Wat is het beste type stop-loss order?
Er zijn verschillende soorten stop-loss orders, maar de beste is volledig afhankelijk van de strategie, risicotolerantie en voorkeur van de handelaar. Een market stop-loss order is snel en eenvoudig te gebruiken, terwijl een limiet stop-loss order nauwkeuriger is en meer controle toelaat. Een trailing stop-loss order stelt traders in staat om winsten vast te zetten, net als een gedeeltelijke stop-loss order, hoewel beide complexer te implementeren zijn.
Een stop loss is een order die handelaren gebruiken om de automatische verkoop van een beleggingsactief te activeren wanneer de waarde ervan daalt tot, of onder, een specifieke prijs die ze vooraf hebben ingesteld. Een stop-loss order moet niet worden verward met een 'take-profit' order, die automatisch verkoopt wanneer een bepaald winstniveau wordt bereikt. Er zijn verschillende soorten stop loss orders die kunnen worden geplaatst, elk met hun eigen gebruiksdoelen, die handelaren kunnen selecteren op basis van hun handels- of beleggingsstrategie en financiële doelen.
In dit artikel bekijken we de verschillende soorten stop loss orders , de voor- en nadelen van elk type stop loss order, welke factoren in overweging moeten worden genomen bij het kiezen van een stop loss order en of succesvolle handelaren ze gebruiken. We zullen de verschillende stop loss orders uitsplitsen zodat lezers beter voorbereid zijn om hun risico's te beheren door het efficiënte gebruik van stop loss orders.
Welke soorten stop loss zijn er?
Een stop loss is een order die een handelaar of belegger plaatst die de verkoop van een actief active activeert wanneer de prijs een vooraf bepaald niveau bereikt dat lager is dan de prijs op het moment van opening, om verdere verliezen te voorkomen. Wanneer iemand een actief koopt of een handelspositie opent, kan hij ter plekke een stop-loss order instellen, of op elk moment voor de verkoop. De stop-loss order activeert automatisch de verkoop van het actief als de prijs later daalt.
Stel dat een handelaar een aandeel Apple (AAPL) koopt tegen $ 172,00. Om hun risico zorgvuldig te beheren, willen ze een stop-loss order instellen die hun aandelen zal verkopen als de prijs van AAPL onder 5% van zijn huidige waarde daalt. Om dit te doen, stellen ze een stop-loss order in van $163,40. Dit betekent dat als het aandeel AAPL op enig moment daalt tot $ 163,40, zelfs voor een seconde, een order om het aandeel te verkopen zal worden uitgevoerd tegen de dichtstbijzijnde beschikbare prijs. Dit gebeurt zelfs als de handelaar het makelaarsplatform niet gebruikt of niet online is.
Bron:tradingview.com
Stop-loss orders kunnen worden gebruikt in de meeste financiële markten, zoals aandelen, Forex, cryptocurrency, futures, opties, grondstoffen, obligaties en ETF's.
Stop-loss orders kunnen een geweldige manier zijn om zware verliezen te voorkomen wanneer de prijs van een activum een grote klap krijgt. Niet alle stop-loss orders zijn echter hetzelfde. Laten we eens kijken naar de verschillende soorten stop-loss orders.
-
Markt stop loss: Dit is een standaard stop-loss order, ook wel 'stop-order' genoemd. Het vertelt een effectenmakelaar om te stoppen met handelen wanneer een bepaalde prijs wordt bereikt (lager dan de openingspositie). De stoporder wordt geactiveerd wanneer een uitvoering plaatsvindt op of onder de ingestelde stopprijs. Wanneer deze prijs wordt bereikt, wordt automatisch een marktorder geplaatst om tegen de volgende beschikbare prijs te verkopen. De positie wordt gesloten tegen de volgende beschikbare prijs.
-
Limiet stop loss: Een limiet stop-loss order, of stop-limit order, is gelijkaardig aan een markt stop-loss order, maar met een belangrijk verschil. Hoewel beide ontworpen zijn om een effect te verkopen op een bepaald niveau, wordt een markt stop-loss order uitgevoerd tegen de best beschikbare marktprijs zodra het stopniveau is bereikt. Aan de andere kant wordt een limiet stop-loss order omgezet in een limietorder, wat betekent dat deze alleen wordt uitgevoerd tegen de opgegeven limietprijs of beter. Dit biedt meer controle over de verkoopprijs, maar garandeert niet dat de order wordt uitgevoerd als de markt ongunstig beweegt, d.w.z. lager dan de limietorder.
-
Trailing stop loss: Een trailing stop loss order beweegt mee met de biedprijs van een actief - met andere woorden, 'volgt' de biedprijs. De stopprijs past zichzelf aan op basis van een niveau dat u instelt. Als u bijvoorbeeld een trailing stop loss van 5% instelt, wordt de stoporder ingesteld op 5% onder de huidige prijs van de activa, zelfs als deze in waarde stijgt. De stop loss order wordt echter bevroren als het actief ongunstig beweegt en zal niet lager gaan als de prijs van het actief lager beweegt. Dit stelt handelaren in staat om winsten vast te zetten
-
Gedeeltelijke stop-losses: Een gedeeltelijke stop loss, ook bekend als een 'partial close', houdt in dat slechts een deel van een handelspositie wordt gesloten wanneer een bepaald verliesniveau wordt bereikt. Het stelt handelaren in staat om verliezen te beperken op een deel van hun positie terwijl de rest open blijft, wat flexibiliteit biedt bij het beheren van risico's en het inspelen op marktbewegingen.
Lees voor meer informatie de uitgebreide handleiding over het gebruik van stop loss orders door een van de experts van Traders Union.
Vergelijking van stop loss orders
Welk type stop loss order een handelaar gebruikt, hangt grotendeels af van zijn eigen handelsstrategie, zijn eigen risicotolerantie en zijn financiële doelen. Laten we eens kijken naar de voor- en nadelen van elk type stop-loss order.
Markt stop loss
👍 Voordelen
• Eenvoud: Als de meest standaard vorm van stop-loss, is deze eenvoudig te implementeren en te begrijpen. Op de meeste brokerplatforms kunnen stop-losses worden ingesteld met een druk op de knop, waardoor het toegankelijk is voor handelaren van alle ervaringsniveaus.
• Snelle uitvoering: Het wordt uitgevoerd als een marktorder en zorgt voor een snelle exit zodra het stopniveau is bereikt. In tegenstelling tot een limiet stop loss, wordt deze uitgevoerd tegen de eerstvolgende beschikbare prijs, of die nu hoger of lager is dan het bedrag dat door de order is ingesteld.
👎 Nadelen
• Slippage: Vooral in volatiele markten kan de uitvoeringsprijs aanzienlijk afwijken van het stopniveau. Een transactie kan worden gesloten tegen een heel andere prijs dan de stoporder
• Gaprisico: Een standaard stop-loss order heeft een gaprisico, omdat prijzen aanzienlijk lager kunnen openen, waardoor de uitvoeringsprijs slechter kan zijn dan verwacht.
Limiet stop-loss
👍 Voordelen
• Controle: Limiet stop-losses bieden handelaars meer controle, omdat ze uitvoering garanderen op het niveau dat door de handelaar is ingesteld, of hoger.
• Slippage: Ze helpen slippage voorkomen, wat een veel voorkomend probleem is in snel bewegende markten waar de uitvoeringsprijzen afwijken van het stopniveau.
• Precisie: Een limiet stop-loss maakt een precieze uitvoering mogelijk in stabiele marktomstandigheden, vooral wanneer de trader een specifiek doel voor ogen heeft.
👎 Nadelen
• Aanpassingsvermogen: Als een trader een limiet stop-loss order instelt, maar de markt verslechtert snel en het actief kan niet boven de stopprijs worden verkocht, is het misschien niet mogelijk om de order uit te voeren
• Beperkte flexibiliteit: Het is mogelijk dat de order niet wordt uitgevoerd in snel veranderende marktomstandigheden, wat de flexibiliteit van de order beperkt.
• Ingewikkelder: Een limiet stop-loss is complexer om uit te voeren in vergelijking met een standaard markt stop-loss order, waardoor traders hun limietprijzen actief moeten controleren en aanpassen.
Trailing stop-loss
👍 Voordelen
• Aanpasbaar: Een trailing stop-loss past zich dynamisch aan gunstige prijsbewegingen aan, wat de winst kan maximaliseren in vergelijking met andere soorten stop-loss orders.
• Zet winsten vast: Het helpt winsten veilig te stellen terwijl het potentiële winsten van opwaartse trends mogelijk maakt. Als de markt onverwachte gunstige bewegingen ziet, past de trailing stop loss zich automatisch aan zodat de trader kan profiteren.
👎 Nadelen
• Complex: Een trailing stop-loss is ingewikkelder te implementeren en vereist voortdurende controle en aanpassingen.
• Gemiste kansen: Het kan leiden tot voortijdig verkopen tijdens korte-termijn prijsschommelingen. Bijvoorbeeld, als een activaprijs plotseling aanzienlijk stijgt, zou de trailing stop-loss worden aangepast, waardoor de ondergrens wordt verhoogd. Als de activaprijs stabiliseert en weer daalt naar de oorspronkelijke waarde, wordt de stop-loss order nu bevroren op een hoger niveau, wat kan leiden tot een voortijdige sluiting van de positie.
Gedeeltelijke stop-loss orders
👍 Voordelen
• Winstbescherming: Met een gedeeltelijke stop-loss order kunnen handelaars de winst op een deel van hun positie veiligstellen terwijl ze de rest openhouden. Dit biedt een balans tussen winstnemingen en potentiële verdere winsten.
• Flexibel risicobeheer: Het biedt flexibiliteit in risicobeheer, door de grootte van de gedeeltelijke stop-loss order aan te passen op basis van de marktomstandigheden en de risicotolerantie van de belegger.
👎 Nadelen
• Complexiteit: Is waarschijnlijk de meest complexe van alle soorten stop-loss orders, omdat traders moeten beslissen over de juiste grootte en timing voor gedeeltelijke exits.
• Kans op gemiste kansen: Handelaren lopen het risico potentiële winsten mis te lopen als de markt in hun voordeel blijft bewegen nadat een gedeeltelijke stop-loss order is uitgevoerd.
• Transactiekosten: Het gebruik van partiële stop-loss orders kan resulteren in hogere transactiekosten als gevolg van frequentere handelsactiviteit in vergelijking met andere stop-loss orders.
Er is een voortdurende discussie over de vraag of makelaars opzettelijk stop-lossorders opsporen en activeren voor eigen gewin. Als dit waar is, kan dit een potentieel extra nadeel opleveren. Lees ons Traders Union artikel over de vraag of brokers daadwerkelijk op stop-loss orders van klanten jagen.
Beste Forex brokers
Belangrijke factoren om te overwegen bij het kiezen van een stop loss order
Als een handelaar besluit om een stop loss order in zijn trading te implementeren, dan moeten ze beslissen welk type stop loss order ze willen gebruiken. Handelaren moeten deze belangrijke factoren in overweging nemen voordat ze een beslissing nemen:
-
Risicotolerantie: U moet overwegen hoeveel risico u bereid bent te nemen. Als u zich comfortabel voelt met een hoog risiconiveau en u uw handelsgedrag niet laat beïnvloeden door emotionele factoren wanneer een positie verlies oploopt, kunt u een grote stop-loss instellen. Als je risicotolerantie laag is, kun je misschien beter een marktstop-loss order kiezen zodat een positie op een vooraf bepaald niveau wordt gesloten en emoties niet leiden tot slechte beslissingen.
-
Trading strategie: Het type trading waarmee u zich bezighoudt, is belangrijk bij het kiezen van een type stop-loss order. Als u een langetermijnbelegger bent, zou een limietstop-loss order van 15% de voorkeur kunnen hebben, omdat de prijzen in de loop van de tijd enorm kunnen fluctueren en u het lange spel kunt spelen terwijl u wacht op gunstigere prijzen. Als u echter een actieve handelaar bent, of een daghandelaar, kan een niveau van 5% de voorkeur verdienen. Een markt stop-loss zou ook sneller worden uitgevoerd.
-
Marktomstandigheden: U moet uw stop-loss ook aanpassen aan de huidige marktomstandigheden. Als u belegt in een aandeel met wekelijkse prijsschommelingen van 10% en meer, is het instellen van een 2-3% stop-loss order waarschijnlijk geen goede strategie. Als u verwacht dat een activum in prijs zal stijgen als gevolg van een opwaartse trend, kan het gebruik van een trailing stop-loss de voorkeur verdienen, zodat u de winst kunt vastzetten, hoewel dit natuurlijk geen winst garandeert.
Gebruiken succesvolle traders stopverliezen?
Het is onmogelijk om voor elke succesvolle trader te spreken, maar over het algemeen gebruiken succesvolle traders stop-loss orders. Een stop-loss order is een fundamenteel onderdeel van elke risicobeheerstrategie. Dit risicobeheerinstrument is essentieel voor het beschermen van kapitaal, het behouden van winst en het handhaven van discipline in trading.
Hoewel de specifieke benadering van het gebruik van stopverliezen kan verschillen tussen handelaren, is het concept van het definiëren en naleven van risicolimieten een rode draad onder succesvolle handelaren. Stopverliezen stellen hen in staat om de neerwaartse risico's te beheersen, hun risico-beloningsverhouding te beheren en aanzienlijke drawdowns in hun handelsrekeningen te vermijden.
Stel je een succesvolle daytrader voor met een portefeuille die bestaat uit tientallen activa van verschillende financiële markten. Ze moeten economische indicatoren en marktnieuws van een ontelbaar aantal bronnen in de gaten houden en constant de prijsbewegingen van meerdere activa observeren. Zelfs de meest zorgvuldig voorbereide traders zouden een stukje nieuws of marktgebeurtenissen kunnen missen, of een handelssignaal niet zien. Het instellen van stopverliezen stelt hen in staat om hun posities gemakkelijker te beheren en vast te houden aan hun algemene handelsstrategie.
Het moet vermeld worden dat het feit dat succesvolle traders stop-loss orders gebruiken , geen garantie is voor succes als stop-loss orders worden geïmplementeerd. Stop-loss orders moeten worden gebruikt als onderdeel van een alomvattende risicobeheerstrategie en moeten worden afgestemd op uw eigen handelsbenadering. Lees voor meer informatie over het kiezen van de beste stop-loss order het artikel van Traders Union.
Conclusie
Zoals altijd het geval is in de wereld van handelen en beleggen, is het belangrijk om uw eigen onderzoek te doen. Hoewel Traders Union advies kan geven over de voor- en nadelen van verschillende soorten stop-loss orders, is er geen algemeen antwoord voor 'het beste type stop-loss order'. Elk type stop-loss order heeft zijn eigen geschiktheid, afhankelijk van uw eigen risicogevoeligheid, handelsstrategie en financiële doelen.
FAQs
Stop-Loss vs. Stop-Limit order: Wat is het verschil?
Een standaard stop-loss order activeert een stop order wanneer de vooraf bepaalde prijs wordt bereikt en zal verkopen tegen de volgende beschikbare prijs, of die nu hoger of lager is dan het niveau van de stop order. Een stop-limiet order doet bijna hetzelfde, maar zal alleen een verkoop uitvoeren tegen een prijs die hoger is dan het niveau vastgelegd in de stop order.
Hoe een stop loss strategie instellen?
Bepaal uw risicotolerantie en analyseer de marktomstandigheden. Stel stop loss-niveaus in op basis van technische indicatoren, steun/weerstand of een percentage van uw kapitaal. Zorg voor een gunstige risico-beloning verhouding. Bekijk en pas stops regelmatig aan als de marktomstandigheden veranderen en behoud een gedisciplineerde benadering van risicobeheer in uw handelsstrategie.
Is hedgen beter dan stop-loss orders?
Dat hangt af van de doelstellingen van de handelaar en van de marktomstandigheden. Hedging kan een bredere bescherming bieden, maar is complex. Stop-loss orders zijn eenvoudiger en effectief genoeg voor risicobeheersing.
Wat zijn de twee soorten stoporders?
Een stop-loss order werkt door een actief te verkopen wanneer het in prijs is gedaald tot een vooraf bepaald niveau, om verdere verliezen te voorkomen. Een take-profit order is het tegenovergestelde hiervan en activeert een automatische verkoop wanneer de prijs is gestegen tot een bepaald niveau om winsten te beschermen.
Woordenlijst voor beginnende handelaars
-
1
Handel
Handelen is het kopen en verkopen van financiële activa zoals aandelen, valuta of grondstoffen met de bedoeling te profiteren van prijsschommelingen op de markt. Handelaren maken gebruik van verschillende strategieën, analysetechnieken en risicobeheerpraktijken om weloverwogen beslissingen te nemen en hun kansen op succes op de financiële markten te optimaliseren.
-
2
Makelaar
Een broker is een rechtspersoon of individu die optreedt als tussenpersoon bij het uitvoeren van transacties op de financiële markten. Particuliere beleggers kunnen niet handelen zonder een makelaar, omdat alleen makelaars transacties kunnen uitvoeren op de beurzen.
-
3
Limietorder
Een limietorder is een type order dat wordt gebruikt in de handel waarbij een belegger een bepaalde prijs opgeeft waartegen hij een financieel actief wil kopen of verkopen. De order wordt alleen uitgevoerd als de marktprijs de opgegeven limietprijs bereikt of overschrijdt, zodat de handelaar de gewenste prijs of een betere prijs krijgt wanneer de transactie wordt uitgevoerd.
-
4
Extra
Xetra is een Duits beurshandelssysteem dat wordt beheerd door de beurs van Frankfurt. Deutsche Börse is het moederbedrijf van de Frankfurt Stock Exchange.
-
5
Markten
Schommelende markten zijn een type markt dat wordt gekenmerkt door kortetermijnbewegingen tussen schijnbare hoogte- en dieptepunten van activaprijzen.
Gerelateerde Artikelen
Team dat op dit artikel heeft gewerkt
Jason Law is freelance schrijver en journalist die een bijdrage levert aan de website van Traders Union. Hoewel zijn belangrijkste kennisgebieden momenteel financiën en beleggen zijn, is hij ook een algemeen schrijver die zich bezighoudt met nieuws, actuele gebeurtenissen en reizen.
De ervaring van Jason bestaat onder andere uit redacteur zijn voor South24 News en schrijven voor de krant Vietnam Times. Hij is ook een fervent investeerder en een actieve aandelen- en cryptohandelaar met meerdere jaren ervaring.