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Mais nous avons tout sauvegardé 🙂.
Robin Brooks a affirmé que les importants déficits américains, plutôt que le développement de l’IA, étaient responsables des rendements élevés à long terme. Il s’appuie sur une évolution récente : le rendement forward 10y10y est stable, tandis que les rendements à court terme ont baissé, ce qui étaye son point de vue.
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Brooks avait précédemment qualifié de relativement limitée la récente flambée du VIX liée aux options sur le S&P 500 et aux inquiétudes concernant la dette liée à l’IA. Il a également commenté la normalisation des exportations de pétrole du golfe Persique après des hausses temporaires des coûts de transport maritime. Ses récentes déclarations s’inscrivent dans la continuité de son intérêt pour les explications des mouvements de marché fondées sur les données.