Hur beräknas tickar i handel?

En tick inom trading är den minsta prisförändringen som värdet på ett finansiellt instrument kan förändras med. Att förstå hur ticks fungerar hjälper handlare att bättre analysera prisrörelser, utveckla strategier och hantera risker. Problemet är att en tick ibland kan referera till olika aspekter av trading. I den här artikeln kommer jag att titta närmare på vad ett tick är och hur det används vid handel med olika tillgångar, och vad som kan vara nyanserna i samband med ticks.

Hur en tick fungerar i handeln

Tick spelar en nyckelroll i standardiseringen av handeln. En börs fastställer ett lägsta prisförändringsvärde för varje tillgång som handlas på den för att göra det lättare för köpare och säljare att komma överens om ett pris för en affär - oavsett var i världen de befinner sig, vilken mäklare de handlar genom eller vilken handelsplattform de använder.

Att ta hänsyn till tickstorleken är viktigt när man utvecklar strategier, planerar vinster och förluster och i allmänhet - tick är ett grundläggande koncept för handel. Om du känner att du inte helt förstår vad en tick betyder i handeln, fortsätt läsa för att lösa detta problem med hjälp av många exempel för nybörjare.

Bästa Forex-mäklare

Hur mycket är 1 tick i handel?

Storleken på den minsta möjliga förändringen i priset på en tillgång som handlas på börsen kan variera kraftigt:

• Futures: Tickvärdet för terminskontrakt beror på kontraktsspecifikationerna, vanligtvis en bråkdel av en procent av tillgångsvärdet.

• Forex: På valutamarknaden är tickvärdet ofta 0,0001 för större valutapar som EUR/USD.

• Aktier: För aktier på de flesta börser är tickstorleken 0,01 USD.

• Kryptovalutor: Vid handel med kryptovalutor kan tickstorleken variera beroende på plattform och specifikationerna för kryptovalutan.

Låt oss ta en närmare titt på tickstorlekar för var och en av marknadstyperna.

Vad är en tick i terminshandel?

I terminshandel hänvisar en "tick" till det minsta prisinkrementet där priset på ett terminskontrakt kan förändras. Storleken på en tick varierar beroende på det specifika terminskontrakt som handlas och fastställs av den börs där kontraktet handlas. Varje tick representerar ett specifikt monetärt värde, vilket kan påverka vinst- och förlustberäkningar för handlare.

Exempel : Guldterminer som handlas på COMEX har en tickstorlek på 0,10 USD per troy ounce.

Hur mycket är 1 tick på NQ?

För att svara så exakt som möjligt på denna fråga är det alltid bäst att gå till den primära källan - börsens webbplats.

För E-mini NASDAQ-100 futures (NQ), som handlas på Chicago Mercantile Exchange (CME), är tickstorleken 0,25 indexpunkter. Varje indexpunkt har ett monetärt värde på 20 USD, så varje tickrörelse (0,25 punkter) motsvarar en monetär förändring på 5 USD. Detta innebär att för varje 0,25 punkter som NQ-futurespriset rör sig, förändras värdet på ett kontrakt med 5 USD.

Vad är en tick i S&P 500?

Tickstorleken för E-mini S&P 500-terminer som handlas på Chicago Mercantile Exchange (CME) är 0,25 indexpunkter. Med tanke på att varje indexpunkt är värd 50 USD representerar varje tickrörelse ett monetärt värde på 12,50 USD. Därför, om E-mini S&P 500 terminspriset rör sig från 4100,00 till 4100,25, betyder det att kontraktsvärdet har förändrats med 12,50 USD.

En annan källa till information om tickstorleken och förändringen i kontraktsvärdet när offerten ändras med 1 tick är mäklarnas webbplatser, där kunderna kan ange kontraktsspecifikationerna samt storleken på provisionen. Detta är viktigt när man planerar handel, utvecklar en strategi, uppskattar hur mycket kapital som krävs för att börja handla.

Vad är skillnaden mellan en tick och en punkt i handeln?

I handeln representerar en tick och en punkt mätningar av prisförändringar, men de skiljer sig åt i omfattning och skala.

Förhållandet mellan ticks och points kan variera kraftigt mellan olika marknader och handelsinstrument. I många fall krävs det flera ticks för att utgöra en point. Om till exempel tickstorleken för en aktie är 0,01 USD (en cent) krävs det 100 ticks för att skapa en poäng (en dollar).

Vad är en tick i Forex trading?

I Forex trading representerar en "tick" den minsta möjliga förändringen i priset på ett valutapar.

Exempel på ticks i Forex Trading:

• För de flesta större valutapar, såsom EUR/USD, GBP/USD eller USD/JPY, är tickstorleken vanligtvis 0,00001 av det noterade priset. Detta steg kallas ofta för en "pip" (procent i punkt). Till exempel, om EUR/USD-paret rör sig från 1,10500 till 1,10501, är den 0,00001-ökningen i växelkursen en tick.

• För par som involverar den japanska yenen, som USD/JPY, är pip- eller tickstorleken 0,001 eftersom yenen noteras med endast tre decimaler. Så om USD/JPY rör sig från 140,405 till 140,406 är det en rörelse på en tick.

En del av missförståndet kan ha att göra med tickvolymer.

Om du lägger till en volymindikator i diagrammet kommer den att ticka volymer - i det här fallet betyder 1 tick 1 prisförändring per enhet av tidsramen.

Exempel: För 1 minut visar histogrammet för tickvolymer värdet = 57 ticks (ovan).

Det betyder att priset ändrades 57 gånger på en minut och att öppningskursen kan vara lika med stängningskursen.

Vad är en tick vid aktiehandel?

Vid aktiehandel avser en "tick" den minsta kursrörelsen för en aktie eller annan säkerhet, enligt definitionen av den börs där aktien handlas. Begreppet "tick" är viktigt eftersom det anger det minsta steg som en aktiekurs kan förändras med.

Securities and Exchange Commission (SEC) i USA definierar inte specifikt "tick" för alla aktier på ett enhetligt sätt. Istället kan den minsta tickstorleken variera beroende på marknaden, de specifika reglerna för börsen och priset på aktien.

Några specifika regler och pilotprogram har dock upprättats för att undersöka effekterna av varierande tickstorlekar:

• Vanlig tickstorlek. För de flesta amerikanska aktier är den vanliga tickstorleken 0,01 USD. Detta innebär att aktiekursen måste röra sig i steg om minst en cent.

• Fraktionerade fästingar. Före decimaliseringen 2001 angavs aktiekurserna i USA i bråkdelar (t.ex. 1/16 dollar, motsvarande 0,0625 dollar). Decimaliseringen ändrade på detta och gjorde 0,01 dollar till den minsta lagliga tickstorleken för de flesta aktier.

• Pilotprogram för tickstorlekar. SEC inledde ett pilotprogram för tickstorlekar som pågick från oktober 2016 till september 2018. Detta program var utformat för att undersöka effekterna av en större tick size på handel, likviditet och marknadskvalitet. Inom ramen för detta program höjdes tickstorleken för vissa mindre aktier till 0,05 USD. Sammanfattningsvis ledde resultaten av pilotprogrammet för tickstorlekar till beslutet att inte införa större tickstorlekar på bredare front över hela marknaden. Resultaten tydde på att även om teorin bakom att öka tickstorleken för att stärka marknadskvaliteten för aktier med mindre kapital lät rimlig, stödde de praktiska resultaten inte utbredda fördelar och visade potentiella nackdelar som ökade kostnader och minskad likviditet.

Vad är en tick inom kryptohandel?

I kryptovalutahandel hänvisar en "tick" till den minsta möjliga prisrörelsen för ett kryptovalutapar på en börs. Liksom i andra former av handel bestämmer tickstorleken det minsta steg som priset på kryptovalutan kan förändras med.

Exempel på fästingstorlekar:

• För stora kryptovalutor som Bitcoin (BTC) som handlas mot den amerikanska dollarn (USD) kan en börs ställa in en tickstorlek på 0,10 $ eller ännu mindre som 0,01 $. Detta innebär att den minsta prisrörelsen för BTC/USD kan vara 10 cent eller 1 cent.

• För altcoins eller mindre likvida kryptovalutor kan tickstorleken vara en bråkdel av en cent, eller för mynt med mycket lågt värde, ännu mindre fraktioner.

Tickstorleken i kryptovalutahandel kan variera avsevärt beroende på börsen och det specifika kryptovalutaparet som handlas. Till skillnad från mer reglerade marknader som aktier eller Forex ställer kryptobörser självständigt in sina tickstorlekar, vilket kan vara ganska olika över plattformar. Till exempel kan Ethereum (ETH) vara noterat till 1 750,123 USD på en börs och 1 750,12 USD på en annan, vilket indikerar en skillnad i tick size.

Expertrådgivning

Vad är ett tick-diagram i handel?

Ett tick chart inom trading är en typ av diagram som visar transaktioner eller "ticks" istället för tidsintervaller, som används i mer traditionella diagram som minut- eller timdiagram. Varje tick i diagrammet representerar en handel, oavsett handelns storlek eller när den ägde rum. Detta ger en annan bild av marknadsdynamiken jämfört med tidsbaserade diagram.

Till skillnad från tidsbaserade diagram som avancerar med regelbundna tidsintervall, rör sig tick-diagram endast när ett visst antal transaktioner har genomförts på marknaden. Till exempel kommer ett 500-tick-diagram (ovan) att visa en ny stapel eller ett nytt ljus efter att 500 transaktioner har skett.

Funktioner hos Tick Charts:

• Populärt bland daytraders . Tick charts hjälper till att identifiera breakout-möjligheter och marknadstrender utan det brus som ibland följer med tidsbaserade diagram. De hjälper också till att hitta perioder med låg och hög likviditet.

• Reaktion på marknadsaktivitet . Tick charts reagerar mycket snabbt på förändringar i marknadsaktiviteten. Under perioder med hög handelsvolym kommer tick charts att producera fler staplar än under lugna perioder. Detta gör dem användbara för att förstå intensiteten i handelsaktiviteten och marknadssentimentet vid varje given tidpunkt.

• Förfining av in- och utgångspunkter . Handlare använder ofta tick charts för mer exakta in- och utgångspunkter. Eftersom tick charts återspeglar marknadsdynamiken mer detaljerat kan de avslöja kortsiktiga prismönster och svängningar som kanske inte syns på tidsbaserade diagram.

• Anpassning : Traders kan anpassa antalet fästingar per stapel efter sin handelsstrategi och de specifika marknadsförhållandena. Vanliga inställningar kan vara 233 fästingar, 512 fästingar eller 1597 fästingar - ofta siffror från Fibonacci-sekvensen, eftersom vissa handlare anser att dessa ger en psykologisk fördel i handeln.

Hur använder man begreppet tick i handeln?

Att använda begreppet tick i handeln innebär att man tillämpar kunskap om den minsta prisökningen som ett värdepapper kan röra sig för att förfina handelsstrategier och hantera risker effektivt.

Här är en kortfattad guide om hur man använder ticks i handeln:

• Limit- och Stop-Loss-order: Ställ in dessa order i tickmultiplar för att säkerställa att de är både giltiga och körbara. Till exempel, om en akties tickstorlek är $ 0,01, ställer du en stop-loss-order 10 ticks bort och placerar den $ 0,10 från ingångspriset.

• Scalping och dagshandel: Scalpers och daytraders bör vara särskilt medvetna om tickstorlekar, eftersom små vinstmål kanske bara sträcker sig över några ticks. Tick-diagram kan hjälpa till att identifiera kortsiktiga trender eller omkastningar, vilket hjälper till med snabbt beslutsfattande.

• Kostnadsanalys: Att förstå tickstorlekar hjälper till att beräkna transaktionskostnader, till exempel spreadar som kvantifieras i ticks, och att bestämma break-even-punkten för affärer.

• Beräkning av monetär risk: Att känna till värdet på varje tick hjälper till att bestämma den monetära risken per handel. Om man till exempel riskerar 50 ticks på ett terminskontrakt där varje tick är värt 12,50 USD innebär det en total risk på 625 USD.

• Förbättring av teknisk analys: Tick Charts, som fokuserar på prisförändringar snarare än tid, kan ge tydligare insikter i marknadstrender, särskilt användbara på volatila, mycket likvida marknader.

• Dynamik i orderboken: Mindre tickstorlekar skapar en tätare orderbok med fler prisnivåer, vilket påverkar likviditeten och marknadens förmåga att absorbera stora order utan betydande prisförändringar.

Sammanfattning

Tickstorleken är avgörande för handlare eftersom den påverkar hur detaljerade prisnivåer som är tillgängliga för orderläggning. Mindre tickstorlekar möjliggör finare prisdifferentiering, vilket kan vara fördelaktigt på en mycket volatil marknad som kryptomarknaden. Det gör det möjligt för handlare att genomföra strategier som kräver hög precision i orderläggning och hantering.

Vanliga frågor

Relaterade artiklar

Team som arbetade med artikeln