Akcie Tesla vyskočily na 316 USD, když se odraz zastavil pod klíčovou rezistencí

I přes toto krátkodobé oživení zůstávají akcie pod tlakem po neuspokojivých výsledcích za 2. čtvrtletí a opatrném výhledu generálního ředitele Elona Muska.

Nejdůležitější informace

- Společnost Tesla posílila o 4 % na 316 USD, ale zůstává pod svými 50- a 200denními klouzavými průměry, což naznačuje pokračující technickou slabost.

- Nedávné výsledky hospodaření nenaplnily očekávání, přičemž na sentiment působí klesající marže a opatrné výhledy do budoucna.

- Prolomení hranice 292 USD by mohlo vyvolat další pokles směrem k 265 USD, zatímco růst je omezen u 325 USD, pokud se neobjeví silný katalyzátor.

Akcie Tesla od května konsolidují v široké symetrické trojúhelníkové formaci, přičemž nedávná cenová akce ukázala, že se nepodařilo prorazit nad horní rezistenci formace. Akcie se obchodují těsně pod 50denním a 200denním jednoduchým klouzavým průměrem na úrovni přibližně 316,14 USD a 319,62 USD. Tyto úrovně působí jako bezprostřední zóny odporu a naznačují, že prodejci znovu získávají kontrolu.

Mírně nad aktuální cenou se nachází také 20denní exponenciální klouzavý průměr na úrovni 318,80 USD, což posiluje krátkodobý medvědí signál. Počáteční podporu poskytuje 100denní klouzavý průměr na úrovni 311,41 USD, který se však v předchozích seancích pevně neudržel. Technické ukazatele momenta jsou smíšené, ale přiklánějí se k negativním hodnotám: index relativní síly (RSI) se nachází poblíž hodnoty 49, což naznačuje neutrální čtení, zatímco ukazatel MACD vykazuje medvědí crossover a průměrný směrový index (ADX) zůstává pod úrovní 15, což signalizuje slabou sílu trendu.

Dynamika ceny akcií společnosti Tesla (květen 2025 - červenec 2025). Zdroj: ČTK, s. r. o: TradingView

Rezistence zůstává pevná poblíž 325 až 330 dolarů, přičemž horní hrana trojúhelníku a klesající 50denní průměr omezují růstovou dynamiku. Jasné proražení nad tyto úrovně by mohlo vyvolat růst směrem k 365 dolarům, což je polednové maximum a významná zóna pro vybírání zisků.

Makroprostředí a fundamentální tlak

Nedávná čtvrtletní zpráva společnosti Tesla nezapůsobila. Upravený zisk na akcii dosáhl 0,40 USD, čímž zaostal za konsensuálními odhady a meziročně poklesl o 23 %. Tržby klesly o 12 % na 22,5 miliardy USD, což mírně překonalo odhady, ale odráží to slábnoucí poptávku v hlavním automobilovém odvětví. Hrubá marže se snížila na 14,6 %, což je výrazně méně než 19,2 % ve stejném čtvrtletí loňského roku.

Elon Musk varoval před "těžkými čtvrtletími", která nás čekají kvůli sílícím konkurenčním tlakům na trhu elektromobilů, zejména v Číně, hrozícímu vypršení daňové úlevy na elektromobily v USA ve výši 7 500 USD ve 4. čtvrtletí a slabému prodeji regulačních úvěrů. Opatrnější jsou i analytici. Barclays potvrdila rating "Equal Weight" a ponechala cílovou cenu 275 USD s odůvodněním, že na fundamentech společnosti Tesla začíná více záležet, protože pozornost investorů se přesouvá z dlouhodobých příběhů na krátkodobou realizaci.

Dlouhodobá býčí teze však není zcela narušena. Společnost Ark Invest, vedená Cathie Woodovou, přidala ve dnech následujících po zveřejnění výsledků více než 143 000 akcií společnosti Tesla. Woodová je i nadále oddaná budoucnosti autonomního řízení a robotických vozů, kterou Tesla plánuje, a sází na převratný potenciál přesahující současné obavy z ocenění. Nicméně institucionální sentiment se stále více rozděluje a zdá se, že tolerance k riziku mezi investory klesá.

Krátkodobý pokles je pravděpodobnější, pokud nedojde k průlomu

Krátkodobá prognóza pro společnost Tesla je nakloněna směrem dolů. Neschopnost prorazit nad rezistenci trojúhelníku spolu s odmítnutím na úrovních klouzavých průměrů ukazuje na oslabující technickou strukturu. Pokud Tesla v nadcházejících seancích prorazí pod úroveň 292 dolarů, mohla by rychle klesnout k 265 dolarům, přičemž nejhorší scénář je 225 dolarů, pokud trh silně zareaguje na zhoršující se prognózy nebo makro šoky.

Býčí scénář by vyžadoval uzavření nad 325 USD a trvalé nákupy nad 330 USD, což by mohlo vyvolat prudkou rally směrem k 365 USD. To by pravděpodobně vyžadovalo pozitivní zprávy na poli robotaxi, lepší přijetí FSD nebo příznivý vývoj v oblasti regulace.

Výsledky společnosti Tesla za 2. čtvrtletí ukázaly prudký pokles tržeb i zisku, přičemž celkové tržby dosáhly 22,5 miliardy USD a tržby z automobilového průmyslu se meziročně snížily o 16 % na 16,7 miliardy USD. Čistý zisk klesl již třetí čtvrtletí v řadě a zisk na akcii se snížil na 0,39 USD z 0,52 USD o rok dříve.

Tento materiál může obsahovat názory třetích stran, žádná data a informace na této webové stránce nepředstavují investiční poradenství podle našeho Prohlášení. I když dodržujeme přísnou Redakční integritu, tento příspěvek může obsahovat odkazy na produkty od našich partnerů.

Líbil se vám článek?