Suomen asuntoluottomarkkina kohtaa sääntelykiistan 40 vuoden laina-ajoista

Traders Union
Kaikki uutiset
Talousuutiset
Asuntoluottomarkkinan sääntelykiista

Kaikki uutiset

Pääuutiset

Parhaat palat

Osakkeet

Kryptovaluutat

Talousuutiset

Valuuttaparit

Raaka-aineet

Keskuspankit

Dan Blystone

20.05.2026

Suomen asuntoluottomarkkina kohtaa sääntelykiistan 40 vuoden laina-ajoista — Asuntolainat uuteen aikaan

Hallitus on päättänyt keventää asuntolainojen sääntelyä pidentämällä asuntolainojen ja taloyhtiölainojen enimmäisaikoja sekä madaltamalla ASP-lainojen omarahoitusosuutta. Suomen Pankin mukaan muutokset eivät todennäköisesti piristä asuntokauppaa lyhyellä aikavälillä, mutta voivat myöhemmin kasvattaa kotitalouksien velkaantumista ja asuntojen hintapaineita.

Kohokohdat

Hallitus pidentää asuntolainojen ja taloyhtiölainojen enimmäiskeston 40 vuoteen sekä laskee ASP-lainojen säästöosuuden viidestä prosentista kymmeneen prosenttiin.
Suomen Pankki varoittaa, että pidemmät laina-ajat voivat lisätä velkaantumista ja nostaa asuntojen hintoja pitkällä aikavälillä.
Nordea arvioi pidempien laina-aikojen tukevan asuntomarkkinaa pienentämällä kuukausieriä, mutta Suomen Pankki korostaa talouteen kohdistuvia riskejä korkojen noustessa.

Suomen Pankin arviot sääntelymuutosten vaikutuksista

Ylen mukaan Suomen Pankki arvioi, että hallituksen kevään budjettiriihessä tekemät muutokset asuntolainasääntelyyn eivät tuo nopeaa helpotusta asuntomarkkinaan. Keskuspankin johtokunnan varapuheenjohtaja Marja Nykänen sanoo, että jos kotitaloudet ovat jo valmiiksi epävarmoja omasta taloudestaan, työpaikoistaan ja tulevista näkymistään, 40 vuoden laina-aika ei välttämättä lisää halukkuutta asuntokauppoihin.

Hallitus on pidentänyt asuntolainojen pisimmän mahdollisen laina-ajan 40 vuoteen. Samalla taloyhtiölainojen enimmäiskesto nousee 40 vuoteen ja niihin sallitaan kahden vuoden lyhennysvapaat, kun taas ASP-lainojen säästöosuus laskee kymmenestä prosentista viiteen prosenttiin.

Nykäsen mukaan pidemmät laina-ajat voivat pidemmällä aikavälillä johtaa suurempiin lainoihin, lisätä kotitalouksien velkaantumista ja nostaa asuntojen hintoja. Erityistä huolta Suomen Pankissa herättää taloyhtiölainojen pidentäminen, koska pitkä rakennusaikainen laina voi johtaa tilanteeseen, jossa yhtiö tarvitsee remonttirahoitusta ennen aiemman velan takaisinmaksua.

Vaikutukset pankeille ja kansantaloudelle

Pankkisektori on suhtautunut hallituksen linjauksiin myönteisemmin. Nordea arvioi budjettiriihen jälkeen, että päätökset voivat antaa asuntomarkkinoille uuden suunnan ja tukea taloutta laajemminkin, koska pidemmät laina-ajat pienentävät kuukausittaisia lyhennyseriä ja voivat vapauttaa rahaa kulutukseen tai sijoittamiseen.

Suomen Pankki ei kuitenkaan pidä velkaantumisen kasvattamista kestävänä kasvun lähteenä. Nykänen muistuttaa, että kotitalouksien korkea velkataso voi heikentää koko kansantaloutta, jos korot nousevat nopeasti, koska tällöin lainanhoitomenot kasvavat, kulutus supistuu ja talous jäähtyy.

Suomen Pankki kertoo esittäneensä kriittisen näkemyksensä jo valmisteluvaiheessa, mutta hallitus on edennyt muutosten kanssa. Keskuspankin mukaan vastuu ylivelkaantumisen ehkäisemisestä jää nyt entistä enemmän pankeille, joiden on arvioitava asiakkaiden maksukykyä myös pitkällä aikavälillä, kun korkotaso, talousnäkymät ja kotitalouksien tilanteet voivat muuttua merkittävästi laina-aikana.

Aiemmassa jutussamme vanhojen osakeasuntojen hintojen todettiin jatkaneen laskuaan ja kauppamäärien supistuneen, mikä kuvasi asuntomarkkinan pitkittynyttä heikkoutta. Samalla korostimme, että viitekorkojen (euribor) nousu on jarruttanut asuntokauppaa ja voinut siirtää hintojen kääntymistä nousuun odotettua pidemmälle.

Tämä materiaali saattaa sisältää kolmansien osapuolten mielipiteitä, eikä mikään tällä verkkosivulla oleva tieto tai data muodosta sijoitusneuvontaa Vastuuvapauslausekkeemme mukaisesti. Vaikka noudatamme tiukkaa Toimituksellista Integriteettiä, tämä julkaisu saattaa sisältää viittauksia kumppaneidemme tuotteisiin.

Piditkö artikkelista?