Kryptoverotus vs. osakkeet: samat luovutusvoittojen verokannat, mutta hyvin erilaiset käytännön kustannukset

​IRS:n kryptovaluuttojen luokittelu omaisuudeksi on pitänyt pitkäaikaisten luovutusvoittojen verokannat samoina kuin osakkeissa, eli 0 %:ssa, 15 %:ssa tai 20 %:ssa (lyhytaikaisia voittoja verotetaan ansiotulona enintään 37 %:iin asti), vuosien sääntelyepävarmuuden jälkeen. Form 1099-DA -raportoinnin käyttöönotto testaa nyt, parantaako suurempi läpinäkyvyys sääntöjen noudattamista ja kaventaako se aukkoja.

Luovutusvoittojen verokannat

Yli vuoden kestäneet sijoitukset joko kryptoihin tai osakkeisiin ovat oikeutettuja samoihin edullisempiin liittovaltion verokantoihin. Ne ovat 0 % verotettavista tuloista, jotka ovat enintään 49 450 $ yksin ilmoittaville tai 98 900 $ yhteisveroilmoituksen tekeville aviopareille; 15 % noin 545 500 $:iin asti yksin ilmoittaville tai 613 700 $:iin asti yhteisveroilmoituksen tekeville; ja 20 % näiden rajojen ylittävistä tuloista. Lyhytaikaisiin voittoihin sovelletaan tavallisia tuloveroluokkia enintään 37 %:iin asti. Suurituloisten tulee molemmissa tapauksissa maksaa myös 3,8 %:n nettosijoitustulovero, jos oikaistu bruttotulo ylittää 200 000 $ yksin ilmoittavilla tai 250 000 $ yhteisveroilmoituksen tekevillä.

Näytä julkaisu X:ssä Ladataan...

Tweetin poisti sen kirjoittaja.

Mutta me tallensimme kaiken 🙂.

”Luovutusvoittojen osalta Bitcoin-voittojen ja osakevoittojen verotuksessa ei ole eroa”, sanoi Shehan Chandrasekera, CPA ja CoinTrackerin verostrategiajohtaja. 

Kryptovaluuttoja pidetään omaisuutena IRS Notice 2014-21:n mukaisesti. Siksi sijoitusomistuksia arvioidaan samassa luovutusvoittojen verokehikossa kuin osakkeita ja arvopapereita. Passiiviset osta ja pidä -strategiat tuottavat lähes identtiset tulokset pelkän arvonnousun osalta.

Veronalaiset tapahtumat lisääntyvät

Käytännön ero alkaa veron laukaisevien transaktioiden määrästä. Osakkeen myynti käteisellä on selkeä veronalainen tapahtuma, kun taas ehdot täyttäviä osinkoja voidaan verottaa 0–20 %:n edullisemmilla verokannoilla. Sitä vastoin jokainen kryptojen välinen vaihto, digitaalisilla varoilla tehty ostos tai DeFi-transaktio katsotaan luovutukseksi.  

Näytä julkaisu X:ssä Ladataan...

Tweetin poisti sen kirjoittaja.

Mutta me tallensimme kaiken 🙂.

Staking-palkkiot, louhinnan tuotot ja airdropit käsitellään ansiotulona vastaanottopäivän käyvän markkina-arvon perusteella. Aktiiviset treidaajat ja tuottoa hakevat sijoittajat kohtaavat siksi korkeamman efektiivisen verokannan ja suuremmat kirjanpitovaatimukset. Tästä syystä erikoistuneet ohjelmistot ovat nykyään erittäin suosittuja.

Wash sale -säännöt eroavat

Yksi suorien kryptosijoitusten selvimmistä eduista on wash sale -säännön puuttuminen. Pykälä 1091 ei salli osakkeista tai arvopapereista syntyvien tappioiden vähentämistä, jos sama positio hankitaan uudelleen 30 päivän sisällä. Koska IRS luokittelee spot-kryptovaluutat omaisuudeksi eikä arvopaperiksi, tätä rajoitusta ei sovelleta.

”Bitcoin tarjoaa merkittävän edun tappioiden realisoinnissa, koska sitä pidetään ’omaisuutena’, eikä siihen sovelleta osakkeiden ja arvopaperien tapaan wash sale -sääntöä”, Chandrasekera totesi. 

Näytä julkaisu X:ssä Ladataan...

Tweetin poisti sen kirjoittaja.

Mutta me tallensimme kaiken 🙂.

David Canedo, CPA ja CoinTrackerin institutionaalisen veroraportoinnin vetäjä, selittää eron: ”Nykyisten Yhdysvaltain verosääntöjen mukaan wash sale -sääntöä ei sovelleta kryptovaluuttoihin… IRS luokittelee tällä hetkellä Bitcoinin ja Ethereumin kaltaiset digitaaliset varat omaisuudeksi, ei arvopapereiksi.” 

Sijoittajat voivat myydä tappiolla ja ostaa takaisin välittömästi sekä silti vaatia vähennyksen (tämä ei ole mahdollista osakkeilla). Spot Bitcoin- ja Ether-ETF:t kuuluvat kuitenkin edelleen täysimääräisesti säännöstön piiriin. Kongressissa etenevä lakiesitys voi sulkea tämän aukon.

Raportointivaatimukset laajenevat

Läpinäkyvyys on lisääntynyt voimakkaasti molemmilla aloilla. Välittäjien on raportoitava digitaalisten varojen myynnistä saadut bruttotuotot Form 1099-DA -lomakkeella vuonna 2025 ja sen jälkeen toteutuvista transaktioista. Lisäksi hankintamenotietoja kerätään katetuista varoista vuodesta 2026 alkaen. Näin hallitus pyrkii kaventamaan valvonta-aukkoa.

Näytä julkaisu X:ssä Ladataan...

Tweetin poisti sen kirjoittaja.

Mutta me tallensimme kaiken 🙂.

Osakkeissa on käytetty kattavaa 1099-B-raportointia jo vuosien ajan. Kryptojen uudet lomakkeet muistuttavat osakkeiden raportointia, mutta tuovat mukanaan haasteita lompakkokohtaisessa hankintamenon seurannassa. Veronmaksajien, jotka aiemmin pitivät kryptovaroja kevyesti valvottuina, on nyt huomioitava sääntöjen noudattamisesta aiheutuvien kustannusten kasvun riskit, erityisesti useilla alustoilla toimittaessa.

Vaikutukset sijoittajiin ovat edelleen ristiriitaisia

Pitkäaikaisille sijoittajille verotukselliset erot ovat kaventuneet. Luovutusvoittojen verokannat ovat samat, raportointi lähentyy toisiaan ja kokonaiskehys on nyt samankaltainen. Aktiiviset toimijat sekä staking- tai DeFi-tuottoja ansaitsevat kohtaavat suuremman ansiotuloverotuksen riskin ja useampia veronalaisia tapahtumia. Wash sale -poikkeus säilyy merkittävänä etuna, vaikka sen pysyvyys on epävarmaa.

Näytä julkaisu X:ssä Ladataan...

Tweetin poisti sen kirjoittaja.

Mutta me tallensimme kaiken 🙂.

Kansainväliset tiedot osoittavat, että lainsäädännölliset lähestymistavat vaihtelevat maailmassa suuresti. Intian kiinteä 30 %:n vero kryptovoitoista ja rajalliset tappioiden kuittausmahdollisuudet eroavat esimerkiksi merkittävästi maan osakkeiden edullisemmasta verokohtelusta. Yhdysvaltalaiset sijoittajat toimivat verrattain maltillisessa järjestelmässä, mutta heidän olisi kiinnitettävä enemmän huomiota yksityiskohtiin. Kun Form 1099-DA -tietoja alkaa virrata, kryptojen verotehokkuus suhteessa osakkeisiin voi muuttua.