Amerikaanse rechtbank beboet cryptobedrijf CLS Global uit VAE voor manipulatie handelsvolume crypto's
CLS Global beboet voor $428K, verbannen uit VS vanwege manipulatie cryptomarkt.
In een opvallende actie tegen frauduleuze handelspraktijken heeft een federale rechtbank in Boston CLS Global een boete van $428.059 opgelegd en het bedrijf drie jaar lang verboden om in de Verenigde Staten actief te zijn.
De veroordeling, aangekondigd door het Massachusetts U.S. Attorney's Office op 2 april, komt voort uit de betrokkenheid van CLS Global bij een cryptomarktmanipulatieschema dat aan het licht kwam via een undercover FBI-actie, meldt Cointelegraph.
CLS Global, een in de Verenigde Arabische Emiraten gevestigd bedrijf, pleitte in januari schuldig aan één aanklacht voor samenzwering tot marktmanipulatie en één aanklacht voor draadfraude. De aanklachten hielden verband met de overeenkomst van het bedrijf om de handel in NexFundAI te manipuleren, een nep token dat in mei 2024 door de FBI werd gelanceerd om illegale "wash trading" in de cryptocurrency sector aan het licht te brengen.
FBI-actie pakt meerdere bedrijven in marktfraudeplan
Uit het onderzoek bleek dat CLS Global, samen met ten minste twee andere bedrijven, frauduleuze market-making diensten aanbood voor NexFundAI, bedoeld om beleggers te misleiden door het handelsvolume op te blazen en de vraag te fabriceren. De Securities and Exchange Commission (SEC) diende afgelopen oktober gerelateerde fraudeaanklachten in tegen CLS Global en werknemer Andrey Zhorzhes, evenals tegen het in Hongkong gevestigde ZM Quant Investment en het in Rusland gelieerde Gotbit Consulting.
CLS Global werd in 2017 opgericht door Filipp Veselov, voormalig leidinggevende bij Latoken, en presenteerde zichzelf als een aanbieder van "hoogwaardige" marketmaking en trading consultancy. De praktijken van het bedrijf kwamen echter onder de loep te liggen door de toenemende inspanningen van regelgevende instanties om manipulatie op de markten voor digitale activa tegen te gaan. Het bedrijf, dat nog steeds actief is via zijn X social media profiel met meer dan 110.000 volgers, heeft geen publiekelijk commentaar gegeven op de veroordeling.
Wash Trading blijft een uitdaging voor crypto-integriteit
Wash trading - waarbij activa herhaaldelijk worden gekocht en verkocht om volume te creëren - blijft een hardnekkig probleem in de cryptomarkt. Chainalysis schat $ 2,6 miljard aan jaarlijkse wash trading-activiteit, of ruwweg 2% van de totale dagelijkse handelsvolumes. Eerder onderzoek van het U.S. National Bureau of Economic Research suggereert echter dat het probleem veel groter zou kunnen zijn, met tot 70% van het volume op ongereguleerde beurzen die mogelijk verbonden zijn aan illegale praktijken.
De zaak tegen CLS Global onderstreept de toenemende druk op toezichthouders en wetshandhavers om manipulatie in de digitale asset-ruimte in te dammen. Naarmate de cryptomarkt groeit, kunnen rechtszaken zoals deze vaker voorkomen naarmate autoriteiten meer transparantie en bescherming van beleggers proberen te bewerkstelligen.
Onlangs schreven we dat Genius Group zijn eigen leidinggevenden aanklaagt voor de onwettige verkoop van activa ter waarde van meer dan $30 miljoen.
