Fusion Markets analyse les principales tendances du marché des changes pour 2025
Fusion Markets analyse les risques géopolitiques sur le marché des changes
En 2025, le marché des changes (forex) a déjà connu une forte volatilité, en grande partie due aux développements politiques et économiques. Fusion Markets, un courtier en devises bien établi, souligne que les traders doivent développer une stratégie bien structurée pour naviguer dans ce paysage changeant.
Le courtier souligne que plusieurs facteurs clés, tels que le renforcement du dollar américain et les risques géopolitiques, façonnent le marché des changes cette année, créant à la fois des opportunités et des défis pour les traders.
La prédominance du dollar américain
L'un des principaux thèmes de l'année 2025 est le maintien de la vigueur du dollar américain (USD). Selon Fusion Markets, plusieurs facteurs contribuent à cette tendance :
Rendements réels élevés aux États-Unis - La persistance de taux d'intérêt élevés aux États-Unis continue d'attirer les capitaux, ce qui renforce encore le dollar. capitaux, ce qui renforce encore le dollar.
Politiques monétaires divergentes - Alors que la Réserve fédérale maintient sa position sur les taux d'intérêt, la Banque centrale européenne (BCE) et la Banque du Japon (BOJ) s'orientent vers un assouplissement monétaire.
Politiques commerciales et tarifaires - Les dernières mesures commerciales mises en œuvre par le gouvernement américain sous la présidence de Trump ont renforcé la domination de l'USD.
Les traders peuvent tirer parti des stratégies de volatilité, telles que le trading d'options ou les chevauchements sur les paires en USD, pour capitaliser sur l'incertitude du marché.
Stratégies de portage et devises à haut rendement
Les stratégies de carry trade restent rentables en 2025, Fusion Markets ayant identifié les principales devises à haut rendement :
USD - La principale devise de financement en raison de son avantage en termes de taux.
CAD - Soutenue par la politique monétaire stable du Canada.
NOK - La couronne norvégienne bénéficie des politiques de la Norges Bank.
Selon Fusion Markets, les traders devraient envisager des positions longues sur l'USD/MXN ou l'USD/ZAR, car les marchés émergents sont confrontés à des défis en raison des taux d'intérêt élevés aux États-Unis et de l'incertitude commerciale. De même, les positions courtes sur le franc suisse ou le yen dans le cadre d'opérations de portage pourraient générer des rendements substantiels.
Faiblesse de l'euro et instabilité politique
L'euro (EUR) est sous pression en raison des risques économiques et politiques dans la zone euro. Fusion Markets met en évidence plusieurs risques clés affectant l'euro :
Divergence des taux d'intérêt - Les baisses de taux de la BCE contrastent avec les perspectives stables de la Réserve fédérale.
Risque de guerre commerciale - La zone euro reste vulnérable aux tarifs douaniers américains.
Incertitude politique - Les élections en Allemagne et en France suscitent l'inquiétude des investisseurs.
Les traders peuvent trouver des opportunités dans des positions courtes sur l'EUR/JPY ou dans des stratégies longues sur la volatilité de l'EUR pour se couvrir contre les chocs potentiels.
Les marchés de fusion examinent les monnaies liées aux matières premières
Les monnaies liées aux matières premières, telles que l'AUD, le CAD et la NOK, ont enregistré des performances mitigées. Fusion Markets identifie les facteurs clés qui influencent ces monnaies :
Stabilité du marché pétrolier - La gestion de l'offre par l'OPEP pourrait soutenir le dollar canadien et la couronne norvégienne.
Hausse du prix de l'or - En tant que valeur refuge, l'or a pris de l'ampleur, mais la hausse des rendements des obligations américaines pourrait limiter la hausse de l'AUD/USD.
Une stratégie recommandée consiste à prendre une position longue sur l'USD/CAD pour se prémunir contre les risques commerciaux potentiels entre les États-Unis et le Canada. En outre, les positions longues sur l'or restent une protection solide contre l'incertitude du marché.
Risques géopolitiques et volatilité du marché des changes en 2025
Au-delà des fondamentaux macroéconomiques, Fusion Markets prévient que les risques géopolitiques continuent d'alimenter la volatilité du marché des changes. Les principaux risques sont les suivants :
Les tensions commerciales entre les États-Unis et la Chine - De nouveaux tarifs douaniers pourraient affaiblir le CNY et avoir un impact sur les marchés asiatiques.
L'instabilité politique en Europe - Les élections à venir pourraient provoquer de fortes fluctuations de l'euro.
Perturbations du marché de l'énergie - Les problèmes de la chaîne d'approvisionnement pourraient affecter le CAD et d'autres devises liées à l'énergie.
Dernières réflexions de Fusion Markets
Au fur et à mesure que 2025 se déroule, les traders doivent rester flexibles et bien informés. Fusion Markets souligne que la force du dollar reste la tendance dominante, tandis que les opérations de portage, les monnaies de matières premières et les risques politiques créent d'autres opportunités de négociation.
En maintenant un plan de trading discipliné et en se préparant à des changements de marché inattendus, les traders peuvent maximiser leur capacité à capitaliser sur les tendances du marché tout en gérant les risques de manière efficace. Comme le souligne Fusion Markets, la compréhension des changements macroéconomiques et des développements géopolitiques sera cruciale pour réussir sur le marché des changes cette année.
Notamment, Fusion Markets a récemment amélioré son programme de parrainage pour les traders, en offrant de nouvelles incitations et récompenses.
