אינפיניטי מוביל בתשואות הגמל, אך נותר שחקן קטן בענף

Traders Union
כל החדשות
חדשות פיננסיות
אינפיניטי מובילה בתשואות

כל החדשות

הסיפורים החמים

מטבעות קריפטוגרפיים

חדשות פיננסיות

מטבעות

קולות השוק

רגולטורים

בנקים מרכזיים

Sholanke Dele

אתמול

אינפיניטי מוביל בתשואות הגמל, אך נותר שחקן קטן בענף — מובילה בתשואות הגמל

בית ההשקעות אינפיניטי מרחיב בשנים האחרונות במהירות את פעילותו בענף הגמל, עם נכסים מנוהלים של יותר מ-7 מיליארד שקל וזינוק של 240% בתוך כשנתיים וחצי. העלייה נשענת על ביצועי השקעה חזקים במיוחד, אך החברה עדיין מחזיקה בנתח זעיר יחסית משוק גמל שעולה על טריליון שקל.

היילייטס

אינפיניטי השיגה תשואה של 52% בשלוש השנים האחרונות במסלול הכללי של קרנות ההשתלמות, לעומת ממוצע ענפי של 46.6%.
החברה גייסה כמעט 2 מיליארד שקל מהמתחרים, אך נותרה שחקן קטן בהיקף השוק הכולל.
אסטרטגיית ההשקעה מתמקדת בחשיפה גבוהה לישראל, פוזיציות שורט על אירופה וחלוקה שווה בין ישראל ל-U.S.

אסטרטגיית ההשקעות שמניעה את הצמיחה

כפי שדווח בגלובס, אינפיניטי בולט בשנים האחרונות בצמרת התשואות בענף הגמל, בין היתר במסלול הכללי של קרנות ההשתלמות, שבו הניב תשואה של 52% בשלוש השנים האחרונות, לעומת ממוצע ענפי של 46.6%. גם במסלול המנייתי החברה מובילה בחמש השנים האחרונות עם תשואה של 108%, לעומת 82% בממוצע בענף.

החברה נהנית גם מגיוסים של כמעט 2 מיליארד שקל מהמתחרים, אף שבמונחים של השוק הרחב מדובר עדיין בהיקף מוגבל. לפי הכתבה, אחת הסיבות המרכזיות לביצועים היא חשיפה גבוהה יחסית לישראל בתקופה שבה שוק המניות המקומי רושם תשואות חריגות, לצד חשיפה נמוכה יותר למטבע חוץ, מה שמפחית את הפגיעה מהתחזקות השקל מול הדולר.

ליאור וקס, מנכ"ל אינפיניטי ניהול תיקי השקעות, אומר כי אסטרטגיית ההשקעה נשענת על שוק סחיר, אנליזה ושימוש בכלי AI, ולא על נכסים לא סחירים או שיערוכים. לדבריו, החברה פועלת במהירות בין פוזיציות ומחזיקה כיום חלוקה של כ-50% ישראל ו-50% U.S., תוך הפחתת משקל מסוים בטכנולוגיה אחרי העליות החדות בשבבים והסטת עניין לתת-סקטורים כמו אנרגיה וקירור למרכזי דאטה.

וקס מציין כי בין ההשקעות הבולטות של החברה בשנים האחרונות נמצאות מניות הבנקים, הביטוח והבורסה בתל אביב, לצד חשיפה לתחום הסמי-קונדקטורס ב-U.S. במקביל, הוא אומר כי החברה אינה מאמינה כיום באירופה ומחזיקה פוזיציית שורט על האזור.

בכתבה קודמת שלנו על תשואות מאי בקרנות ההשתלמות והפנסיה סקרנו חודש חזק לחוסכים, שבו המסלולים הכלליים והמנייתיים בישראל בלטו מול המסלולים המחקים את S&P 500. הסברנו כי הפערים נבעו בעיקר מעוצמת הבורסה בתל אביב בשנתיים האחרונות ומהיחלשות הדולר, והצגנו את הגופים שהובילו בדירוגים – בהם גם אינפיניטי – לצד הדגשים שלהם לגבי הקצאת נכסים קדימה.

חומר זה עשוי להכיל דעות של צדדים שלישיים, אף אחד מהנתונים והמידע בדף אינטרנט זה אינו מהווה ייעוץ השקעות בהתאם לכתב הוויתור שלנו. בעוד אנו מקפידים על יושרה מערכתית קפדנית, פוסט זה עשוי להכיל הפניות למוצרים מהשותפים שלנו.

האם אהבת את המאמר?