Çin, Gold destekli bir Yuan'a daha da yaklaşıyor ve USD'ye saldırıyor

Editoryal Not: Editoryal Dürüstlüğe sıkı sıkıya bağlı kalmamıza rağmen, bu yazı ortaklarımızın ürünlerine referanslar içerebilir. İşte Nasıl Para Kazandığımıza dair bir açıklama. Bu web sayfasındaki hiçbir veri ve bilgi, Feragatnamemize göre yatırım tavsiyesi teşkil etmez.

Alasdair Macleod ve Mario Maneco gibi ekonomik analistler, Çin'in kasıtlı olarak dünyanın önde gelen rezerv para birimi olarak altına dayalı yuanı oluşturma yolunda ilerlediğine inanıyor. Çin, devasa bir altın rezerviyle finansal pozisyonunu güçlendirirken, ABD doları değer kaybetmeye devam ediyor.

Bu makalede yazdıklarımın çoğu, küresel ekonomi analistleri Alasdair Macleod ve Mario Maneco arasında yakın zamanda gerçekleşen bir sohbeti dinlemekten elde edilmiştir. Ancak, her zamanki gibi kendi gözlemlerim ve görüşlerimin yanı sıra, başka kaynaklardan edinilen bilgiler de bulunmaktadır.

Ekonomi analisti Alasdair Macleod, itibari para birimleri hakkında temel gerçeği açıkça açıklamaya sıklıkla dikkat çeker – yani, bunların altın gibi somut bir şeye dayalı olmadığıdır. Bu nedenle, yalnızca kullanıcıların onlara değer atfetmesine veya parayı çıkaran hükümete güven duymasına bağlı olarak değer taşırlar. Eğer kullanıcılar itibari bir para biriminin değeri konusunda şüphe duymaya başlarsa, bu paranın değeri – ve yaygın kullanımı – hızla düşebilir. Macleod’un ABD doları ve diğer büyük Batı para birimleriyle ilgili olarak tam da bunun yaşandığına inandığı şey budur.

“Biz para birimlerimizle birlikte felakete sürüklenirken, Çin para birimini aynı sondan koruma yolunda çoktan ilerliyor (altınla).”– Alasdair Macleod

ABD doları için tehlikeli bir durum

Alasdair uzun süredir, altın fiyatlarındaki üstel artışın (ve gümüşün de şimdi kendi hızlı yükselişine başladığı görülüyor) aslında altının değerindeki gerçek bir artışın yansıması olmadığını, bunun yerine US dollar ve diğer büyük itibari para birimlerinin değerindeki istikrarlı ve hızlanan bir düşüşün göstergesi olduğunu savunuyor. Macleod’a göre, yabancıların yaklaşık 130 trilyon US dollars tutarında büyük miktarda US dollars bulundurmasının neredeyse tek nedeni, ABD hisse senetlerine yatırım yapma istekleri. Bu durum, ABD hisse senedi piyasasında bir düşüşün, yabancı yatırımcılar tarafından kısa sürede büyük miktarda US dollars satılmasına yol açabileceği anlamına geliyor.

Dünya genelinde dolarizasyonun azaltılması nın yanı sıra, doları şişiren ve değerinin çökmesini tehdit eden en büyük güç, ABD’nin devasa borç yüküdür – 35 trilyon dolardan fazla. UK ve EU gibi diğer büyük Batılı güçler de benzer borç balonlarına sıkışmış durumda. Eğer bir durgunluk yaşanırsa, bu devasa borç daha da tehdit edici hale gelir; çünkü bu, borç krizini önlemek için gerekli olan vergi gelirlerinde azalmaya yol açar.

Macleod ayrıca, yüksek küresel borç, aşırı değerlenmiş ve hızla yükselen bir hisse senedi piyasası ile büyük gümrük tarifeleri gibi unsurların, 1929’da Büyük Buhran’a yol açan koşullara benzerliğine dikkat çekiyor. O, sonunda – hükümetlerin bununla nasıl başa çıkmaya çalışacağı konusunda kesin bir fikri olmadığını açıkça belirtse de – büyük bir küresel finansal krizden kaçış olmadığını kesin bir şekilde düşünüyor.

Gold destekli yuan zayıflayan dolara meydan okuyabilir

Çin yükseliyor – bir yığın altın üzerinde

Bu arada, Çin benzeri görülmemiş bir ölçekte altın ve gümüş biriktiriyor. Devasa bir altın rezervi topladı – bu rezerv, Çin’in yuan 'ı altına dayalı bir para birimine dönüştürmesini nispeten kolay bir hamle haline getiriyor. Çin, bu büyük altın rezervini oluşturarak yuan/renminbi’yi BRICS ülkeleri, Shanghai Cooperation Organization (SCO) ve nihayetinde tüm dünya için bir numaralı rezerv para birimi olarak konumlandırıyor. Unutmayın ki, BRICS ülkeleri, SCO ve Çin’in yatırım yaptığı tüm Silk Road üzerindeki ülkelerle birlikte – bu, dünyanın ekonomisinin %70’inden bahsediyoruz.

Çin’in tüketici ekonomisi zaten ABD’ninkinden daha büyük ve (kabul etmek gerekir ki, büyük ölçüde sanayi casusluğu sayesinde) teknoloji büyümesini hızla genişletmeye devam ediyor. Macleod, Çin’in BRICS, SCO ve Silk Road İnisiyatifi aracılığıyla, az gelişmiş ülkeler için yeni bir sanayi devrimi olarak adlandırdığı şeye doğru çalıştığını görüyor. Gelişen piyasa talebinin, altın ve diğer emtialara olan talebi artırırken, itibari para birimlerine olan isteği azaltmasının muhtemel olduğunu düşünüyor.

Çin hükümetinin bu yılın başlarında attığı önemli bir adım, Shanghai Gold Exchange aracılığıyla Hong Kong ve Suudi Arabistan’da külçe altın kasaları açacağını ve diğer altın ticaret merkezlerinin de bunu takip edeceğini duyurmasıydı. Hong Kong’daki kasalar hızla açıldı ve tokenize edilmiş altın yatırım araçları oluşturuluyor. Alasdair Macleod’un görüşüne göre (ve ben de katılıyorum), bu, altının Çin yuanı karşılığında kolayca girip çıkabileceği finans merkezleri oluşturuyor. Macleod, bunun Çin’in fiilen yeni bir “Bretton Woods Anlaşması ” (finansal merkez noktası olarak ABD yerine Çin’in olduğu) kurmaya yönelik bir hamlesi olarak görüyor; burada ülkeler, uluslararası ticaretlerini altına dayalı yuan ile çözümleyebilecekler.

XAU/USD Haberleri

1 hafta önce Ivan Andriyenko

Dünya Bankası harcama önceliklerine dikkat çekerken Nijerya eyaletleri yüksek gelirlerden faydalanıyor

#World Bank #Government #XAU/USD

1 hafta önce Anastasiia Chabaniuk

Altın piyasasında tahvil faizi baskısı, gram altın 6 bin 500 liranın altına indi

#Gold #XAU/USD

2 haftalar önce Oleksii Zaichenko

Altın piyasasında yön arayışı sürüyor

#Sanctions #EUR/USD #Gold #XAU/USD

4 haftalar önce Sholanke Dele

Ticaret Bakanlığı fındık piyasasında denetim başlattı

#Government #Legislation #XAU/USD

4 haftalar önce Oksana Koneva

Türkiye piyasalarında hisse senetleri haftayı sert kayıpla kapattı

#stocks #USD/TRY #XAU/USD

1 ay önce Ciaran Ryan

İş Yatırım döviz kurları ekranını güncel piyasa verileriyle sunuyor

#BKEX #GMI Markets #XAU/USD

Tüm haberler

Çin Yuanı için güçlü bir hamle

Macleod, politikalarda önemli bir değişime işaret ediyor. Son birkaç yıldır BRICS ülkeleri ve SCO içinde uluslararası ticaretlerin kendi yerel para birimleriyle yapılması hakkında çokça konuşulduğunu belirtiyor. Ancak bu yıl, tüm bu konuşmalar tamamen sustu. Macleod, geleceğin açıkça altına dayalı yuan ile uluslararası ticaret ödemelerini işaret ettiğini ve Çinlilerin yuanı altınla desteklenen yeni uluslararası rezerv para birimi olarak kurmak için titizlikle çalıştıklarını kesin bir dille ifade ediyor. Çin, Rusya, Suudi Arabistan ve Hindistan ise halihazırda bazı büyük ticaretlerini altınla gerçekleştiriyorlar.

Yuan’ın güçlenmesinin bir diğer göstergesi ise Çin tahvil piyasasının genişlemesidir. Rusya, operasyonlarını finanse etmek için Panda bonds kullanıyor. Mısır ve Brezilya da yuan cinsinden tahvil ihraç etti. Dünyadaki finansal duruma baktığınızda, ülkelerin US dollar yerine yuan’a daha fazla yönelmesi son derece mantıklı. 2022’de ABD’nin Rusya’ya uyguladığı finansal yaptırımları hatırlıyorum. O dönemde doların silah olarak kullanılması, tüm dünyaya bir uyarı oldu – her ülkeye US dollars’a yatırım yapmanın, paranızın her an el konulabileceği anlamına geldiğini gösterdi. O zamandan beri, dünya genelindeki merkez bankaları benzeri görülmemiş bir hızda dolar satıp altın biriktiriyor.

Macleod’a göre mesele bu kadar basit: Uluslararası ticarette ülkeler, güçlü ve istikrarlı değere sahip bir para biriminde hesaplaşmak isterler – ve bu da nihayetinde “gerçek para”, yani altın tarafından desteklenen bir para birimidir. O, altının Roma İmparatorluğu’ndan bu yana yasal nihai parasal hesaplaşma aracı olduğunu hatırlatıyor.

Bir gecede para birimi değişikliğine değil, çok kutuplu bir para sistemine hazırlanın

Bana göre, Çin’in tamamen altına dayalı bir para birimini resmen piyasaya sürüp sürmeyeceğini öngörmekten ziyade, daha geniş yapısal değişimi fark etmek daha önemlidir: merkez bankaları rezervlerini çeşitlendiriyor, altın birikimi hızlanıyor ve doların tartışmasız hakimiyeti giderek sorgulanıyor. Bu durum tek başına küresel portföyler için uzun vadeli risk çerçevesini değiştiriyor.

Ani bir dolar çöküşü ya da yakın bir para sistemi sıfırlanmasına yönelik aşırı, her şeyini ortaya koyan bahisler yapmanızı önermem. Para birimi geçişleri tarihsel olarak aylar değil, yıllar içinde gerçekleşir. Ancak, yatırımcıların tek para birimi riskini kademeli olarak azaltmaları gerektiğine inanıyorum. Bu, çeşitlendirilmiş bir varlık karışımına sahip olmak anlamına gelir: parasal bir koruma olarak altın, Batı dışı para birimlerine seçici maruz kalma ve itibari paranın değer kaybına daha az duyarlı olan gerçek varlıklar.

Çin, BRICS veya ticaret blokları içinde altına dayalı bir ödeme çerçevesi oluşturmaya devam ederse, bunun doğrudan sonucu muhtemelen kademeli olacaktır – daha fazla ikili ticaret yuan ile yapılacak, daha fazla sözleşme altınla ödenecek ve rezerv çeşitlendirmesi yavaş ilerleyecektir. Stratejik çıkarım ise spekülasyon değil, dayanıklılıktır.

Benim önerim basit: bir para biriminin bir gecede diğerinin yerini almasına bahse girmek yerine çok kutuplu para sistemlerine hazırlanın. Belirsiz geçiş dönemlerinde, hangi rezerv para biriminin kazanacağına dair ideolojik inançtan ziyade sermayenin korunması ve çeşitlendirme daha önemlidir.

Sonuç

Çin'in altın destekli bir yuan oluşturma hamlesi, küresel finansal dengeleri önemli ölçüde değiştirebilir ve ABD dolarının hakimiyetini tehdit eden yapısal bir dönüşümün habercisidir. Bu süreçte, Çin yalnızca devasa altın rezervleri biriktirmekle kalmıyor, aynı zamanda BRICS ve diğer ticari ortaklarla yapılan altına dayalı finansal entegrasyonlarla güç kazanıyor. Özellikle 2022'de ABD'nin Rusya'ya uyguladığı yaptırımlar, birçok ülkeyi dolar riskini azaltma ve rezervlerini çeşitlendirme konusunda harekete geçirdi. Sonuç olarak, yatırımcı ve ülkelerin tek bir para birimine bağlı kalmak yerine çeşitlendirilmiş, çok kutuplu bir finansal sistem için hazırlık yapması artık daha kritik hale geldi.

Sıkça Sorulan Sorular

Çin’in altın rezervlerini artırma stratejisi uluslararası finansal güç dengelerini nasıl etkileyebilir?

Çin’in altın rezervlerini artırması, küresel finansal güç dengelerinde kayma yaratabilir. Büyük altın stoğu, yuan’ın uluslararası alanda daha güvenilir bir rezerv para konumuna gelmesini sağlayabilir ve ABD doları gibi itibari para birimlerinin hakimiyetini azaltabilir.

ABD dolarının zayıflaması dünya ekonomisinde hangi yapısal değişikliklere yol açabilir?

ABD dolarındaki zayıflama, merkez bankalarının rezerv çeşitlendirmesine gitmesine ve altına yönelmesine yol açabilir. Ayrıca, ticaretin çoklu para birimleriyle yürütülmesi teşvik edilerek tek bir para biriminin küresel etkisinin azalmasına sebep olabilir.

Çin’in altına dayalı bir para sistemi kurma girişimi yatırımlar ve sermaye akışı üzerinde nasıl bir etki yaratabilir?

Çin’in altına dayalı para sistemi yatırımların yönünü değiştirebilir; yatırımcılar için yuan ve altın cinsinden varlıklara olan ilgiyi artırabilir ve sermaye akışlarının Batı piyasalarından Çin ve BRICS ülkelerine doğru kademeli kaymasına neden olabilir.

Çok kutuplu bir para sistemine geçiş sürecinde risk yönetimi neden önem kazanıyor?

Çok kutuplu para sistemine geçiş sürecinde, para birimlerinde ani değer değişimleri ve belirsizlikler görülebileceğinden, portföylerin çeşitlendirilmesi ve tek bir para birimine bağımlılığın azaltılması daha iyi risk yönetimi için kritik önem taşır.

Bu makaleyi beğendiniz mi?

Editörlerin Öne Çıkan Seçimleri ve Sezgileri

9 saatler önce Pavlo Kot

Solana mı Base mi: Token lansman pazarına kim hakim olacak?

#crypto #Ethereum #Solana

1 gün önce Pavlo Kot

Kriptoda iş fırsatları: Bugün hangi uzmanlara talep var?

#Labor Market #crypto #Binance #Coinbase

2 günler önce Anastasiia Chabaniuk

Polonya'nın kripto paradoksu: Düzenleyici çıkmazda sıkışan büyüyen piyasa

#Cryptoreg #Poland #crypto

2 günler önce Eugene Komchuk

Jimmy Song: Trump, Bitcoin destekçilerinin beklentilerini karşılayamadı

# #Bitcoin

2 günler önce Dmytro Kharkov

Nakit eriyor: Enflasyon tasarruf sahiplerini yatırıma zorluyor

#USA #Investing #Inflation

3 günler önce Eugene Komchuk

Elon Musk'ın imparatorluğu: Tesla ve SpaceX neden birleşiyor?

#Elon Musk #SpaceX #Tesla

Tüm haberler

Makaleyi hazırlayan ekip

ABD merkezli yazar ve yatırımcı olan Johnathan M., Traders Union web sitesine katkıda bulunmaktadır. Ana uzmanlık alanları arasında finans ve yatırım (özellikle forex ve emtia ticareti) ile din/ruhsallık/meditasyon bulunmaktadır.

Yayın politikalarımız hakkında bilgi edinin

Bitcoin

Bitcoin, 2009 yılında Satoshi Nakamoto takma adını kullanan anonim bir kişi veya grup tarafından oluşturulan merkezi olmayan bir dijital kripto para birimidir. Bir bilgisayar ağındaki tüm işlemleri kaydeden dağıtılmış bir defter olan blok zinciri adı verilen bir teknoloji üzerinde çalışır.

Ticaret

Alım satım, piyasa fiyatlarındaki dalgalanmalardan kâr elde etmek amacıyla hisse senedi, para birimi veya emtia gibi finansal varlıkların alınıp satılmasını içerir. Yatırımcılar, bilinçli kararlar almak ve finansal piyasalardaki başarı şanslarını optimize etmek için çeşitli stratejiler, analiz teknikleri ve risk yönetimi uygulamaları kullanırlar.

CFD

CFD, bir yatırımcı / tüccar ile satıcı arasında, tüccarın varlığın cari değeri ile sözleşme sırasındaki değeri arasındaki fiyat farkını satıcıya ödemesi gerektiğini gösteren bir sözleşmedir.

Çin Yuanı

Yuan (CNY), Çin Halk Cumhuriyeti'nin resmi para birimidir. Yuan 10 jiao'ya bölünmüştür ve bu jiao'lar da 10 fen'e bölünmüştür.

Yatırımcı

Yatırımcı, gelecekte değerinin artacağı beklentisiyle bir varlığa para yatıran bireydir. Bu varlık tahvil, bono, yatırım fonu, hisse senedi, altın, gümüş, borsa yatırım fonları (ETF'ler) ve gayrimenkul gibi herhangi bir şey olabilir.

Sizin için En İyi 5 broker