Poznámka: u této strategie může dojít ke kritickému nárůstu transakčních nákladů v důsledku použití různých typů obchodních aktiv.
Jak obchodovat s flatem? Kompletní průvodce
Aktualizováno: Červen 12, 2024
Tyto strategie můžete použít k obchodování za rovných tržních podmínek:
-
Obchodování s breakoutem - zachycení velkých pohybů po konsolidaci.
-
No Touch Trading - Binární strategie pro cenu ohraničenou rozsahem.
-
Scalping - Více obchodů v krátkém časovém rámci.
-
Strategie křížení klouzavých průměrů - Obchodování na základě technického indikátoru.
-
Obchodování v rozmezí - Nákup při supportu, prodej při rezistenci.
-
Hedging - Snížení rizika pomocí vyrovnávací pozice.
Finanční trhy nejsou vždy na horské dráze vzestupů a pádů. Někdy mohou delší období pohybu do strany, tzv. flat markets, způsobit, že se obchodníci cítí nejistí, jak postupovat. Tento komplexní průvodce vás vybaví znalostmi a strategiemi potřebnými k efektivní orientaci na plochých trzích. Odborníci z TU zkoumají různé přístupy, od identifikace potenciálních průrazů až po využití cenového pohybu v rozmezí, a umožní vám tak činit informovaná rozhodnutí a potenciálně najít úspěch, i když se zdá, že trh stagnuje.
Jaké jsou nejlepší strategie pro obchodování s plochou a jak je používat?
Obchodování s breakoutem
Breakout obchodování
V podmínkách flatového trhu může být breakoutové obchodování účinnou strategií. Jedná se o identifikaci klíčových úrovní podpory a odporu a čekání na proražení těchto úrovní cenou s výrazným objemem. Jakmile dojde k průrazu, mohou obchodníci vstoupit do pozice ve směru průrazu se stop-loss příkazem umístěným těsně pod předchozí úrovní podpory nebo odporu. Obchodování s průrazy může být riskantní, ale může být také výnosné, pokud průraz vede k trvalému trendu. Správné řízení rizika a pečlivá identifikace úrovní jsou pro úspěch této strategie klíčové.
Pro řízení rizika je nezbytné používat příkazy stop-loss k omezení potenciálních ztrát v případě neúspěchu průrazu. Kromě toho je zásadní být trpělivý a nevstupovat do trhu předčasně, protože v podmínkách plochého trhu může docházet k falešným průrazům, proto se doporučuje vyčkat na potvrzení průrazu analýzou obchodních objemů a technických ukazatelů.
Obchodování bez dotyku
No touch trading je strategie s relativně nízkým rizikem, která se může dobře hodit pro ploché trhy. Jedná se o zaujetí pozice, která přináší zisk, pokud cena aktiva zůstane po určitou dobu v určitém rozmezí. Obchodníci si mohou nastavit opci bez doteku nebo binární opci, která vyplatí zisk, pokud se cena nedotkne určité úrovně nebo ji nepřekoná. Tato strategie může být účinná na trzích s omezeným rozsahem, kde se očekává, že cena bude konsolidovat v úzkém rozpětí. Je však důležité pečlivě analyzovat tržní podmínky a volatilitu, aby bylo možné určit vhodné strike úrovně.
Obchodník může například očekávat, že se trh odrazí od klíčové úrovně podpory, a uzavřít obchod "no touch" pod touto úrovní. Pokud se trh stanovené úrovně nedotkne, obchodník bude profitovat. Tato strategie může být účinná v podmínkách plochého trhu, protože umožňuje obchodníkům využít konsolidace trhu, aniž by museli předvídat směr proražení.
Scalping
Scalping
Scalping je vysokofrekvenční obchodní strategie, která zahrnuje pravidelné vybírání malých zisků využitím malých cenových pohybů. Na plochých trzích mohou scalpeři vyhledávat drobné vnitrodenní trendy nebo krátkodobé cenové výkyvy, aby získali malé zisky. Tato strategie vyžaduje neustálé sledování trhu, přísné stop-loss příkazy a schopnost rychle realizovat obchody. Pro začátečníky může být skalpování na extrémně plochých trzích náročné, protože nedostatek volatility nemusí zajistit dostatečné cenové pohyby k dosažení konzistentních zisků. Pro zkušené obchodníky se správnými nástroji a disciplínou však může být skalpování životaschopným přístupem v podmínkách plochých trhů.
Strategie křížového klouzavého průměru
Strategie Moving Average Crossover
Strategie Moving Average Crossover zahrnuje sledování vztahu mezi kratším klouzavým průměrem (například 13-periodovým klouzavým průměrem) a dlouhodobějším klouzavým průměrem (například 26-periodovým klouzavým průměrem). Když kratší klouzavý průměr překříží dlouhodobější klouzavý průměr, je to považováno za nákupní signál, který naznačuje, že trend se může stát býčím. Naopak, když kratší klouzavý průměr překříží dlouhodobější klouzavý průměr, považuje se to za prodejní signál, což naznačuje možný medvědí trend. Tato strategie může pomoci identifikovat potenciální změny trendu na trzích s pohyblivým rozpětím, což obchodníkům umožňuje zaujmout odpovídající pozici.
Obchodování v rozmezí
Obchodování v rozmezí
Obchodování v rozpětí je oblíbenou strategií pro rovné tržní podmínky. Tento přístup zahrnuje identifikaci dobře definovaného obchodního rozpětí s jasnými úrovněmi podpory a odporu. Obchodníci pak mohou nakupovat v blízkosti úrovně podpory a prodávat v blízkosti úrovně odporu s cílem zachytit cenové pohyby v rámci rozpětí. Stop-loss příkazy lze umístit těsně za rozsahem, aby bylo možné účinně řídit riziko. Obchodování v pásmu vyžaduje trpělivost a disciplínu, protože obchodníci musí před realizací obchodů počkat, až se cena odrazí od úrovní podpory nebo odporu. Může se však jednat o relativně nízkorizikovou strategii na rovných trzích, pokud je rozpětí dobře zavedené.
Upozornění: pro úspěšné obchody při této strategii je zapotřebí mít v souboru technických ukazatelů spolehlivý oscilátor, který určí okamžik zvratu.
Zajištění
Zajištění zahrnuje zaujímání protichůdných pozic v různých nástrojích nebo na různých trzích s cílem kompenzovat potenciální ztráty v jedné pozici zisky v jiné pozici. Například obchodník, který drží dlouhou pozici v akciích, se může zajistit tím, že zaujme krátkou pozici v souvisejícím futures kontraktu nebo nakoupí prodejní opce. Tato strategie může obchodníkům pomoci ochránit jejich portfolia před nepříznivými cenovými pohyby a zároveň jim umožnit podílet se na potenciálním růstu. Zajištění může být obzvláště užitečné na trzích s rovnoměrným vývojem, kde je směr trendu nejasný a riziko výrazných ztrát je vyšší.
Uveďme si příklad. Předpokládejme, že investor drží 1 000 akcií společnosti ABC, které se v současné době obchodují za 50 USD za akcii. Investor se obává možného poklesu trhu a chce svou pozici zajistit. Rozhodne se nakoupit prodejní opce na společnost ABC Company s realizační cenou 48 USD a prémií 2 USD za opci. Každý opční kontrakt představuje 100 akcií, takže investor koupí 10 prodejních opčních kontraktů (10 x 100 = 1 000 akcií) s celkovými náklady 2 000 USD (10 x 2 USD x 100).
Pokud cena akcií společnosti ABC klesne pod 48 USD za akcii, může investor uplatnit prodejní opce a prodat své akcie za realizační cenu 48 USD. Například pokud cena akcií klesne na 45 USD, může investor uplatnit prodejní opce a prodat svých 1 000 akcií po 48 USD, čímž získá celkovou hodnotu 48 000 USD. Po odečtení počáteční investice 50 000 USD (1 000 akcií x 50 USD) a prémie zaplacené za prodejní opce (2 000 USD) by čistá ztráta investora činila 4 000 USD. Bez zajištění by však ztráta investora činila 5 000 USD (1 000 akcií x (50 USD - 45 USD)). Zajištění tedy poskytlo rezervu proti potenciálním ztrátám, i když za cenu opční prémie.
Jaké jsou podmínky na trhu s byty?
Ploché tržní podmínky, známé také jako trhy vázané na rozpětí nebo boční trhy, nastávají, když se cena aktiva obchoduje v úzkém rozpětí bez výrazných vzestupných nebo sestupných trendů. Tato fáze se vyznačuje nízkou volatilitou a minimálními cenovými pohyby. Během plochých trhů se ceny obvykle odrážejí mezi definovanými úrovněmi podpory a odporu a vytvářejí tak obchodní rozpětí.
Hlavní rysy: V případě, že se obchodování pohybuje v úzkém pásmu, může se jednat o tzv:
-
Úzké obchodní rozpětí: Ceny se pohybují mezi úrovněmi podpory a odporu a zůstávají v určitém obchodním rozpětí.
-
Nízká volatilita: Změny cen jsou malé a velké výkyvy jsou neobvyklé.
-
Nedostatek směrové hybnosti: Nedominují ani kupující, ani prodávající, což vede k rovnováze mezi nimi.
-
Fáze konsolidace: Ploché trhy často následují po delších vzestupných nebo klesajících trendech a slouží jako období konsolidace před další výraznou cenovou změnou.
Rizika pro obchodníky:
-
Omezený potenciál zisku: Menší cenové pohyby snižují příležitosti k výrazným ziskům.
-
Whipsaws: Falešné průrazy mohou vyvolat příkazy stop-loss, což vede ke ztrátám.
-
Zvýšené provize: Časté obchody na plochých trzích mohou vést k vyšším nákladům na provize.
-
Psychologické problémy: Nedostatek jasných trendů může způsobit frustraci a nerozhodnost, což ovlivňuje obchodní rozhodnutí.
Top-3 Forex makléři
1
9.4/10
Minimální vklad:
–
Bonus za vklad:
0%
Regulace:
FSC (BVI), ASIC, IIROC, FCA, CFTC, NFA
2
9.2/10
Minimální vklad:
200$
Bonus za vklad:
0%
Regulace:
ASIC, FCA, DFSA, BaFin, CMA, SCB, CySec
3
9.1/10
Minimální vklad:
450 USD
Bonus za vklad:
0%
Regulace:
FCA, BaFin, CySec, FINMA, DFSA, FSCA, MAS, JFSA, ASIC, NFA, BMA, CFTC
Jaké jsou užitečné tržní ukazatele pro obchodování s plochami?
Seznam užitečných tržních ukazatelů pro obchodování s plochou zahrnuje klouzavé průměry, Bollingerova pásma, index relativní síly (RSI).
Klouzavé průměry
Klouzavé průměry jsou široce používané technické ukazatele, které pomáhají vyhlazovat cenové údaje výpočtem průměrné ceny za určité období. Na plochých trzích mohou být klouzavé průměry obzvláště užitečné pro identifikaci potenciálních změn trendu a úrovní podpory/odpory.
Když se cena obchoduje v úzkém rozpětí, klouzavé průměry mají tendenci se vyrovnávat a sbližovat. Obchodníci mohou sledovat, zda cena překračuje klouzavé průměry nad nebo pod nimi, což může signalizovat potenciální vybočení z rozpětí. Kromě toho mohou klouzavé průměry samy o sobě fungovat jako dynamické úrovně podpory a odporu, přičemž cena se od těchto úrovní často odráží během období konsolidace.
Bollingerova pásma
Bollingerova pásma jsou indikátory založené na volatilitě, které se skládají z jednoduchého klouzavého průměru (SMA) a dvou pásem vynesených nad a pod SMA v určitém počtu standardních odchylek. Na rovných trzích mají Bollingerova pásma tendenci se smršťovat a stahovat kolem ceny, což naznačuje nízkou volatilitu.
Obchodníci mohou Bollingerova pásma využít k identifikaci potenciálních obchodních příležitostí v rámci rozpětí. Odborník TU Ivan Andriyenko vypozoroval, že když se cena dotkne horního nebo dolního pásma nebo se od něj odrazí, může to signalizovat potenciální zvrat nebo pokračování pohybu vázaného na pásmo. Pásma navíc mohou fungovat jako dynamické úrovně podpory a odporu, přičemž cena tyto úrovně často respektuje během období konsolidace.
Index relativní síly (RSI)
Index relativní síly (RSI) je oscilátor hybnosti, který měří rychlost a změnu cenových pohybů. Na rovných trzích má RSI tendenci oscilovat mezi přeprodanými (pod 30) a překoupenými (nad 70) úrovněmi, což indikuje potenciální nákupní nebo prodejní příležitosti v rámci tohoto rozpětí.
Když RSI na plochém trhu dosáhne úrovně přeprodanosti (pod 30), může to signalizovat příležitost k nákupu, protože aktivum je potenciálně přeprodané a čeká ho odraz. Naopak, když RSI dosáhne překoupených úrovní (nad 70), může to znamenat příležitost k prodeji, protože aktivum je potenciálně překoupené a čeká ho návrat zpět.
Obchodníci mohou také sledovat divergence mezi RSI a cenovou akcí, které mohou signalizovat potenciální obrat trendu nebo vybočení z rozpětí.
Jak vybrat nejlepší strategii pro obchodování s plochou?
Ploché tržní podmínky mohou být pro obchodníky náročné, ale existují strategie, které mohou být v těchto podmínkách účinné. Zde je několik tipů pro začátečníky, jak vybrat nejlepší strategii pro obchodování flatů: porozumět trhu, začít s jednoduchými strategiemi, backtestováním a obchodováním na papíře, vybrat vhodné instrumenty atd.
Pochopení trhu
Před výběrem strategie je nezbytné porozumět podmínkám na trhu a faktorům, které přispívají ke vzniku plochých trhů. To může obchodníkům pomoci identifikovat potenciální příležitosti a rizika.
Začněte s jednoduchými strategiemi
Jako začátečník je nejlepší začít s jednoduchými strategiemi, které jsou snadno pochopitelné a realizovatelné. Zvažte strategie, jako je obchodování v rozpětí, křížení klouzavých průměrů nebo základní obchodování na supportu a rezistenci.
Zpětné testování a papírové obchodování
Než se pustíte do investování reálného kapitálu, proveďte zpětné testování zvolené strategie na historických datech, abyste vyhodnotili její výkonnost za rovných tržních podmínek. Kromě toho proveďte papírové obchodování se svou strategií, abyste získali zkušenosti a vybudovali si důvěru.
Vyberte si vhodné nástroje
Ne všechny finanční nástroje jsou stejně vhodné pro obchodování flatů. Hledejte nástroje s vyšším objemem obchodování a užšími spready mezi nabídkou a poptávkou, protože tyto vlastnosti mohou usnadnit hladší vstupy a výstupy. Kromě toho zvažte nástroje s nižší volatilitou, protože nadměrná volatilita může ztížit udržení pozic ve vymezeném rozsahu.
Zavádějte účinné vstupní a výstupní strategie
Vypracujte si systematický přístup k určování vstupních a výstupních bodů. Zvažte použití technických ukazatelů, jako jsou klouzavé průměry, Bollingerova pásma nebo úrovně podpory/odporu, k určení optimálních vstupních a výstupních bodů. Zpětné testování a dopředné testování strategií na historických datech může pomoci zdokonalit váš přístup a zvýšit pravděpodobnost úspěchu.
Využívejte vhodné typy příkazů
Plošné obchodování často zahrnuje vícenásobné vstupy do pozic a výstupy z nich. Porozumějte různým dostupným typům příkazů, jako jsou limitní příkazy, stop příkazy a trailing stop příkazy, a tomu, jak je lze efektivně využít k řízení vstupů, výstupů a rizika.
Jaké jsou výhody a nevýhody obchodování s plochou?
👍 Klady
• Omezené riziko
Strategie obchodování s plochou obvykle zahrnují přijímání menších pozic a cílení na mírné zisky v rámci definovaného cenového rozpětí. Tento přístup omezuje potenciální riziko ve srovnání se strategiemi, které se zaměřují na větší cenové pohyby nebo swingové obchodování.
• Časté příležitosti
Na kolísajících trzích mohou strategie flat tradingu potenciálně generovat více obchodních příležitostí během jedné obchodní seance nebo dne, protože cena osciluje mezi úrovněmi podpory a odporu.
• Nižší náklady na obchodování
Protože obchodování s plochými pozicemi zahrnuje menší cenové pohyby a kratší období držení pozic, jsou související náklady na obchodování, jako jsou swapy a určité typy provizí, obvykle nižší ve srovnání se strategiemi, které zahrnují držení pozic po delší období.
• Potenciál konzistentních výnosů
Při správném řízení rizik a dobře definovaném obchodním plánu mohou strategie flat tradingu potenciálně generovat konzistentní výnosy v průběhu času, protože se zaměřují na zachycení malých, ale častých cenových pohybů.
• Snížení nočního rizika
Strategie flatového obchodování často zahrnují uzavírání pozic do konce obchodní seance, čímž se minimalizuje riziko nepříznivých cenových pohybů během neobchodních hodin nebo nočních mezer.
👎 Nevýhody
• Omezený potenciál zisku
Jelikož se flat trading zaměřuje na menší cenové pohyby, je potenciální zisk na obchod obecně nižší ve srovnání se strategiemi, které se zaměřují na větší cenové výkyvy nebo trendy.
• Vysoká frekvence obchodování
Strategie obchodování s plochou často vyžadují vyšší frekvenci obchodování, což může vést ke zvýšenému stresu a únavě z rozhodování, zejména v obdobích nízké volatility nebo na trzích s velkým rozsahem.
• Citlivost na tržní podmínky
Ploché obchodní strategie mohou vykazovat špatné výsledky v obdobích silných směrových trendů nebo vysoké volatility, protože cena může rychle vybočit z vymezeného obchodního rozpětí.
• Riziko realizace
Obchodování s plochou často zahrnuje vícenásobné vstupy a výstupy, což zvyšuje možnost skluzu a rizika realizace, zejména na rychle se měnících nebo nelikvidních trzích.
Názor odborníka
Jako člověk, který pochopil různé tržní podmínky, doporučuji začínajícím obchodníkům, aby k obchodování s plochami přistupovali opatrně a trpělivě. Ačkoli se může zdát méně vzrušující ve srovnání s trendovými trhy, obchodování s plochami nabízí cenné příležitosti k učení. Během těchto období se zaměřte na zdokonalování svých obchodních strategií, nácvik řízení rizik a rozvíjení trpělivosti. Využijte tento čas ke studiu cenové akce, identifikaci úrovní podpory a odporu a zdokonalení svých dovedností při rozpoznávání potenciálních příležitostí k průrazu. Nezapomeňte, že úspěšné obchodování vyžaduje přizpůsobivost a disciplínu, a proto přijměte výzvy, které představují trhy bez růstu, jako příležitost k růstu a zlepšení.
Závěr
Závěrem lze říci, že obchodování v podmínkách plochého trhu vyžaduje diferencovaný přístup, který využívá jedinečných charakteristik takového prostředí. Strategie jako breakout trading, no touch trading, scalping, strategie křížení klouzavých průměrů, range trading a hedging mohou být účinnými nástroji při obchodování na plochých trzích. Pomocí těchto strategií se obchodníci mohou přizpůsobit nedostatku směrové hybnosti a využít úzká obchodní pásma, která jsou na plochých trzích typická. Je nezbytné zůstat trpělivý, disciplinovaný a přizpůsobivý a upravovat svůj přístup podle toho, jak se vyvíjejí tržní podmínky. Se správným smýšlením a strategií mohou obchodníci proměnit podmínky na plochých trzích v příležitosti k zisku a růstu.
Nejčastější dotazy
Co je to ploché riziko?
Plošné riziko označuje úroveň rizika spojenou s obchodováním na plochých nebo bočních trzích, kde jsou cenové pohyby omezené a potenciál výrazných zisků nebo ztrát je ve srovnání s trendovými trhy nižší.
Co je to flat obchodní strategie?
Plochá obchodní strategie je soubor technik používaných k pohybu na trzích s minimálními cenovými pohyby, který se zaměřuje na identifikaci a využití krátkodobých cenových výkyvů v úzkém obchodním rozpětí.
Slovník pro začínající obchodníky
-
1
Zpětné testování
Backtesting je proces testování obchodní strategie na historických datech. Umožňuje vyhodnotit výkonnost strategie v minulosti a určit její potenciální rizika a přínosy.
-
2
Breakout trading
Breakout trading je obchodní strategie, která se zaměřuje na identifikaci a profitování z významných cenových pohybů, k nimž dochází, když cena aktiva prolomí přesně definovanou úroveň podpory nebo odporu.
-
3
Výnos
Výnos označuje zisk nebo výnos z investice. Odráží výnosy z vlastnictví aktiv, jako jsou akcie, dluhopisy nebo jiné finanční nástroje.
-
4
Swingové obchodování
Swingové obchodování je obchodní strategie, která zahrnuje držení pozic ve finančních aktivech, jako jsou akcie nebo forex, po dobu několika dnů až týdnů s cílem vydělat na krátkodobých až střednědobých cenových výkyvech nebo "swingu" na trhu. Swingoví obchodníci obvykle používají technickou a fundamentální analýzu k určení potenciálních vstupních a výstupních bodů.
-
5
Bollingerova pásma
Bollingerova pásma (BBands) jsou nástrojem technické analýzy, který se skládá ze tří linií: středního klouzavého průměru a dvou vnějších pásem, která jsou obvykle nastavena na standardní odchylku od klouzavého průměru. Tato pásma pomáhají obchodníkům vizualizovat potenciální volatilitu cen a identifikovat překoupené nebo přeprodané podmínky na trhu.
Související články
Tým, který pracoval na tomto článku
Andrey Mastykin
Autor, finanční expert pro Traders Union
Andrey Mastykin je zkušený autor, editor a obsahový specialista, který pro Traders Union pracuje od roku 2020. Jako editor pečlivě kontroluje fakta a zajišťuje přesnost všech informací zveřejňovaných na platformě Traders Union. Andrey se zaměřuje na vzdělávání čtenářů o možných odměnách a rizicích spojených s obchodováním na finančních trzích.
Je pevně přesvědčen, že pasivní investování je vhodná strategie pro většinu soukromých investorů. Andreyův konzervativní přístup a důraz na řízení rizik rezonují s mnoha čtenáři, díky čemuž je důvěryhodným zdrojem finančních informací.