Hoe heeft Steve Cohen zijn geld verdiend?

Wie is Steve Cohen?

Steven A. Cohen werd in 1956 geboren in Great Neck, New York, in een gezin waar beide ouders hard werken om de eindjes aan elkaar te knopen. Steven Cohwn is de derde van zeven broers en zussen en toen hij meerderjarig was, ging hij naar school. Na de middelbare school verliet Cohen New York om naar de Wharton School of Business van de Universiteit van Pennsylvania te gaan. In 1978 studeerde Cohen af met een graad in economie aan de universiteit. Een opmerkelijke eigenschap waar hij bekend om stond tijdens zijn middelbare schooltijd op de John L. Miller Great Neck North High School is zijn verslaving aan het pokerspel.

Omdat Steven vaak zijn eigen geld gebruikte om in te zetten op toernooien toen hij nog op school zat, bleek hij een grote risiconemer te zijn toen hij fulltime ging handelen. Je moet toegeven dat zijn doortastendheid en agressiviteit eigenschappen zijn die hij als kind ontwikkelde. Hij gebruikte ooit $1.000 van zijn collegegeld om een effectenrekening te openen toen hij studeerde aan de Universiteit van Pennsylvania met de hulp van een vriend. En zo begon zijn handelscarrière.

Steven Cohen handelscarrière na school

Steven Cohens eerste baan in de sector was als junior handelaar bij Gruntal & Co. op Wall Street, waar hij deel uitmaakte van de arbitrageafdeling voor opties. Dankzij de kennis die hij in de loop der jaren had opgedaan, kon hij zich op zijn eerste werkdag bij Gruntal & Co. redden.

Steven verdiende $8.000 winst na zijn aanstelling en verdiende dagelijks ongeveer $100.000 voor zijn werkgevers. Binnen korte tijd hield hij toezicht op zes handelaren en een portefeuille van $75 miljoen.

Hij begon SAC in 1992 nadat hij nog meer succes had geboekt met zijn handelsteam bij Gruntal & Co. en hij was toen 35 jaar oud. S.A.C. Capital Partners, dat Cohen oprichtte met $20 miljoen van zijn eigen geld, beheerde in 2009 $14 miljard aan aandelen. Hedgefondsbedrijf SAC steeg snel naar de top van de lijst van hedgefondsbedrijven in de geschiedenis. In een artikel in de Wall Street Journal uit 2006 werd hij de "hedgefonds-koning" genoemd en het jaar daarop plaatste Time hem op de 94e plaats van de lijst van de 100 meest invloedrijke mensen.

Helaas zorgden beschuldigingen van handel met voorkennis ervoor dat dit succes van korte duur was. S.A.C. Capital Advisors pleitte schuldig aan deze beschuldigingen in 2013, betaalde $1,8 miljard aan boetes en kreeg een verbod om beleggingen voor derden te beheren.

Toen Cohen zich aan zijn schorsing begon te houden, stopte hij met het verwerken van het geld van andere investeerders en werd SAC formeel gesloten. Aanklagers en toezichthouders konden hem niet aanklagen, dus hij ontsnapte aan strafrechtelijke vervolging.

Hoe heeft Steve Cohen zijn geld verdiend?

Stephen Cohen werd rijk door te handelen, te beginnen met zijn tijd als handelaar in opleiding bij de optiearbitrageafdeling van Gruntal & Co. Hij vergaarde enorme rijkdom als hedgefondsmanager na de oprichting van SAC Capital Advisors. SAC behoorde tot de rijkste hedgefondsen, omdat ze zich richtten op de handel in aandelen en andere financiële instrumenten.

Technisch gezien was zijn rijkdom het resultaat van zijn vaardigheid in het beheren van een omvangrijke portefeuille van activa en zijn vermogen om een gestaag rendement te produceren voor zijn klanten. Handelen op een hoog niveau van risico en beloning was de sleutel tot Cohens succes bij SAC. Zijn portefeuille behaalde 70% rendement tijdens de dot-com bubble eind jaren '90 en nog eens 70% toen hij short ging in dezelfde aandelen in 2000 toen de tech bubble barstte.

SAC nam in 2007 een positie van $76 miljoen in Equinix-aandelen. Een maand later steeg de aandelenwaarde van het bedrijf met 32% en begin 2012 stak Cohen $26,7 miljard in Ardea Biosciences. Hij is nog steeds een bekend figuur in de financiële sector, zelfs nadat hij werd beschuldigd van handel met voorkennis en werd verbannen.

Hoeveel is Steve Cohen waard?

Steve Cohen is de 94e rijkste persoon ter wereld, met een nettowaarde van $17,5 miljard.

Hij kocht de New York Mets in 2020 voor $2,4 miljard toen hij CEO werd van het $27 miljard kostende hedgefonds Point72 Asset Management, de hoogste prijs ooit betaald voor een MLB-team. Point72 Asset Management is de nieuwe naam van Cohens nieuwe vestiging na het uitzitten van de tweejarige ban die de sluiting van S.A.C. veroorzaakte.

In alle activaklassen, waaronder vastrentende waarden, FX, liquide kredieten, grondstoffen en derivaten, heeft Point72 aanzienlijke investeringen gedaan in zowel ontwikkelde als opkomende markten. Cohen heeft zijn hele leven meer dan $1 miljard gedoneerd aan filantropische doelen, waaronder doelen die de gezondheid van veteranen en kinderen ondersteunen.

De nettowaarde van Steve Cohen

Steve Cohen heeft een nettowaarde van $17,5 miljard op 9 september 2023. Dit had hoger kunnen zijn als hij niet in de problemen was gekomen op het hoogtepunt van zijn succes. Hieronder zie je de waarde van Steven Cohen vlak na de SAC-saga, van 2014 tot 2023.

Wat is de handelsstrategie van Steve Cohen?

Steven Cohen gebruikte handelsstrategieën met een hoog risico en hoge opbrengst als onderdeel van zijn handelsstrategie op korte termijn, die fundamentele en kwantitatieve analyse combineerde. Hoewel Cohens strategie risicobeheer omvat, ligt de nadruk op het verwerven van aandelen van bedrijven die volgens hem een uitstekend groeipotentieel hebben. Gezien het feit dat hij samenwerkt met ervaren handelaren en portfoliomanagers, is het duidelijk dat hij geen eenzame handelaar is.

Hij werkt het liefst met een team van professionals en is een fan van groepsinspanningen. Hij moedigt zijn team aan om samen te werken en ideeën uit te wisselen, maar hij neemt de uiteindelijke handelsbeslissingen. Ze combineren hun inspanningen met behulp van fundamentele en kwantitatieve analyse om ondergewaardeerde aandelen sneller en nauwkeuriger te identificeren.

Hij koopt alleen aandelen van bedrijven met een track record van hoge volatiliteit en het potentieel voor aanzienlijke groei.

Het probleem met de strategie van Steven Cohen is dat het riskant en onvoorspelbaar is, omdat aandelen kunnen stijgen wanneer je het het minst verwacht dat ze zullen dalen en overgewaardeerd kunnen zijn. Cohen houdt een gediversifieerde portefeuille aan en beperkt snel zijn verliezen als een transactie niet volgens plan verloopt.

Hier zijn enkele fundamentele uitgangspunten van de handelsstrategie van Steven Cohen:

Steve Cohen's advies voor beginners

Net als iedereen begon Steven Cohen zijn carrière als handelaar door zijn passie te volgen en in te zetten op pokerspellen toen hij nog op de middelbare school zat. Het advies van de Cohens aan nieuwkomers omvat dan ook de noodzaak om een passie voor handelen te hebben.

Cohen beweerde dat hij een levenslange passie had voor aandelen en dat hij er niet alleen in investeerde voor financieel gewin; hij deed het omdat hij ervan genoot. Hij beweert dat het essentieel is om enthousiast te blijven over beleggen in aandelen en handelen op de aandelenmarkt. Hier is wat aanvullend beleggings- en handelsadvies van Steve Cohen.

1. Wees niet gehaast om te investeren

Steven denkt dat een kalme handelaar de beste financiële strategieën opbouwt omdat psychologie een grote rol speelt bij beleggen. Omdat de markt constant in beweging is, kunnen traders in paniek raken als het gaat om handelsrisico's omdat het moeilijk is om kalm te blijven onder zulke moeilijke omstandigheden. Beheers uw houding en volg uw reacties voordat u belangrijke investeringsbeslissingen neemt.

2. Blijf toegewijd aan het leren over de financiële markt

Volgens een citaat van Steven Cohen is het beter om een expert te zijn in één onderwerp dan om weinig te weten over alles. Als je wilt slagen in trading, doe dan je onderzoek, identificeer één aandeel, leer erover en besteed al je aandacht aan het beleggen erin.

3. Vermijd afhankelijk te worden van het kopiëren van de handelsstrategieën van andere handelaren

Trading strategieën voor een bepaalde persoon zijn gebaseerd op een verscheidenheid aan variabelen, waarvan sommige zelfs uniek kunnen zijn voor die persoon. Het is noodzakelijk dat u uw eigen onderzoek uitvoert en uw eigen handelsstrategie ontwikkelt omdat er iets bestaat dat bekend staat als beleggersinstinct. Cohen moedigt klanten persoonlijk aan om hun sterke en zwakke punten te beoordelen.

4. Wees bereid om mislukte trades te accepteren en ervan te leren

Hoe sneller je verliezende trades achter je laat, hoe beter je kansen zijn om je verlies goed te maken met volgende winnende trades. Je moet echter wel de tijd nemen, jezelf een pauze gunnen, de mislukte trade onderzoeken en proberen te bepalen wat er fout ging. Slimme beslissingen nemen hangt af van je vermogen om van je fouten te leren.

5. Stop niet met het onderzoeken of creëren van nieuwe manieren om te beleggen

De handelsmarkt evolueert en dit kan te wijten zijn aan onkenbare factoren of als gevolg van nieuwe innovaties. Om ervoor te zorgen dat uw strategie na verloop van tijd effectief en winstgevend blijft, moet deze dynamisch en flexibel zijn. Volgens Steven Cohen moet traden een evolutionair proces zijn omdat één enkele strategie op lange termijn geen winstgevende resultaten kan opleveren.

Om te profiteren van het verhandelen van deze aandelen, moeten traders zichzelf constant bijscholen over de aandelenmarkt, inclusief de beste aandelen om te verhandelen en hoe ze te verhandelen.

Steve Cohen's handelsstrategie citaten

Beste valutamakelaars 2024

1

9.4/10

GA NAAR BROKER

Minimum storting:

$200

Bonus voor storting:

0%

Verordening:

CySEC, FCA, ASIC

Beoordeling

De eToro broker werd opgericht in 2007. Het bedrijf promoot zichzelf als een sociaal tradingsplatform dat samenwerkt met traders uit meer dan 140 landen. De broker heeft verschillende divisies die onder verschillende jurisdicties opereren en een licentie hebben van verschillende regelgevende instanties. Bijvoorbeeld, eToro (Europa) is gelicentieerd door de Cypriotische toezichthouder CySEC en eToro (UK) is gelicentieerd door de Britse toezichthouder FCA. De broker heeft ook een vertegenwoordigingskantoor in Australië en de VS.

Pros/Contras

•het minimum transactiebedrag voor kopiëren is $1;

•handige functionaliteit voor passief beleggen;

•gereguleerd door onafhankelijke toezichthouders;

•Het is mogelijk om contracten voor fractionele aandelen te kopen (d.w.z. om bedragen te investeren die lager zijn dan de kosten van één aandeel), Crypto Trading;

•is het mogelijk om in één keer aandelen te kopen op de Amerikaanse beurzen.

•hoge spreads;

•periodieke technische storingen bij het uitvoeren van orders;

•gebrek aan de populairste platforms zoals MetaTrader 4 en MetaTrader 5 in Europa en het GOS;

•geen toegang tot ECN-systemen, worden orders alleen verwerkt volgens het STP-schema (straight-through processing) met toegang tot specifieke liquiditeitsaanbieders;

•er is een commissie voor het opnemen van geld;

•onbeleefd ondersteunend personeel;

•ongemakkelijke website.

Studie-overzicht

2

9.2/10

GA NAAR BROKER

Minimum storting:

No minimum

Bonus voor storting:

0%

Verordening:

FSC (BVI), ASIC, IIROC, FCA, CFTC, NFA

Beoordeling

De naam OANDA is een acroniem voor "Olsen & Associates" of "Olsen AND Associates". Het bedrijf is geregistreerd in de Verenigde Staten en biedt zijn klanten een breed scala aan financiële diensten in de meeste landen ter wereld. Het bedrijf werd opgericht in 1996 en is momenteel gereguleerd in vier rechtsgebieden. De belangrijkste toezichthouder van de broker is de Britse Financial Conduct Authority(FCA). Oanda Canada heeft een vergunning van IIROC. Het bedrijf heeft verschillende belangrijke prijzen op zijn naam staan, waaronder een overwinning in de categorie "Best Forex Trading Technologies" van de UK Forex Awards, "Best Trading Platform" van FX Week, evenals "Best Customer Service" van het US Foreign Exchange Report.

Pros/Contras

•Minimale storting vanaf 1 dollar.

•Een grote selectie van de populairste handelsinstrumenten.

•Verschillende betrouwbare en gerenommeerde financiële toezichthouders.

•Onhandige en slecht werkende site.

•Gebrek aan centenrekeningen.

•Gebrek aan bonusprogramma's.

Studie-overzicht