As ações da Siemens caem 1,3%, para €219,90, com os investidores ponderando o recorde da Velaro contra os ventos contrários do mercado

Em 30 de junho, as ações da Siemens estavam sendo negociadas a €219,90, com queda de 1,3% nas últimas 24 horas.

A ação permanece bem acima da média móvel de 50 dias, de € 212,40, e da média móvel de 200 dias, de € 198,70.

Destaques

- As ações da Siemens permanecem em uma forte tendência de alta, apesar de um recuo de 1,3%, com suporte em € 214 e resistência em € 225.

- O recorde de velocidade de 405 km/h do Velaro Novo e a aquisição da Altair destacam a liderança da Siemens nos setores de infraestrutura e digital.

- Um rompimento acima de € 225 pode levar a ação para € 230 no terceiro trimestre de 2025.

O Índice de Força Relativa (RSI) atualmente está em 63, um pouco abaixo dos níveis de sobrecompra, sugerindo que ainda há espaço para mais alta antes que uma correção técnica se torne iminente. Os níveis de suporte estão bem definidos em €214,00 e €207,50, que representam zonas de consolidação recentes durante recuos anteriores. Essas áreas provavelmente oferecerão interesse de compra se a ação recuar ainda mais.

No lado positivo, a Siemens está enfrentando resistência imediata em €222,50 e, em seguida, no limiar psicológico de €225,00. Um rompimento decisivo acima deste último nível poderia abrir caminho para um movimento em direção aos €230,00 no curto prazo. As tendências de volume na semana passada mostram um acúmulo crescente, indicando que os investidores institucionais estão gradualmente construindo posições, provavelmente em resposta a desenvolvimentos corporativos estratégicos.

Dinâmica do preço das ações da Siemens (abril de 2025 - junho de 2025). Fonte: TradingView

Os padrões gráficos mostram baixas mais altas consistentes desde março, um sinal clássico de alta. É improvável que o pequeno recuo observado hoje interrompa essa tendência de alta, a menos que viole o suporte de € 207,50 em grande volume, o que seria um sinal de alerta precoce de esgotamento da tendência.

Registro do Velaro Novo e força do sinal das aquisições digitais

O ímpeto de mercado da Siemens recebeu um impulso significativo com a notícia, em 30 de junho, de que seu trem Velaro Novo estabeleceu um novo recorde alemão de velocidade ferroviária de 405 km/h. Esse teste no corredor Erfurt-Leipzig/Halle reforça a posição da Siemens Mobility como líder global em tecnologia ferroviária de alta velocidade. Embora a infraestrutura da Deutsche Bahn tenha dificuldades para acomodar essas velocidades de forma consistente, o marco aumenta a posição da Siemens em futuras licitações de trens de alta velocidade na Europa e na Ásia. Ele também destaca a sinergia potencial com a unidade de Infraestrutura Inteligente da Siemens, que poderia contribuir com soluções para aumentar a eficiência ferroviária.

Além do transporte, a Siemens continua investindo pesadamente em inovação digital. A aquisição da Altair Engineering em março de 2025 por aproximadamente US$ 10 bilhões está transformando o segmento Digital Industries da Siemens. Os recursos de simulação e IA da Altair foram integrados à plataforma de transformação digital Xcelerator da Siemens, aumentando sua competitividade em automação industrial e soluções de gêmeos digitais. A empresa pretende que o software represente 20% da receita total até 2026, em comparação com 14% em 2023.

Essa estratégia dupla - líder tanto em infraestrutura do mundo real quanto em soluções digitais - posiciona a Siemens de forma única entre os conglomerados industriais. Sua base diversificada de receitas oferece resistência contra as desacelerações cíclicas, enquanto seu investimento em software cria oportunidades de margens mais altas. O forte desempenho da Siemens no segundo trimestre de 2025, com um crescimento de receita de 9% e uma margem EBIT de 13,5%, confirma o sucesso operacional dessa abordagem integrada.

A Siemens está pronta para desafiar €230 no terceiro trimestre de 2025

Dada a combinação de indicadores técnicos favoráveis e um sólido pano de fundo fundamental, as ações da Siemens parecem preparadas para novos ganhos no terceiro trimestre de 2025. Supondo que ela se mantenha acima da zona de suporte de € 214,00, o cenário mais provável envolve um teste e possível rompimento do nível de resistência de € 225,00. Se for bem-sucedido, a próxima zona-alvo estará entre € 230,00 e € 233,00, refletindo uma alta de 5 a 6% em relação aos níveis atuais.

Os riscos de curto prazo incluem uma correção mais ampla nas ações europeias ou dados macroeconômicos decepcionantes da zona do euro. Entretanto, o foco da Siemens nos negócios digitais de alta margem e na resiliência da infraestrutura ajuda a proteger contra a fraqueza cíclica. Os investidores também devem ficar atentos às próximas comunicações do Banco Central Europeu, que podem afetar o sentimento em relação aos bens de capital e aos gastos com infraestrutura.

O impulso da Siemens na produção autônoma orientada por IA e na infraestrutura inteligente está fortalecendo sua posição na Indústria 4.0, impulsionando as perspectivas de crescimento de sua divisão Digital Industries. Com finanças sólidas, parcerias tecnológicas estratégicas e um rendimento de dividendos de 2,5%, a Siemens oferece uma combinação atraente de inovação e apelo ao investidor.