Il titolo Tesla guadagna il 3,5% grazie agli acquisti di Cathie Wood in vista degli utili
Questo voto di fiducia ha aggiunto slancio rialzista, dato che Wood ha ribadito un obiettivo di prezzo a lungo termine di 2.600 dollari per azione entro il 2029.
Al 17 luglio, il titolo Tesla è scambiato a 321,67 dollari, in rialzo del 3,5% nelle ultime 24 ore, estendendo il rally di breve termine in vista della relazione sugli utili del secondo trimestre prevista per il 23 luglio.
Il titolo ha recuperato una soglia tecnica cruciale, ponendo le basi per un ulteriore rialzo.
I punti salienti
- Tesla viene scambiata a 321,67 dollari, in rialzo del 3,5%, dopo aver recuperato la media mobile a 200 giorni in vista della relazione sugli utili del 23 luglio.
- ARK Invest di Cathie Wood ha ripreso ad acquistare, segnalando fiducia a lungo termine nonostante il calo delle consegne nel breve periodo.
- La resistenza principale si trova a 370 dollari, mentre le prospettive a breve termine oscillano tra 300 e 370 dollari.
Il recente superamento da parte di Tesla della media mobile a 200 giorni, che attualmente si trova vicino a 320 dollari, è un segnale tecnico rialzista. Questa media ha storicamente agito sia come resistenza che come supporto e la capacità del titolo di mantenere questo livello sarà fondamentale nelle prossime sedute. Un ulteriore rialzo è limitato dalla prossima zona di resistenza tra 368 e 370 dollari, dove la media mobile a 50 giorni converge con il limite superiore del recente intervallo di negoziazione di Tesla. Una rottura al di sopra di questo livello suggerirebbe l'inizio di un rally più sostenuto.
Il supporto viene visto prima al livello psicologico di 300 dollari, che corrisponde alla base di aprile-maggio, e poi a 280 dollari se il mercato più ampio si corregge o gli utili deludono. L'indice RSI (Relative Strength Index) ha attualmente un andamento da neutro a leggermente rialzista, il che suggerisce che c'è ancora spazio per un ulteriore rialzo prima che Tesla entri in territorio di ipercomprato. Gli indicatori di volume rimangono relativamente bassi, ma il recente rimbalzo ha attirato flussi istituzionali in aumento, tra cui l'attività di acquisto di ARK Invest.
Dinamica del prezzo delle azioni Tesla (maggio 2025 - luglio 2025). Fonte: TradingView
Le azioni Tesla sono ancora scambiate circa il 36% al di sotto del loro massimo storico, sottolineando che l'attuale rally, pur essendo notevole, fa ancora parte di un modello di consolidamento più ampio. È probabile che la volatilità rimanga elevata mentre gli investitori si riposizionano in vista degli utili e degli aggiornamenti dei prodotti chiave.
Contesto e fattori di mercato
Il contesto di mercato più ampio per Tesla è complesso. ARK Invest, guidata da Cathie Wood, ha ripreso ad acquistare azioni Tesla all'inizio di luglio dopo aver ridotto l'esposizione all'inizio dell'anno. Questo voto di fiducia ha aggiunto slancio rialzista, soprattutto perché la Wood ha ribadito un obiettivo di prezzo a lungo termine di 2.600 dollari per azione entro il 2029. Questa previsione è guidata dalle aspettative di crescita di Tesla nei veicoli autonomi, nelle soluzioni energetiche e nella sua piattaforma robotica Optimus.
Nonostante queste scommesse rialziste, Tesla si trova ad affrontare venti contrari a breve termine. Le consegne per il secondo trimestre sono state di 443.956 unità, in calo del 13,5% rispetto all'anno precedente. Gli analisti di Baird e di altri istituti hanno notato segnali di cautela sui margini e sui volumi, soprattutto perché la domanda negli Stati Uniti sembra attenuarsi. Tuttavia, le immatricolazioni in Cina - il secondo mercato per importanza di Tesla - hanno mostrato segni di ripresa, con un aumento di circa il 145% su base settimanale all'inizio di luglio.
I principali rischi macro includono l'avvicendamento dei dirigenti - più recente la partenza del responsabile nordamericano Troy Jones - e le questioni geopolitiche in corso che coinvolgono l'amministratore delegato Elon Musk. Nel frattempo, l'ETF ARKK, fiore all'occhiello di ARK, ha registrato un rialzo di oltre il 70% dai minimi di aprile, aggiungendo slancio al rialzo a Tesla, una delle sue partecipazioni principali. Tuttavia, i livelli attuali dell'ETF sono ben al di sopra della media mobile a 50 giorni, il che fa temere una correzione tecnica.
Previsioni di prezzo e prospettive di TSLA
Lo scenario di base ipotizza guadagni stabili con sorprese limitate. In questa prospettiva, è probabile che Tesla scambi all'interno di una fascia compresa tra 300 e 370 dollari fino all'inizio di agosto. In uno scenario ribassista, guadagni deludenti o notizie negative sull'intelligenza artificiale, sui margini o sulla guidance potrebbero far retrocedere Tesla a 300 dollari, con un potenziale rischio di ribasso a 280 dollari se il sentiment di mercato più ampio si indebolisce.
Una sorpresa rialzista sugli utili del secondo trimestre, unita a forti annunci sull'intelligenza artificiale e sui robotaxi, potrebbe spingere Tesla verso i 400 dollari e oltre. Per sostenere un tale movimento sarebbero necessari acquisti istituzionali sostenuti e una guida rialzista.
Tesla è alle prese con venti contrari strategici, evidenziati dall'uscita del vicepresidente per il Nord America Troy Jones nel quadro del continuo ricambio della leadership. Nonostante la ripresa delle vendite della Model Y, il calo del 13% delle consegne negli Stati Uniti e la riduzione delle previsioni per il 2025 indicano un indebolimento della domanda e un rallentamento delle prospettive di crescita.
