A Tesla részvények 316 dollárra ugrottak, mivel a visszapattanás megáll a kulcsfontosságú ellenállás alatt

A rövid távú fellendülés ellenére a részvény továbbra is nyomás alatt van a kiábrándító második negyedéves eredményt és Elon Musk vezérigazgató óvatos kilátásait követően.

Kiemelt információk

- A Tesla 4%-ot emelkedett 316 dollárra, de továbbra is az 50 és 200 napos mozgóátlagok alatt van, ami folyamatos technikai gyengeséget jelez.

- A legutóbbi eredmények elmaradtak a várakozásoktól, a csökkenő árrés és az óvatos előrejelzés pedig rontja a hangulatot.

- A 292 dollár alatti szint áttörése további csökkenést indíthat el a 265 dollár felé, míg az emelkedésnek a 325 dollár közelében van határa, hacsak nem jelenik meg egy erős katalizátor.

A Tesla részvényei május óta egy széles szimmetrikus háromszög alakzatban konszolidálódnak, és a legutóbbi árfolyammozgás azt mutatja, hogy nem sikerült a minta felső ellenállása fölé törni. A részvények éppen az 50 napos és a 200 napos egyszerű mozgóátlagok alatt, körülbelül 316,14 és 319,62 dolláron mozognak. Ezek a szintek közvetlen ellenállási zónaként működnek, és arra utalnak, hogy az eladók visszanyerik az irányítást.

A 318,80 dollárnál lévő 20 napos exponenciális mozgóátlag is kissé a jelenlegi árfolyam felett van, ami megerősíti a rövid távú csökkenő jelzést. A 311,41 dollár közelében lévő 100 napos mozgóátlag kezdeti támaszt nyújt, de a korábbi üléseken nem tartott szilárdan. A technikai momentummutatók vegyesek, de negatív irányba hajlanak: a Relatív Erősség Index (RSI) 49 közelében tartózkodik, ami semleges olvasatot jelez, míg a MACD medvés átmenetet mutat, az Átlagos Iránymutató (ADX) pedig 15 alatt marad, ami gyenge trenderősséget jelez.

A Tesla részvények árfolyamdinamikája (2025. május - 2025. július). Forrás: A részvények árfolyamának alakulása a részvények árfolyamának alakulása szerint: TradingView

Az ellenállás továbbra is szilárd 325-330 dollár közelében, a háromszög felső széle és a csökkenő 50 napos átlag korlátozza a felfelé irányuló lendületet. Egy egyértelmű kitörés e szintek fölé rallyt indíthatna el a 365 dollár felé, ami a január utáni csúcs és egy jelentős profitfelvételi zóna.

Makrokörnyezet és fundamentális nyomás

A Tesla legutóbbi negyedéves jelentése nem tudott lenyűgözni. Az egy részvényre jutó korrigált eredmény 0,40 dollár lett, ami elmaradt a konszenzusos becslésektől, és 23%-kal csökkent az előző évhez képest. A bevétel 12%-kal 22,5 milliárd dollárra esett, ami némileg meghaladta az előrejelzéseket, de a fő autóipari üzletágban tapasztalható csökkenő keresletet tükrözi. A bruttó árrés 14,6%-ra süllyedt, ami jóval alacsonyabb a tavalyi év azonos negyedévében elért 19,2%-nál.

Elon Musk "nehéz negyedévekre" figyelmeztetett az elektromos járművek piacán, különösen Kínában erősödő versenykényszer, a 7500 dolláros amerikai EV adójóváírás közelgő lejárta a negyedik negyedévben, valamint a szabályozási hitelek értékesítésének gyengesége miatt. Az elemzők is óvatosabbak lettek. A Barclays megismételte "Equal Weight" besorolását és fenntartotta 275 dolláros célárát, azzal érvelve, hogy a Tesla fundamentumai kezdenek jobban számítani, ahogy a befektetők fókusza a hosszú távú narratívákról a rövid távú kivitelezésre helyeződik át.

A hosszú távú bullish tézis azonban nem tört meg teljesen. A Cathie Wood által vezetett Ark Invest több mint 143 000 Tesla-részvényt adott hozzá az eredményközlést követő napokban. Wood továbbra is elkötelezett a Tesla által elképzelt autonóm vezetés és robotaxi jövője mellett, és a jelenlegi értékelési aggályokon túlmutató bomlasztó potenciálra fogad. Mindazonáltal az intézményi hangulat egyre megosztottabbá válik, és a befektetők kockázattűrő képessége csökkenni látszik.

Közelről lefelé valószínűbb, hacsak nem történik kitörés.

A Tesla rövid távú előrejelzései lefelé mutatnak. A háromszög-ellenállás feletti áttörés képtelensége, valamint a mozgóátlagok szintjein való elutasítás gyengülő technikai szerkezetre utal. Ha a Tesla az elkövetkező üléseken a 292 dollár alá törik, akkor gyorsan 265 dollár felé eshet, a legrosszabb esetben pedig 225 dollár lehet a legrosszabb forgatókönyv, ha a piac erősen reagál a romló előrejelzésekre vagy makro-sokkokra.

A bullish forgatókönyvhöz 325 dollár feletti zárásra és tartós vételre lenne szükség 330 dollár felett, ami erőteljes ralit indíthatna el 365 dollár felé. Ehhez valószínűleg pozitív hírekre lenne szükség a robotaxi fronton, az FSD jobb elfogadására vagy kedvező szabályozási fejleményekre.

A Tesla második negyedéves eredményei mind a bevételek, mind a nyereség tekintetében erőteljes csökkenést mutattak, a teljes bevétel 22,5 milliárd dollár volt, az autóipari bevételek pedig 16%-kal 16,7 milliárd dollárra csökkentek az előző évhez képest. A nettó nyereség már a harmadik egymást követő negyedévben csökkent, az EPS pedig 0,39 dollárra esett az egy évvel korábbi 0,52 dollárról.

Ez az anyag harmadik felek véleményét tartalmazhatja, a weboldalon található adatok és információk egyike sem minősül befektetési tanácsnak a Jogi nyilatkozatunk szerint. Bár szigorú Szerkesztői Integritást követünk, ez a bejegyzés tartalmazhat hivatkozásokat partnereink termékeire.

Tetszett a cikk?