אופיר אופטרוניקס נמכרת ל-TTM Technologies בעסקה של כ-650 מיליון דולר

אופיר אופטרוניקס נמכרת ל-TTM Technologies בעסקה של כ-650 מיליון דולר
עסקת ענק באופטרוניקס

אופיר אופטרוניקס הירושלמית מחליפה בעלות בעסקה שממחישה את המשך העניין בנכסי אלקטרואופטיקה ישראליים עם זיקה ליישומים ביטחוניים. השלמת הרכישה צפויה ברבעון השני של 2027, בעוד חטיבת אפיון הלייזר של החברה והמותג "אופיר" נשארים בידי MKS Instruments.

היילייטס

  • TTM Technologies רוכשת את כלל מניות אופיר אופטרוניקס מ-MKS Instruments בעסקה של כ-650 מיליון דולר, ללא חטיבת Ophir Instruments או המותג 'אופיר'.
  • העסקה משקפת מכפיל של כ-10 על ה-EBITDA השנתי המתואם של אופיר אופטרוניקס, שבסיסה בירושלים ומעסיקה כ-250 עובדים.
  • מKS Instruments רכשה את אופיר כחלק מניופורט ב-2016 תמורת 960 מיליון דולר, בעוד אופיר נמכרה ב-2011 לניופורט לפי שווי של כ-230 מיליון דולר.

מבנה העסקה והנכסים הנכללים

כפי שדווח בגלובס, TTM Technologies רוכשת את כלל מניות אופיר אופטרוניקס מידי MKS Instruments תמורת כ-650 מיליון דולר. העסקה כוללת את החברה הפועלת מפארק ההייטק בהר חוצבים בירושלים, אך אינה כוללת את חטיבת Ophir Instruments, העוסקת באפיון לייזר, וזו נשארת בידי MKS.

לפי המידע שפורסם, גם המותג "אופיר" אינו נכלל במכירה. מאחר שהחברה אינה מפרסמת תוצאות כספיות מאז נמחקה מהמסחר בבורסה בתל אביב, ההערכות הן שהעסקה מתבצעת לפי מכפיל של כ-10 על ה-EBITDA המתואם השנתי של החברה.

אופיר נוסדה בשנת 1976 ומפתחת ומייצרת מוצרים למערכות אלקטרואופטיות במגוון תחומים. בין היתר, החברה מייצרת רכיבים ומכלולים המבוססים על אינפרא-אדום עבור הדמיה תרמית וראיית לילה, המשמשים למגוון יישומים בסקטור הביטחוני.

הרקע התאגידי והמשמעות לפעילות בירושלים

החברה עברה לאורך עשרות שנות פעילותה כמה סבבי בעלות ושינויים מבניים. לאחר שמייסדיה, פרופ' יעקב זרם, ד"ר אפרים גרינפילד וד"ר אפרים סקמסקי, מכרו בתחילת שנות ה-80 חלק ממניותיהם לארית תעשיות, המניות חזרו בהמשך לידי המייסדים, ובהמשך הונפקה החברה בבורסה בתל אביב בשנת 1991.

בשנים שלאחר מכן נכנסו לחברה משקיעים בולטים מהשוק המקומי, בהם גרשון סקופ ובני לנדא. בשנת 2008 רכשה קרן פימי 20% ממניות החברה תמורת 23.5 מיליון דולר, ובהמשך נמכרה אופיר בשנת 2011 לניופורט האמריקאית לפי שווי של כ-230 מיליון דולר.

בשנת 2016 נמכרה ניופורט, יחד עם אופיר שהמשיכה לפעול באופן עצמאי ממפעליה בירושלים וברומניה, ל-MKS האמריקאית תמורת 960 מיליון דולר. כיום החברה מעסיקה כ-250 עובדים ומנוהלת בידי ד"ר קובי לסרי, כך שהעסקה החדשה מסמנת מעבר בעלות נוסף על אחת מחברות האופטיקה הוותיקות בירושלים תוך שמירה, לפי המתואר, על ליבת הפעילות התפעולית המקומית.

בכתבה קודמת שלנו על התכווצות שוק ההון סיכון בישראל תיארנו כיצד קרנות מקומיות מתקשות לגייס הון חדש ומשנות מודלי פעילות, על רקע מעבר משקיעים לקרנות ענק אמריקאיות ועלייה בדרישות ההון של מיזמי AI. בין היתר הוזכר המהלך של NFX להפסיק גיוסים חיצוניים ולהתמקד בניהול השקעות קיימות ושימוש מוגבר בכלי AI, כסימן ללחץ הגובר על התעשייה המקומית ולשינוי במקורות המימון של חברות ישראליות.

חומר זה עשוי להכיל דעות של צדדים שלישיים, אף אחד מהנתונים והמידע בדף אינטרנט זה אינו מהווה ייעוץ השקעות בהתאם לכתב הוויתור שלנו. בעוד אנו מקפידים על יושרה מערכתית קפדנית, פוסט זה עשוי להכיל הפניות למוצרים מהשותפים שלנו.