Акции Nvidia падают на 2,9% на фоне паузы в ралли после публикации прибыли

Акции Nvidia (NASDAQ: NVDA) недавно отступили от своих локальных максимумов, закрывшись 2 июня на отметке $135,13, снизившись за день на 2,9%.

Несмотря на это краткосрочное падение, общая техническая структура остается бычьей.

Основные моменты

- Nvidia отступила на 2,9% до $135 после сильного многонедельного ралли, вызванного импульсом ИИ и высокими показателями прибыли.

- Технические индикаторы остаются "бычьими", с поддержкой на уровне $130 и целями роста на уровнях $150 и $160.

- Стратегические сделки и высокий интерес инвесторов продолжают поддерживать среднесрочные перспективы акций.

За последний месяц NVDA выросла более чем на 50 % с апрельских минимумов, подтвердив прорыв из модели "бычий флаг". Этот прорыв свидетельствует о сильном потенциале продолжения, поддерживаемом значительным объемом и постоянными институциональными покупками. Индикаторы моментума, такие как индекс относительной силы (RSI), остаются на уровне 66, что говорит о сильной, но еще не перекупленности. MACD также находится на положительной территории с расширяющейся гистограммой, что отражает продолжающийся бычий импульс.

Ключевой технической вехой стало недавнее формирование "золотого креста", когда 50-дневная скользящая средняя пересеклась над 200-дневной скользящей средней. Это традиционно считается сильным "бычьим" индикатором, указывающим на устойчивый восходящий импульс. 50-дневная скользящая средняя Nvidia сейчас находится на уровне около $121, а 200-дневная - около $107, причем обе имеют тенденцию к росту.

Динамика цен на акции NVDA (апрель 2025 - июнь 2025). Источник: TradingView.

Уровни сопротивления, за которыми стоит следить в ближайшей перспективе, включают $143, соответствующий февральскому локальному максимуму, и $150, психологически значимое круглое число, которое ранее выступало в качестве потолка в конце 2024 года. Прорыв выше $150 может спровоцировать дальнейшее ралли в направлении $160, основываясь на измеренном движении от прорыва флага. С другой стороны, поддержка находится на уровне $130, что соответствует недавней консолидации, а более сильные уровни поддержки расположены на $121 и $115 - последний находится чуть выше 50-дневной скользящей средней.

Доминирование ИИ и макроэкономическая среда способствуют росту Nvidia

Рост акций Nvidia обусловлен не только техническими факторами, но и фундаментальными показателями и макроэкономическими факторами. Недавно компания сообщила о квартальной выручке в размере 44,06 млрд долларов, что на 69 % больше, чем в прошлом году, и превзошла прогнозы Уолл-стрит, несмотря на списание 4,5 млрд долларов в связи с экспортными ограничениями на чип H20 в Китае. Этот исключительный рост подчеркивает стратегическое положение Nvidia в революции ИИ.

Рыночный нарратив вокруг Nvidia в значительной степени сосредоточен на ее доминировании на рынках графических процессоров и центров обработки данных, которые имеют решающее значение для обучения моделей ИИ и вычисления рабочих нагрузок. Дополнительным топливом для бычьих настроений стало недавнее многолетнее соглашение компании с ИИ-фирмой из Саудовской Аравии, в рамках которого сотни тысяч графических процессоров нового поколения Nvidia будут развернуты в центрах обработки данных на Ближнем Востоке. Эта сделка, о которой было объявлено во время ближневосточного турне бывшего президента Трампа, рассматривается как катализатор долгосрочного роста и геополитический хедж против ограничений в Китае.

Техническая сила Nvidia отражается в ее количественных рейтингах. Ее композитный рейтинг IBD SmartSelect находится на уровне 97, что означает, что она превосходит 97 % всех котирующихся на бирже акций по таким ключевым показателям, как доходность, ценовая динамика и институциональная собственность. Рейтинг прибыли на акцию (EPS) составляет исключительные 99, что отражает впечатляющий рост прибыли.

Прорыв в направлении $150-160 вероятен, $130 - ключевая поддержка

В перспективе краткосрочная ценовая траектория Nvidia остается восходящей при условии сохранения стабильных условий на рынке. Прорыв выше уровня сопротивления $143 откроет путь к $150. Если этот уровень будет пробит с подтверждением объема, Nvidia, вероятно, продолжит рост к уровню $160, поддерживаемый технической целью паттерна "флаг" и сильным импульсом от институциональных покупок.

Однако трейдерам следует с осторожностью относиться к пробою ниже $130, что будет означать краткосрочную консолидацию или коррекцию. Движение в направлении $121-$115 все еще находится в пределах здорового технического диапазона и может открыть новые возможности для покупки.

Генеральный директор Дженсен Хуанг назвал разумный ИИ, агентов ИИ и суверенную инфраструктуру ИИ ключевыми факторами роста Nvidia. Ожидается, что предстоящее развертывание серверов ИИ на базе Blackwell в конце 2025 года вызовет новую волну капитальных затрат со стороны гипермасштабируемых компаний и предприятий.