ECB vyzývá k posílení odolnosti evropských bank vůči klimatickým rizikům a nejistotě

Traders Union
Všechny zprávy
Centrální banky
ECB vyzývá k posílení odolnosti bank

Všechny zprávy

Hlavní zprávy

Výběr redakce

Akcie

Kryptoměny

Ekonomika

Měny

Komodity

Byznys a bohatství

Hlas trhu

Ezequiel Gomes

před 3 hodinami

ECB vyzývá k posílení odolnosti evropských bank vůči klimatickým rizikům a nejistotě — ECB vyzývá k větší odolnosti bank

Evropští bankovní regulátoři a tvůrci politik se stále více zaměřují na to, jak věřitelé řídí rizika, která se hůře modelují, protože klimatické, přírodní a širší strukturální otřesy jsou stále více propojené. Evropská centrální banka uvádí, že banky zlepšily svou schopnost měřit některé expozice související s klimatem, hlubší nejistota však stále vyžaduje větší odolnost napříč portfolii a kategoriemi rizik.

Hlavní body

ECB odhaduje krátkodobé ekonomické ztráty v Evropě související s klimatem v roce 2023 na nejméně 50 miliard eur, přičemž Allianz do roku 2030 předpokládá kumulativní ztráty HDP až ve výši 7 %.
ECB upozorňuje na konkrétní dopady v jednotlivých zemích s předpokládanými ztrátami HDP ve výši 240 miliard USD pro Francii, 147 miliard USD pro Itálii, 131 miliard USD pro Německo a 120 miliard USD pro Španělsko.
ECB vyzývá banky, aby posílily odolnost vůči klimatické a systémové nejistotě, podporuje širší analýzu scénářů a varuje před spoléháním na historické modely.

Tento článek byl přeložen z originálu. Přečtěte si původní verzi od našeho korespondenta zde.

Klima a nejistota rámují sdělení ECB o rizicích

Jak uvedla Evropská centrální banka, úvodní projev na společné konferenci ECB a Bank of England se zaměřuje na to, jak by finanční instituce měly přizpůsobit řízení rizik světu formovanému nelineárními otřesy, geopolitickou fragmentací, technologickými změnami a pokračující klimatickou a přírodní krizí.

ECB uvádí, že tradiční finance se dlouho opíraly o stabilní historické vztahy, data a modely pro odhad ztrát, oceňování rizik, tvorbu opravných položek a stanovení kapitálových potřeb. Přestože tyto nástroje zůstávají užitečné, ECB tvrdí, že stále složitější a propojené systémy mohou vytvářet zpětné vazby, body zlomu a náhlé přechody, které činí dřívější předpoklady méně spolehlivými.

Projev stanovuje třídílný rámec pro práci s nejistotou: známé známé, známé neznámé a neznámé neznámé. U měřitelných rizik je úkolem kvantifikovat expozice; u rizik, jejichž načasování a rozsah zůstávají nejasné, je prioritou příprava; u otřesů, které dosud nelze identifikovat, se pozornost přesouvá na budování odolnosti.

ECB uvádí, že banky a orgány dohledu za uplynulé desetiletí výrazně pokročily v identifikaci a řízení klimatických a přírodních rizik. Kvalitnější data, modelování a nástroje geolokace pomáhají věřitelům posuzovat, jak nebezpečí, jako jsou sucha a záplavy, ovlivňují ukazatele včetně ztrátovosti při selhání, ačkoli centrální banka uvádí, že osvědčené postupy je stále třeba uplatňovat důsledněji napříč významnými portfolii a expozicemi.

Ekonomické náklady a dopady na banky v Evropě

Centrální banka poukazuje na letošní sucha jako na důkaz, že klimatická rizika již v celé Evropě vytvářejí významné ekonomické náklady. Prvotní odhady naznačují krátkodobé ztráty nejméně 50 miliard eur, zatímco Allianz odhaduje kumulativní ztráty HDP v hlavních evropských ekonomikách mezi lety 2026 a 2030 až na 7 %.

Podle údajů citovaných v projevu tyto projekce představují přibližně 240 miliard USD pro Francii, 147 miliard USD pro Itálii, 131 miliard USD pro Německo a 120 miliard USD pro Španělsko. ECB rovněž upozorňuje na nízkou hladinu Rýna letos v létě a uvádí, že narušení dopravy a průmyslové výroby by mohlo snížit oživení německého HDP ve třetím čtvrtletí až o 0,2 procentního bodu.

Kromě přímých ztrát ECB uvádí, že degradace přírody a překročení planetárních mezí vytvářejí dodatečnou nejistotu, protože přenosové kanály se mohou vzájemně ovlivňovat a zesilovat prostřednictvím ekonomiky a finančního systému. ECB tvrdí, že analýza scénářů zůstává nezbytným nástrojem, varuje však banky před přílišným ukotvením v úzkém souboru scénářů při plánování kapitálu a identifikaci rizik.

Vzkaz pro věřitele zní, že obezřetnost se nemůže spoléhat pouze na to, co je již viditelné v modelech. Podle ECB musí finanční systém čelící radikální nejistotě kombinovat lepší měření se širší připraveností a větší odolností.

Naše dřívější analýza opětovného růstu cen ropy a plynu v Evropě vysvětlila, proč investoři považují velké kotované společnosti za lépe připravené než v roce 2022, a to díky změnám ve složení indexů, úpravám dodavatelských řetězců a lepšímu řízení inflace. Zároveň upozornila, že dlouhodobé období vysokých cen energií by se stále mohlo nepřímo promítnout prostřednictvím vyšší inflace, přísnějších podmínek financování a slabší poptávky, což by postupně prověřilo odolnost firem.

Tento materiál může obsahovat názory třetích stran, žádná data a informace na této webové stránce nepředstavují investiční poradenství podle našeho Prohlášení. I když dodržujeme přísnou Redakční integritu, tento příspěvek může obsahovat odkazy na produkty od našich partnerů.

Líbil se vám článek?