքներ։

Որպես ֆինանսական փորձագետ՝ ես հաստատակամ հավատում եմ, որ FINRA-ով կարգավորվող բրոքերների հետ աշխատելը կարևոր քայլ է ներդրումային գործընթացում անվտանգության և վստահության ապահովման համար։ FINRA-ն սահմանում է խիստ չափանիշներ և կանոններ, որոնց պետք է հետևեն բոլոր գրանցված ընկերությունները և նրանց ներկայացուցիչները։ Սա զգալիորեն նվազեցնում է խարդախության կամ անբարեխիղճ գործողությունների հանդիպման ռիսկը, քանի որ յուրաքանչյուր ընկերություն և նրա աշխատակիցները ենթակա են կանոնավոր ստուգումների և հսկողության։

FINRA-վերահսկվող բրոքերները պարտավոր են պահպանել բարձր մասնագիտական և բարոյական չափանիշներ, ապահովելով, որ որպես ներդրող ձեր շահերը միշտ առաջնահերթ լինեն։ FINRA նաև ներդրողներին տրամադրում է լայնածավալ ռեսուրսներ և գործիքներ, ինչպիսիք են BrokerCheck-ը, որը թույլ է տալիս ստուգել այն բրոքերների պատմությունն ու հեղինակությունը, որոնց հետ դուք նախատեսում եք աշխատել։ Սա ավելացնում է թափանցիկության և վստահության լրացուցիչ շերտ, որը թույլ է տալիս ձեզ կայացնել տեղեկացված որոշումներ։

Եզրակացություն

FINRA-ն դարձել է ամերիկյան ֆինանսական շուկայի էական պաշտպանը՝ ապահովելով բրոքերների որակավորմանն ու հաճախորդների իրավունքների գերակայությունը։ Այն ոչ միայն վերահսկում է լիցենզիայի տրամադրման գործընթացը, այլև տալիս է հստակ կանոններ՝ բողոքների լուծման համար, օրինակ, հաճախորդների համար մատչելի արբիտրաժային հարթակներ։ Այս ամենը նպաստում է թափանցիկության և վստահության բարձրացմանը՝ ֆինանսական շուկան դարձնելով առավել ապահով։ FINRA-ի դերը՝ որպես կարգավորողի, շարունակաբար հիշեցնում է, որ հուսալի միջավայրն անհրաժեշտ հիմք է ներդրողների հաջողության և աճող շուկայի համար։

Հաճախակի տրվող հարցեր

Որն է տարբերությունն պետական և մասնավոր ֆինանսական կարգավորիչների միջև U.S. ֆինանսական շուկայում?

U.S. ֆինանսական շուկան կարգավորվում է միաժամանակ պետական և մասնավոր կարգավորիչների կողմից։ Պետական մարմիններն, ինչպիսիք են կենտրոնական բանկերը կամ SEC-ը, ներկայացնում են կառավարությունը և պահպանողական վերահսկողություն են իրականացնում, մինչդեռ մասնավոր ինքնակարգավորող կազմակերպությունները, ինչպիսին է FINRA-ն, անկախ են կառավարությունից և կենտրոնանում են մասնագիտական չափանիշների ու ներդրողների պաշտպանության վրա։

Ինչպե՞ս կարող է ներդրողը օգտագործել FINRA BrokerCheck գործիքը բրոքերի պատմությունը վերլուծելու համար:

Ներդրողը կարող է մուտք գործել FINRA կայք և ընտրել BrokerCheck բաժինը, որտեղ հնարավոր է որոնել բրոքերի ամբողջական իրավաբանական անունը։ BrokerCheck-ը տրամադրում է տեղեկություններ բրոքերի գրանցման, կարգապահական պատմության, վկայականների և գործունեության մասին՝ օգնելով ներդրողին տեղեկացված որոշում կայացնել:

Որոնք են FINRA լիցենզիայի հիմնական առավելություններն ու սահմանափակումները բրոքերների և հաճախորդների համար?

FINRA լիցենզիան ապահովում է բարձրագույն մակարդակի մասնագիտական չափանիշներ, ներդրողների պաշտպանության մեխանիզմներ և շուկայի թափանցիկություն։ Սակայն բրոքերներն ստիպված են վճարել անդամավճարներ, ինչը կարող է ավելացնել դրանց ծախսերը, թեև չկա ուղիղ ապացույց, որ դրանք փոխանցվում են հաճախորդներին։

Ինչու է կարևոր ստուգել բրոքերի FINRA անդամակցությունը U.S. շուկայում առևտուր անելուց առաջ?

FINRA անդամակցության ստուգումը պաշտպանում է ներդրողին՝ ապահովելով, որ բրոքերը վերահսկվում է խիստ կանոններով ու ստուգումներով, ունի կիրարկված մասնագիտական ու էթիկական չափանիշներ և քիչ է խարդախության կամ անբարեխիղճ գործողությունների ռիսկը հատկացնում:

news.title.like-article

Թիմը, որը աշխատել է հոդվածի վրա

Andrey Mastykin փորձառու հեղինակ, խմբագիր և բովանդակության ռազմավար է, ով Traders Union-ում է 2020 թվականից: Որպես խմբագիր՝ նա մանրակրկիտ է փաստերի ստուգման և Traders Union հարթակում հրապարակված բոլոր տեղեկությունների ճշգրտության ապահովման հարցում: Andrey կենտրոնանում է ընթերցողներին ֆինանսական շուկաներում առևտրի հնարավոր պարգևների և ռիսկերի մասին կրթելու վրա:.

Իմացեք մեր խմբագրական քաղաքականությունների մասին

Ձեզ համար լավագույն 5 ընկերությունները