Česko posouvá hypoteční zadlužení domácností na vyšší hranici příjmů

Traders Union
Všechny zprávy
Finanční zprávy
Hypoteční zadlužení domácností

Všechny zprávy

Hlavní zprávy

Výběr redakce

Kryptoměny

Finanční zprávy

Měny

Hlas trhu

Regulátoři

Centrální banky

Sergey Shendetskyi

před 1 hodinou

Česko posouvá hypoteční zadlužení domácností na vyšší hranici příjmů — Vyšší hypotéky v Česku

Na českém hypotečním trhu sílí ochota domácností nést výrazně vyšší měsíční splátkové zatížení než v minulých letech. U části žadatelů se tak prohlubuje model financování, v němž se vysoká hypotéka opírá o očekávání dalšího růstu cen nemovitostí a o dosud nízký podíl nesplácených úvěrů.

Hlavní body

Každý třetí zájemce o hypotéku v Česku je ochoten vydávat na splátku více než 40 procent svých příjmů.
Vlna refixací hypoték, která nyní vrcholí, dále zvyšuje tlak na schopnost domácností zvládat vyšší splátky v době dražších peněz.
Banky a regulátor čelí riziku vyššího podílu úvěrů s vysokým poměrem splátek k příjmům, zejména kvůli kombinaci hypoték a dalších dluhů.

Rostoucí ochota jít se splátkami na maximum

Jak uvádí HN.cz, každý třetí Čech, který si chce vzít hypotéku, je ochoten vydat na splátku více než 40 procent svých příjmů. Do této skupiny patří i zájemci, kteří jsou připraveni posílat bance měsíčně více než polovinu čisté mzdy, pokud jim to umožní pořídit si vlastní bydlení.

Takový přístup vychází i z dosavadní zkušenosti části domácností, že vysoké zadlužení se v minulosti vyplácelo. Růst cen nemovitostí totiž umožňoval i při relativně nízké počáteční investici získat majetek, jehož hodnota rostla rychleji, než kolik dlužníci celkem splatili.

Výhodný byl tento model také pro banky, protože objem problémových hypoték zůstává velmi nízký. Zhoršení platební morálky podle dostupného popisu nepřinesl ani výrazný růst úrokových sazeb, který vyvrcholil zhruba před čtyřmi lety, kdy se průměrný hypoteční úrok dostal k šesti procentům.

Dopad refixací a tlak na bankovní sektor

Vyšší sazby se do rodinných rozpočtů promítají postupně hlavně přes refinancování a refixace dříve sjednaných úvěrů. Právě tato vlna se nyní blíží svému vrcholu, což znamená pokračující tlak na schopnost části domácností zvládat vysoké splátky i v období dražších peněz.

Text zároveň naznačuje širší posun v zadlužování ekonomicky aktivních obyvatel, kde se vedle hypoték objevuje i další úvěrové zatížení. Pro banky i regulátora to představuje citlivé období, protože kombinace vysokého poměru splátek k příjmům a postupného přeceňování úvěrů může zvýšit riziko u nových žadatelů i u části stávajících dlužníků.

V našem dřívějším článku o zhoršující se dostupnosti bydlení v Česku jsme popsali, že růst cen bytů a nájmů spolu s omezenou výstavbou tlačí domácnosti k vyšší finanční zátěži a stále častěji k tomu, že na splátky hypotéky dávají přes 40 % příjmů. Zároveň jsme upozornili, že navzdory stále relativně drahým úvěrům zůstává poptávka po hypotékách silná, zatímco banky mohou být při budoucích refixacích citlivější na zranitelnost části klientů.

Tento materiál může obsahovat názory třetích stran, žádná data a informace na této webové stránce nepředstavují investiční poradenství podle našeho Prohlášení. I když dodržujeme přísnou Redakční integritu, tento příspěvek může obsahovat odkazy na produkty od našich partnerů.

Líbil se vám článek?