As ações da Tesla ganham 3,5% com a compra de Cathie Wood antes dos lucros

Em 17 de julho, as ações da Tesla estavam sendo negociadas a US$ 321,67, com alta de 3,5% nas últimas 24 horas, ampliando uma alta de curto prazo antes do relatório de lucros do segundo trimestre, previsto para 23 de julho.

As ações recuperaram um limiar técnico crucial, preparando o terreno para mais altas.

Destaques

- A Tesla está sendo negociada a US$ 321,67, com alta de 3,5%, depois de recuperar sua média móvel de 200 dias antes do relatório de lucros de 23 de julho.

- A ARK Invest, de Cathie Wood, voltou a comprar, sinalizando confiança de longo prazo, apesar das quedas de entrega de curto prazo.

- A resistência principal está em US$ 370, com a perspectiva de curto prazo variando entre US$ 300 e US$ 370.

O recente movimento da Tesla acima de sua média móvel de 200 dias, que atualmente está perto de US$ 320, é um sinal técnico de alta. Historicamente, essa média tem atuado tanto como resistência quanto como suporte, e a capacidade da ação de manter esse nível será fundamental nas próximas sessões. A próxima zona de resistência, entre US$ 368 e US$ 370, onde a média móvel de 50 dias converge com o limite superior da recente faixa de negociação da Tesla, limita mais a alta. Um rompimento acima desse nível sugeriria o início de uma alta mais sustentada.

O suporte é visto primeiro no nível psicológico de US$ 300, que corresponde à base de abril-maio, e depois em US$ 280, se o mercado mais amplo corrigir ou os lucros decepcionarem. O RSI (Índice de Força Relativa) está atualmente com tendência neutra a ligeiramente alta, sugerindo que ainda há espaço para mais alta antes que a Tesla entre no território de sobrecompra. Os indicadores de volume permanecem relativamente moderados, mas a recente alta atraiu fluxos institucionais crescentes, incluindo a atividade de compra da ARK Invest.

Dinâmica de preços das ações da Tesla (maio de 2025 - julho de 2025). Fonte: TradingView

As ações da Tesla ainda estão sendo negociadas aproximadamente 36% abaixo de seu recorde histórico, ressaltando que a alta atual, embora notável, ainda faz parte de um padrão de consolidação mais amplo. É provável que a volatilidade permaneça elevada à medida que os investidores se reposicionam antes dos lucros e das principais atualizações de produtos.

Contexto e fatores de mercado

O cenário mais amplo do mercado para a Tesla é complexo. A ARK Invest, liderada por Cathie Wood, retomou a compra de ações da Tesla no início de julho, depois de diminuir a exposição no começo do ano. Esse voto de confiança acrescentou um impulso de alta, especialmente porque Wood reiterou uma meta de preço de longo prazo de US$ 2.600 por ação até 2029. Essa previsão é impulsionada pelas expectativas de crescimento da Tesla em veículos autônomos, soluções de energia e sua plataforma de robótica Optimus.

Apesar dessas apostas de alta, a Tesla enfrenta ventos contrários no curto prazo. As entregas do segundo trimestre foram de 443.956 unidades, uma queda de 13,5% em relação ao ano anterior. Os analistas da Baird e de outras instituições observaram sinais de cautela em relação às margens e aos volumes, especialmente porque a demanda nos EUA parece estar diminuindo. No entanto, os registros na China - o segundo maior mercado da Tesla - mostraram sinais de recuperação, com um aumento de aproximadamente 145% em relação à semana anterior no início de julho.

Os principais riscos macro incluem a rotatividade de executivos - mais recentemente, a saída do diretor da América do Norte, Troy Jones - e as questões geopolíticas em andamento envolvendo o CEO Elon Musk. Enquanto isso, o ETF ARKK, carro-chefe da ARK, subiu mais de 70% em relação às mínimas de abril, dando um impulso de alta à Tesla, uma de suas principais participações. No entanto, os níveis atuais do ETF estão bem acima da média móvel de 50 dias, o que levanta a preocupação de uma correção técnica.

Previsão e perspectiva de preço da TSLA

O cenário básico pressupõe lucros estáveis com surpresas limitadas. Nessa visão, é provável que a Tesla seja negociada em uma faixa de US$ 300 a US$ 370 até o início de agosto. Em um cenário de baixa, lucros decepcionantes ou notícias negativas sobre IA, margens ou orientação poderiam empurrar a Tesla de volta para US$ 300, com risco potencial de queda para US$ 280 se o sentimento mais amplo do mercado enfraquecer.

Uma surpresa de alta nos lucros do segundo trimestre, juntamente com fortes anúncios de IA e robotaxi, poderia levar a Tesla para US$ 400 ou mais. Para sustentar esse movimento, seriam necessárias compras institucionais contínuas e uma orientação de alta.

A Tesla está enfrentando ventos contrários estratégicos, destacados pela saída do vice-presidente da América do Norte, Troy Jones, em meio à contínua rotatividade da liderança. Apesar de uma recuperação nas vendas do Modelo Y, uma queda de 13% nas entregas nos EUA e previsões reduzidas para 2025 apontam para o enfraquecimento da demanda e uma perspectiva de crescimento mais lento.