Прогноз цен на золото: Геополитический риск препятствует восстановлению XAU/USD
Золото тестирует сопротивление на уровне $2 605 на фоне роста геополитической напряженности
Цена на золото (XAU/USD) демонстрирует волатильность, недавно восстановившись после падения до $2 580 при некоторой поддержке 100-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA), но затем опустилась ниже ключевой отметки $2 605.
В ходе европейской сессии драгоценный металл снова набирает обороты, предпринимая очередную попытку пробить этот критический уровень сопротивления, который может определить его краткосрочное направление.
Динамика цен на золото (сентябрь-декабрь 2024 года). Источник: TradingView.
В настоящее время ценовая динамика золота формируется под влиянием сохраняющейся геополитической напряженности, опасений торговой войны и угрозы закрытия правительства США. Эти факторы удерживают инвесторов в режиме "бегства от риска", стимулируя спрос на безопасные активы, такие как золото. По мере того как мировые рынки склоняются к неприятию риска, наблюдается заметное снижение доходности казначейских облигаций США, что ограничило недавнее ралли доллара США до двухлетнего пика. Это, в свою очередь, оказало некоторую поддержку золоту.
Однако "бычьи" настроения в отношении золота сталкиваются с препятствиями в виде "ястребиной" позиции Федеральной резервной системы США. Недавние сигналы центрального банка о том, что он планирует замедлить темпы снижения ставок в 2025 году, поддержали доходность казначейских облигаций США, что, в свою очередь, укрепило доллар США. Это оказало давление на золото, не приносящее дохода, и ограничило его способность в полной мере воспользоваться преимуществами восстановления. Ранее драгоценный металл смог ненадолго подняться выше отметки 2 600 долларов, но не смог удержать импульс, и теперь трейдеры внимательно следят за предстоящими экономическими данными, которые могут повлиять на доллар США, в частности за индексом цен на товары личного потребления (PCE), который будет опубликован сегодня.
Техническое сопротивление на уровне $2 650 ограничивает импульс золота
С технической точки зрения, индекс относительной силы RSI (Relative Strength Index) на 4-часовом графике восстановился после перепроданности и в настоящее время находится на уровне 20, сигнализируя о том, что есть еще возможности для восходящего движения. Однако 100-дневная EMA на уровне $2 650 остается ключевым краткосрочным уровнем сопротивления, и любой дальнейший прорыв ниже $2 605 может открыть путь к потенциальному падению к ноябрьскому минимуму на $2 540.
Пока трейдеры ждут следующего катализатора, ключевые экономические данные, вероятно, будут диктовать краткосрочную траекторию движения. Геополитические события, денежно-кредитная политика США и настроения на рынке также будут иметь решающее значение для определения того, сможет ли золото преодолеть сопротивление и набрать обороты или вернется к более низким уровням.
Решение Федеральной резервной системы США о снижении процентных ставок на 25 базисных пунктов оказало влияние на цены на золото. После падения более чем на 2% до трехнедельного минимума цены на золото вернулись выше психологического уровня 2 600 долларов.
