Nasdaq ISE sender inn regelendring for å tillate ikke-konforme komplekse ordreforhold

Traders Union
Alle nyheter
Nyheter fra tilsynsmyndighetene
Nasdaq ISE-regelendring for komplekse ordre

Alle nyheter

Toppsaker

Redaktørens valg

Kryptonyheter

Finansnyheter

Markedsstemmer

Meglernyheter

Nyheter fra tilsynsmyndighetene

Dan Blystone

05.06.2026

Nasdaq ISE sender inn regelendring for å tillate ikke-konforme komplekse ordreforhold — Nasdaq ISE utvider ordreglene

Nasdaq ISE tar sikte på å utvide hvordan komplekse opsjonsordrer kan handles ved å tillate både ikke-konforme og konforme forhold på sin Complex Order Book og i ulike auksjoner. Forslaget, som ble sendt til Securities and Exchange Commission 29. mai 2026, har som mål å forbedre gjennomføringsmuligheter og markedseffektivitet i opsjonshandelen.

Høydepunkter

Nasdaq ISE sendte inn en regelendring til SEC for å tillate at komplekse ordre kan handles i både ikke-konforme og konforme forhold.
Endringen reviderer Options 3, seksjon 14(c)(2)(i), og tillater at flerbente strategier kan gjennomføres til en netto pris uten prioritet til innliggende kjøps- eller salgsordre.
Nasdaq ISE planlegger implementering innen 20. desember 2027, og lover større fleksibilitet for komplekse opsjonsstrategier og et bredere utvalg av ordretyper for deltakerne.

Denne artikkelen ble oversatt fra originalen. Les den opprinnelige versjonen av vår korrespondent her.

Regelendring utvider gjennomføring av komplekse ordrer

Som rapportert av Securities and Exchange Commission, har Nasdaq ISE sendt inn et foreslått regelendringsforslag under Section 19(b)(1) i Securities Exchange Act av 1934 og Rule 19b-4 for å tillate at Complex Orders kan handles i både ikke-konforme og konforme forhold. Kommisjonen publiserer kunngjøringen for å innhente kommentarer fra interesserte parter, mens regelteksten er tilgjengelig via børsens regelinnsendingsside og på hovedkontoret.

Det foreslåtte tillegget reviderer Options 3, Section 14(c)(2)(i), og beskriver hvordan komplekse strategier kan gjennomføres til en total kreditt- eller debetpris med ett annet medlem uten å gi prioritet til bud eller tilbud på børsen som ikke er bedre enn kvoteringene i de enkelte opsjonsseriene som utgjør totalprisen. For Complex Orders med et konformt forhold, oppgir forslaget at dersom et børsbud eller -tilbud inkluderer en Priority Customer Order, må prisen på minst ett ledd i strategien handles til en pris som er bedre enn det tilsvarende budet eller tilbudet med minst ett minimum handelsintervall for den serien.

Implementeringstidspunkt og markedsvirkning

Børsen foreslår å implementere regelendringen senest 20. desember 2027. Nasdaq ISE opplyser også at de vil sende ut en Options Trader Alert til alle medlemmer med den eksakte implementeringsdatoen.

Hvis endringen godkjennes, vil det gi markedsaktørene større fleksibilitet i utforming og gjennomføring av flerledds opsjonsstrategier, særlig i tilfeller der forholdene ikke passer inn i standardkonvensjoner. Dette kan utvide spekteret av komplekse ordrer som kan handles på plattformen og støtte mer skreddersydd gjennomføring i U.S.-opsjonsmarkedet.

Vår tidligere dekning så på SpaceX’ vei mot inkludering i større indekser, og bemerket at S&P 500-kriterier som 12-måneders handelshistorikk, lønnsomhetstester og minimumskrav til fri-float kan forsinke en eventuell inntreden til tidligst juni 2027. Vi fremhevet også hvordan alternative referanseindekser med mer fleksible kriterier kan åpne for en raskere vei, noe som er viktig fordi indeksmedlemskap kan føre til betydelige passive fondstilførsler og ytelsesforskjeller mellom indekskoblede produkter.

Dette materialet kan inneholde tredjeparts meninger, ingen av dataene og informasjonen på denne nettsiden utgjør investeringsråd i henhold til vår Ansvarsfraskrivelse. Selv om vi følger strenge Redaksjonelle Retningslinjer, kan dette innlegget inneholde referanser til produkter fra våre partnere.

Likte du artikkelen?