Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs): Panduan Komprehensif

Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs) bertujuan untuk meningkatkan kecekapan sistem pembayaran, meningkatkan rangkuman kewangan dan memastikan bahawa bank pusat mengekalkan kawalan ke atas sistem monetari dalam dunia yang semakin digital. Dengan menyediakan pilihan pembayaran digital tanpa risiko, CBDCs boleh menurunkan kos transaksi, mempercepatkan urus niaga rentas sempadan dan menawarkan alternatif yang lebih mudah diakses kepada perkhidmatan perbankan tradisional. Walaupun kedua-dua CBDCs dan mata wang kripto adalah digital, struktur dan tujuan asasnya berbeza dengan ketara. Mata wang kripto seperti Bitcoin didesentralisasi dan beroperasi secara bebas daripada mana-mana pihak berkuasa pusat, menjadikannya sangat tidak menentu. Sebaliknya, CBDCs direka bentuk untuk stabil, dengan nilainya dipatok pada mata wang negara dan dikawal oleh bank pusat. Marilah kita memahami CBDC dengan lebih terperinci.

Fakta asas tentang mata wang digital bank pusat

Senarai CBDCs

Berikut ialah jadual perbandingan Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs) dengan ciri utamanya:

Ciri-ciri utama dijelaskan:

1. Jenis: CBDCs boleh menjadi Runcit (digunakan oleh individu dan perniagaan) atau Borong (digunakan oleh institusi kewangan untuk pemindahan antara bank).

2. Peringkat Pembangunan: Menerangkan sama ada CBDC berada dalam peringkat Penyelidikan, Perintis atau Langsung.

3. Penggunaan Blockchain: Sesetengah CBDCs menggunakan Blockchain yang Dibenarkan (dikawal oleh pihak berkuasa pusat) manakala yang lain mungkin meneroka teknologi berasaskan Blockchain atau bukan rantaian blok.

4. Tujuan/Matlamat: Motivasi utama di sebalik setiap CBDC, seperti menambah baik rangkuman kewangan, memodenkan pembayaran atau meningkatkan kedaulatan monetari.

CBDCs ini berada pada peringkat pembangunan yang berbeza, dengan matlamat dan pendekatan teknikal yang berbeza-beza berdasarkan keperluan dan infrastruktur setiap negara.

Evolusi dan pembangunan CBDCs

• Perkembangan sejarah
  Konsep CBDCs telah berkembang sepanjang dekad yang lalu, didorong oleh pendigitalan pesat ekonomi global. Pada mulanya, bank pusat berhati-hati tentang mata wang digital, tetapi peningkatan mata wang kripto dan penurunan penggunaan wang tunai telah mempercepatkan minat mereka dalam CBDCs.

• Keadaan semasa pelaksanaan CBDC
  Pada tahun 2024, CBDCs bergerak melepasi peringkat awal. Negara seperti China dan EU mempunyai mata wang digital yang berfungsi dan mereka cuba memikirkan cara sistem ini boleh berfungsi bersama, terutamanya untuk pembayaran antarabangsa. India dan Brazil sedang mendesak untuk memberikan akses kepada komuniti luar bandar kepada CBDCs, yang mungkin tidak dapat dicapai oleh bank. Pada masa ini, bank pusat sedang memikirkan cara untuk memastikan transaksi peribadi tanpa mengorbankan keselamatan, yang sukar. Terdapat juga banyak tumpuan pada pembayaran luar talian untuk tempat tanpa internet yang baik.

• Prospek masa hadapan
  Masa depan CBDCs kelihatan menjanjikan, dengan lebih banyak negara dijangka melancarkan mata wang digital mereka pada tahun-tahun akan datang. Kemajuan teknologi, seperti blockchain dan teknologi lejar teragih, akan memainkan peranan penting dalam membentuk reka bentuk dan kefungsian mata wang ini. Apabila CBDCs semakin meluas, mereka berpotensi mengubah kewangan global, menjadikan transaksi lebih cepat, lebih murah dan lebih selamat.

Mengapa negara mengguna pakai CBDCs?

• Motivasi ekonomi dan kewangan
  Negara menerima pakai CBDCs atas pelbagai sebab, termasuk mengurangkan pergantungan mereka pada wang tunai, meningkatkan rangkuman kewangan, dan menangani cabaran yang ditimbulkan oleh mata wang kripto. Sebagai contoh, Bahamas memperkenalkan Dolar Pasir untuk menyediakan perkhidmatan kewangan ke pulau terpencilnya, di mana akses kepada infrastruktur perbankan adalah terhad.

• Pemacu teknologi
  Kemajuan dalam teknologi pembayaran digital telah menjadikan pelaksanaan CBDCs lebih dapat dilaksanakan. Teknologi rantaian sekat dan lejar yang diedarkan membolehkan transaksi yang selamat, telus dan cekap, yang penting untuk kejayaan CBDCs. Selain itu, teknologi ini membolehkan kebolehprograman, membolehkan ciri seperti kontrak pintar dan pematuhan automatik terhadap peraturan.

• Pertimbangan dasar dan peraturan
  Kerajaan dan bank pusat sedang mempertimbangkan dengan teliti implikasi pengawalseliaan CBDCs. Mereka perlu mengimbangi faedah mata wang digital dengan keperluan untuk melindungi pengguna, memastikan kestabilan kewangan dan mencegah aktiviti haram. Rangka kerja kawal selia untuk CBDCs masih berkembang, tetapi mereka berkemungkinan memainkan peranan penting dalam penerimaan dan kejayaan mereka.

• Kajian kes
  Negara seperti China, Sweden dan Bahamas memberikan pandangan yang berharga tentang motivasi dan cabaran untuk mengguna pakai CBDCs. Yuan digital China, sebagai contoh, adalah sebahagian daripada strateginya yang lebih luas untuk mengurangkan pergantungan kepada dolar US dan meningkatkan infrastruktur kewangannya. Di Sweden, e-krona bertujuan untuk menangani penurunan penggunaan wang tunai, manakala Dolar Pasir Bahamas memberi tumpuan kepada kemasukan kewangan di negara yang tersebar secara geografi.

Cara menggunakan CBDC: panduan langkah demi langkah

Apabila CBDC menjadi lebih berleluasa, individu dan perniagaan perlu menyesuaikan diri dengan persekitaran kewangan baharu ini. Ini termasuk sentiasa dimaklumkan tentang perkembangan terkini, memahami cara CBDCs berinteraksi dengan sistem kewangan sedia ada dan bersedia untuk perubahan dalam perkhidmatan perbankan.

Panduan langkah demi langkah tentang cara menggunakan CBDCs:

1. Menyediakan dompet digital. Untuk menggunakan CBDCs, anda perlu menyediakan dompet digital, yang boleh disediakan oleh bank pusat, bank komersial atau penyedia perkhidmatan pihak ketiga. Dompet ini akan menyimpan CBDCs anda dengan selamat dan membolehkan anda membuat transaksi.

2. Membuat transaksi. Setelah dompet anda disediakan, anda boleh menggunakan CBDCs untuk transaksi harian, seperti membayar barangan dan perkhidmatan, memindahkan wang kepada orang lain, atau bahkan membayar cukai. Urus niaga diproses serta-merta dan semudah menggunakan kad debit.

3. Memahami ciri keselamatan. CBDCs datang dengan ciri keselamatan lanjutan, termasuk penyulitan dan pengesahan dua faktor, untuk melindungi daripada penipuan dan kecurian. Adalah penting untuk membiasakan diri anda dengan ciri ini untuk memastikan aset digital anda selamat.

Risiko dan amaran

• Kemeruapan pasaran. Walaupun CBDCs direka bentuk untuk menjadi stabil, mereka tidak kebal terhadap turun naik pasaran, terutamanya semasa fasa peralihan daripada mata wang tradisional. Pengguna harus menyedari potensi turun naik dan merancang dengan sewajarnya.

• Risiko kawal selia dan pematuhan. Memandangkan rangka kerja kawal selia untuk CBDCs masih berkembang, terdapat risiko bahawa peraturan baharu boleh memberi kesan kepada penggunaan dan nilai CBDCs. Pengguna perlu sentiasa dimaklumkan tentang perkembangan ini dan memastikan ia mematuhi semua undang-undang yang terpakai.

• Risiko teknologi. Infrastruktur digital yang menyokong CBDCs mestilah teguh dan selamat. Walau bagaimanapun, sentiasa ada risiko kegagalan teknologi atau serangan siber yang boleh menjejaskan keselamatan CBDCs.

• Risiko sosial dan ekonomi. Penggunaan meluas CBDCs boleh mempunyai implikasi sosial dan ekonomi yang ketara, termasuk potensi peningkatan pengawasan kewangan dan anjakan perkhidmatan perbankan tradisional.

Gambaran yang lebih besar adalah memihak kepada pelaksanaan CBDC

Anastasiia Chabaniuk Penulis, Pakar Kewangan di Traders Union

CBDC sebenarnya membantu orang di negara di mana bank tidak mudah diakses. Kerajaan kini menggunakan CBDC untuk menawarkan perkhidmatan kewangan terus kepada penduduk di kawasan luar bandar, melangkau keperluan untuk bank tradisional sepenuhnya. Perubahan ini bukan hanya mengenai dompet digital — ia mengenai memberi orang yang tidak pernah mempunyai akses kepada perbankan cara untuk menjadi sebahagian daripada sistem kewangan. Hanya memfokuskan pada cara sistem baharu ini boleh mengubah perkara secara global boleh memberi anda cerapan tentang arah tujuan pembayaran DeFi dan rentas sempadan, yang mungkin memberi anda permulaan yang lebih baik dalam memahami gambaran besar.

Selain itu, perkara besar yang kebanyakan orang rindukan dengan CBDCs ialah potensi mereka untuk melakukan lebih daripada sekadar menggantikan wang tunai fizikal. Kerajaan sedang bersiap sedia untuk menggunakannya untuk perkara seperti pembayaran cukai automatik dan mengagihkan kebajikan secara langsung. Bayangkan CBDCs dibina ke dalam sistem di mana kontrak pintar boleh melaraskan kadar faedah secara automatik atau membantu mengurus rantaian bekalan. Anda harus melihat dengan lebih dekat bagaimana mata wang digital ini akan memainkan peranan dalam perkara yang biasanya tidak kita fikirkan — seperti pengundian atau insurans. Masuk ke bahagian ini boleh memberi anda idea yang lebih baik tentang perkara yang akan datang seterusnya dan membezakan anda daripada orang ramai.

Kesimpulan

Bagi peniaga, memahami Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs) adalah penting kerana ia mewakili anjakan besar seterusnya dalam dunia kewangan. Walaupun mereka menjanjikan kos transaksi yang lebih rendah, peningkatan rangkuman kewangan dan keselamatan yang dipertingkatkan, adalah penting untuk mengetahui potensi risiko, seperti kebimbangan privasi dan kelemahan teknologi. Apabila CBDCs menjadi lebih bersepadu ke dalam ekonomi global, sentiasa bermaklumat dan menyesuaikan strategi dagangan anda akan menjadi kunci untuk menjadi sebahagian daripada landskap yang berkembang ini.

Soalan Lazim

Artikel Berkaitan

6 Apl Teratas untuk Menghantar Wang Tanpa Nama

Johnathan Maverick

11 minggu yang lalu

Semakan Payeer Pada 2025

Alamin Morshed

17 minggu yang lalu

Pasukan yang bekerja pada artikel itu

Mikhail Vnuchkov

Pengarang Traders Union

Pengarang Traders Union sejak 2020. Beliau telah memulakan kerjaya profesionalnya pada tahun 2015 sebagai seorang wartawan-pemerhati dalam satu penerbitan kewangan dalam talian yang kecil, di mana beliau telah membuat liputan peristiwa-peristiwa ekonomi global dan bercakap tentang kesannya terhadap segmen pelaburan kewangan, termasuk keuntungan pelabur. Denganmempunyai lima tahun pengalaman dalam sektor kewangan, Mikhail telah menjadi sebahagian daripada pasukan Traders Union, di mana beliau telah memikul tanggungjawab mencipta satu kumpulan berita-berita yang relevan untuk trader yang berdagang dalam saham, mata wang kripto, instrumen Forex dan pendapatan tetap.

Ketahui tentang dasar editorial kami

Glosari untuk peniaga baru

pelabur

Pelabur ialah individu, yang melabur wang dalam aset dengan jangkaan nilainya akan meningkat pada masa hadapan. Aset itu boleh berupa apa sahaja, termasuk bon, debentur, dana bersama, ekuiti, emas, perak, dana dagangan bursa (ETF) dan hartanah hartanah.

Perdagangan

Dagangan melibatkan tindakan membeli dan menjual aset kewangan seperti saham, mata wang atau komoditi dengan niat untuk mengaut keuntungan daripada turun naik harga pasaran. Pedagang menggunakan pelbagai strategi, teknik analisis dan amalan pengurusan risiko untuk membuat keputusan termaklum dan mengoptimumkan peluang mereka untuk berjaya dalam pasaran kewangan.

Bitcoin

Bitcoin ialah mata wang kripto digital terdesentralisasi yang dicipta pada tahun 2009 oleh individu atau kumpulan tanpa nama menggunakan nama samaran Satoshi Nakamoto. Ia beroperasi pada teknologi yang dipanggil blockchain, yang merupakan lejar teragih yang merekodkan semua transaksi merentasi rangkaian komputer.

Kemeruapan

Kemeruapan merujuk kepada tahap variasi atau turun naik dalam harga atau nilai aset kewangan, seperti saham, bon atau mata wang kripto, dalam satu tempoh masa. Kemeruapan yang lebih tinggi menunjukkan bahawa harga aset sedang mengalami perubahan harga yang lebih ketara dan pantas, manakala turun naik yang lebih rendah menunjukkan pergerakan harga yang agak stabil dan beransur-ansur.

Tambahan

Xetra ialah sistem perdagangan Bursa Saham Jerman yang Bursa Saham Frankfurt beroperasi. Deutsche Börse ialah syarikat induk Bursa Saham Frankfurt.