Förklaring av prop trading
Prop trading (från engelskans proprietary trading) innebär att ett finansinstitut, såsom en bank, en mäklare eller till och med en investeringsbank, handlar direkt eller investerar i aktiviteter på aktiemarknaden.
|
1
|
9.57
/10
|
|
|
|
2
|
6.9
/10
|
|
|
|
3
|
9.36
/10
|
|
För att bli en framgångsrik trader behöver du ha bra koll på en del terminologi som används inom trading. En av dessa är prop trading. För att göra det lättare för dig har vi sammanställt allt du behöver veta om prop trading i denna artikel: fördelarna, nackdelarna och alla tänkbara funderingar du kan tänkas ha. Vi sätter i gång!
Testa prop trading med SurgeTrader!-
Är prop trading olagligt?
Nej. Prop trading är inte olagligt men du behöver vara försiktig, särskilt i länder med strikt reglering som USA.
-
Vad är en prop trader?
En prop trader är en individ som använder en firmas resurser för att investera i olika tillgångar såsom aktier, obligationer, råvaror med mera. En prop trader betalar en liten summa till firman som en garanti för att han eller hon kommer agera ansvarsfullt med firmans intressen i åtanke.
-
Kan en prop trader handla vad som helst?
Prop traders får vanligtvis strikta riktlinjer av firman gällande hur mycket de kan handla för och vilka typer av trades de får göra.
-
Är prop trading lönsamt?
Du ska veta att prop trading medför flera risker samtidigt som det är lönsamt. Om du kan hantera riskerna med prop trading så har du definitivt möjlighet att tjäna en förmögenhet på det.
Vad är prop trading?
Prop trading (från engelskans proprietary trading) innebär att ett finansinstitut, såsom en bank, en mäklare eller till och med en investeringsbank, handlar direkt eller investerar i aktiviteter på aktiemarknaden. Dessa organisationer kan handla obligationer, aktier, råvaror, derivat, valutor och andra instrument.
Dessa institutioner använder sitt eget kapital för att handla och investera på aktiemarknaden, och alltså inte deras kunders pengar. Utöver provisionen för att bearbeta kundernas trades kan de dessutom göra vinst på själva tradingen.
👍 Fördelar med prop trading
Det finns olika fördelar med prop trading. Vi belyser dem i detta avsnitt.
•1. Större vinst:
Det finns ett par fördelar med prop trading. Vi tar upp dem här.
•2. Lagring av värdepapper:
Prop trading låter firman samla aktier/värdepapper. Dessa lager kan säljas till kunder när marknaden får likviditet eller när det blir svårare att köpa eller sälja värdepapper på den öppna marknaden.
•3. Prop trading-firmor erbjuder rebates:
Detta är ersättning som du får när du ökar likviditeten på marknaden. Alla prop trading-firmor erbjuder detta, och det är osannolikt att du får det hos andra typer av företag.
•4. Prop trading-firmor har bra support:
Prop trading-firmor är ofta små verksamheter bestående av ett fåtal personer. Det innebär att kundsupporten är snabb och att alla problem kan lösas med ett enkelt telefonsamtal. Det är stor skillnad jämfört med vanliga mäklare som har tusentals, om inte miljontals, kunder och där det kan vara tidskrävande och frustrerande att försöka kontakta kundtjänst..
•5. Prop trading fungerar med hävstång:
Detta innebär att utöver öppna ordrar kan du även ha flera fyllda ordrar. Ofta är hävstångsbegränsningarna inte så strikta hos de flesta prop trading-firmor, särskilt och du har tradat framgångsrikt i ett par år.
•6. Prop trading är bra för likviditet via öppna ordrar:
Om du oftast tradar med öppna positioner så är prop trading ett bättre alternativ än mäklare. Vissa prop trading-firmor låter dig ha över tusen öppna ordrar samtidigt.
•7. Prop trading erbjuder enkel tillgång till trading för “underfinansierade” traders:
Om du har mindre än 25 000 USD att investera så kan prop trading vara en bra idé. Detta är därför att din köpkraft är högre än om du jobbar med mäklare.
•8. Prop trading-firmor låter dig diversifiera och minska risk:
Även om du har ett stort kapital kan prop trading fortfarande vara ett bra alternativ. Du kan ha en liten insättning och använda marginal (kapital som du har råd att förlora) och investera resten i aktier eller fonder för kapitaltillväxt.
•9. Prop trading-firmor erbjuder flera trading-plattformar:
En stor fördel med prop trading-firmor är att de låter dig välja mellan flera olika plattformar. Detta är en mycket stor fördel eftersom traders annars oftast behöver nöja sig med vad mäklaren har att erbjuda.
•10. Prop trading erbjuder stora inventarielistor för blankning:
För effektiv blankning behöver du först lokalisera aktier, och prop trading-firmor låter dig göra detta. När du jobbar med en mäklare kan du ha begränsade möjligheter att lokalisera aktier och blanka. Vissa aktier kan vara på gränsen eller ligga på “svår att låna”-listan och kan vara otillgängliga för blankning.
👎 Nackdelar med prop trading
Som med det mesta i livet finns det även nackdelar med prop trading. Vi tar upp dem i detta avsnitt.
•1. Prop trading-firmor är inte lika reglerade som mäklare:
De flesta prop trading-firmor som erbjuder distans-trading reglerar inte alls. Detta kan vara både positivt och negativt. Att inte regleras innebär att det kostar mindre för firman att bedriva verksamheten. Nackdelen är att du löper risk att förlora ditt kapital när som helst, särskilt om firman är en bedragare. Därför är det viktigt att efterforska och och kolla upp företagen och deras ledning. Om du hittar problem med integriteten eller pålitligheten, fråga dig själv om du är villig att ta risken. Att firman inte regleras innebär dessutom att en enskild bedragar-trader kan försätta hela firman i fara.
•2. Risk att förlora pengar:
Som prop-trader är din insättning inte försäkrad och dina pengar för föremål för bedrägeri och andra risker. Detta är mestadels på grund av avsaknaden av tillräcklig reglering. Därför rekommenderas att du endast sätter in belopp som du har råd att förlora. När du är kund hos en mäklare är dina pengar försäkrade tack vare strikt reglering. Det positiva är dock att insättningen kan vara mycket liten och en bra trader kan få 100 % avkastning per månad.
•3. Avgifterna inom prop trading är höga:
De flesta prop trading-firmor tar avgifter för mjukvaran som du använder, särskilt om du tradar på distans. Månadsavgifterna börjar normalt sett på ungefär 200 USD bara för mjukvaran. Jämfört med avgifterna du betalar hos en mäklare kan prop trading-avgifterna verka orimliga.
•4. Prop trading är mestadels dags-trading:
Även om prop-trading erbjuder mycket hävstång, gäller detta oftast endast för dags-trading. Om du vill hålla en position över natten så får du sannolikt inte så mycket hävstång. Dessutom erbjuder de flesta prop trading-firmor endast dags-trading.
•5. Prop-firmor kan stjäla din immateriella egendom:
Om du är en exceptionell trader med bra trading-strategier, är det mycket sannolikt att någon på utvecklingskontor jobbar hårt med att avkoda din strategi. Det har funnits fall där firmor stjäl kunders strategier och matar in dem i datorer via maskininlärning.
Hur fungerar ett prop trading-företag?
Som nämnt är ett prop trading-företag oftast ett stort finansinstitut som är direkt verksamt på aktiemarknaden. Prop trading sker när ett finansinstitut använder firmans resurser och konton för att bedriva självfrämjande monetära trades. Dessa trades är ofta spekulativa och sker via en mängd derivat eller andra komplexa investeringsverktyg.
Däremot är det inte firman själv som utför dessa trades, utan den handlar via prop traders. En prop trader ingår i ett avtal med organisationen som en oberoende trader snarare än en medarbetare eller kund och utför dags-trades genom företagets konto. Tradingen sker med företagets kapital.
För att bli prop trader behöver du däremot först sätta in ett belopp som brukar kallas riskbidrag. Ditt riskbidrag avgör hur mycket hävstång du får av företaget. Du kanske undrar varför det kallas riskbidrag. Detta är för att insättningen ska motsvara eventuella förluster. Riskbidraget visar att du värnar om företagets intressen och inte kommer göra extremt riskfyllda trades, då detta innebär att du också förlorar dina pengar. Företaget och inte prop tradern är part i varje aktie-trade och det är därför företaget som bär eventuella förluster i varje handel.
Exempel på prop trading
Du sätter in en liten summa, till exempel 5 000 USD. Detta ger dig tillgång till att handla med betydligt högre hävstång än under vanliga PDT-regler. Ju mer pengar du sätter in, desto större hävstång får du tillgång till. Kom ihåg att du bär 100 % av förlusterna i varje trade. Om du till exempel köper en lönsam aktie via företagets konton och sedan säljer den till ett högre pris, är provisionen låg och du får en andel av vinsten (runt 85–90 %).
Hur blir man en prop trader?
Det första steget till att bli en prop trader är att läsa på. Ta reda på så mycket du kan om prop trading och utrusta dig med kunskaperna och färdigheterna som krävs för att trada framgångsrikt. Du kan göra detta på inlärningsplattformar på webben eller genom att fysiskt gå till prop-firmor och få träning där.
När du har samlat på dig tillräckligt med kunskap och verktyg för att prop-trada framgångsrikt, kan du gå till en prop trading-firma. Det rekommenderas att läsa på och kolla firmans bakgrund innan du registrerar dig. När du har hittat en organisation som du litar på behöver du sätta in riskbidraget som ger dig tillgång till den höga hävstången.
När du jobbar med prop trading på firmans fysiska kontor får du förmodligen tillgång till avancerad och sofistikerad teknik som är svår att få tag på annars. Detta kan inkludera information på hög nivå som förbättrar dina chanser att lyckas med dina trades. Alternativt kan du jobba på distans via licensierad mjukvara. Däremot får du inte lika många förmåner när du tradar på distans som när du jobbar in-house.
Hur mycket pengar kan en prop trader tjäna?
Trots att prop trading ofta anses vara riskfyllt, är det en av de mest lönsamma verksamheterna som bedrivs av finansinstitut. Mängden pengar som en prop trader tjänar beror oftast på vinstfördelningen som har bestämts på förhand. Detta beror helt och hållet på provisioner, förhandlingar, lönsamhet, volym med mera. Möjligheterna är oändliga.
Vinsten från en trade delas vanligtvis mellan firman och prop tradern, men risken är asymmetrisk. Detta innebär att i fall av förlust bär du 100 % av förlusten, medan du inte får 100 % av vinsten. De flesta företag tar mellan 10–25 % av all vinst och resten går till prop tradern. Tänk på att trading, och särskilt dags-trading, är högst volatilt, vilket innebär att du både kan tjäna miljoner och förlora miljoner lika snabbt.
Hur väljer man prop trading-firma?
Den största svårigheten för prop traders är oftast att hitta en bra prop trading-firma. Detta beror på att det finns stor risk för bedrägeri från företag som påstår sig vara prop trading-firmor. Var säker på att firman du ingår i avtal med är legitimt och har en ren historik. Leta efter vittnesmål och recensioner på flera olika plattformar. Du kan även kolla upp firmans managers och undersöka om de har haft skandaler eller gjort sig skyldiga till bedrägeri tidigare. Se till att undersöka noggrant och var medveten om riskerna med prop trading.
Bästa prop trading-konton 2023
Topstep
Topstep är ett internationellt prop trading-företag registrerat i USA. Företaget har tillhandahållit finanstjänster sedan 2012 och erbjuder exklusiva trading-villkor för kunder från olika länder. Topstep finansierar kunders riktiga trading-konton om de visar att de har färdigheter för att göra trades och hantera risk på ett demokonto. Traders kan trada CME Group-futures och valutapar. Trading på riktiga konton sker via ECN-mäklaren Equiti Capital.
Funded Next
Prop trading-firman Funded Next fungerar med mäklaren Eightcap (som grundades 2009 och är licensierad av Australian Securities and Investments Commission, ASIC). Prop trading-firman har kontor i FAE, USA och Sydostasien och jobbar med personer i alla länder. De erbjuder upp till 200 000 $ med tillväxtpotential på upp till 4 miljoner $. Maximal hävstång är 1:100. Funded Next har två typer av konton med fem planer i varje, så traders kan välja lämpligast alternativ. Vinstfördelningen till tradern är 60–90 % beroende på prestation. Utmaningarna är ganska enkla. För att bekräfta kvalificering tradar användaren på ett demokonto, men plattformen betalar tradern 15 % av inkomsten i riktiga pengar. Efter det är begränsningarna minimala: minst 10 trading-betalningar per månad, upp till 5 % daglig drawdown och upp till 10 % allmän drawdown. Partners tradar på MetaTrader 4 och kan använda prop-firmans proprietära mobilapp för att hantera kontot.
Fidelcrest
Fidelcrest är ett prop trading-företag skapat av professionella Forex-marknadsdeltagare med över 10 års erfarenhet av att jobba för företag som tillhandahåller mäklartjänster. Det registrerades 2018 i Cypern men samarbetar med traders från hela världen, inklusive personer bosatta i USA. Fidelcrest erbjuder Pro- och Micro-konton för MT4-terminalen för trading med valutapar och CFD:er på aktier, index, metaller och råvaror. När tradern har klarat provet och uppfyllt trading-kraven, får han eller hon möjlighet att trada med Fidelcrests pengar. Tradern får minst 10 000 $ och högst 2 miljoner $.
Ordlista för nybörjare
-
1
Prop trading
Proprietary trading (prop trading) är en finansiell handelsstrategi där ett finansiellt företag eller en institution använder sitt eget kapital för att handla på olika finansiella marknader, till exempel aktier, obligationer, råvaror eller derivat, i syfte att generera vinster för företaget självt. Prop traders handlar vanligtvis inte för kunders räkning utan handlar istället med företagets pengar och tar på sig de risker och fördelar som är förknippade med detta.
-
2
Mäklare
En mäklare är en juridisk eller fysisk person som fungerar som mellanhand när man gör affärer på finansmarknaderna. Privata investerare kan inte handla utan en mäklare, eftersom endast mäklare kan utföra affärer på börserna.
-
3
Blankning
Blankning inom trading innebär att man säljer en tillgång som man inte äger och förväntar sig att priset ska sjunka, vilket gör att man kan återköpa den till ett lägre pris och tjäna pengar på skillnaden.
-
4
Index
Index inom trading är ett mått på utvecklingen för en grupp av aktier, vilket kan inkludera de tillgångar och värdepapper som ingår.
-
5
Begränsning
Tanken bakom mitigation är att känna igen och effektivt handla mitigationsblock. Dessa block består av specifika prisaktionsmönster som signalerar en förändring i marknadssentimentet eller dynamiken mellan efterfrågan och utbud.
Relaterade artiklar
Team som arbetade med artikeln
Andrey Mastykin är en erfaren författare, redaktör och innehållsstrateg som har jobbat på Traders Union sedan 2020. Som redaktör är han noggrann med att faktagranska och säkerställa riktigheten i all information som publiceras på Traders Unions plattform. Andrey fokuserar på att utbilda läsarna om de potentiella fördelar och risker som är förknippade med handel på finansmarknaderna.
Han är övertygad om att passiva investeringar är en lämpligare strategi för de flesta individer. Andreys konservativa inställning och fokus på riskhantering uppskattas av många läsare, vilket gör honom till en pålitlig källa till finansinformation.
Simon är en svensk utvecklingsredaktör på Traders Union med en stor passion för kvalitet. Efter lingvistikstudierna på Stockholms universitet ledde hans starka språkintresse honom till Tyskland, när han nu bor och arbetar. Simon har en stor och mångsidig portfölj av översättningsarbete inom olika områden. Hans kompromisslösa strävan efter tydlighet, konsekvens och överskådlighet gör honom till en oumbärlig del av ett översättningsteam.
Mirjan Hipolito är journalist och nyhetsredaktör på Traders Union. Hon är en skribent med expertis inom kryptovaluta och fem års erfarenhet inom finansmarknaden. Hennes specialområden är dagliga marknadsnyheter, prisprognoser och Initial Coin Offerings (ICO).