Noções básicas sobre o mercado de acções

O que é o mercado de acções?

Em termos simples, as acções representam a propriedade de uma empresa pública, oferecendo aos accionistas uma participação tangível no negócio. O mercado de acções inclui todo o conjunto destas acções, disponíveis para compra e venda em várias bolsas acessíveis ao público.

As empresas públicas emitem acções para angariar fundos para as suas operações, atraindo investidores que prevêem a prosperidade futura da empresa. Os accionistas beneficiam de dividendos e de uma potencial valorização das acções, mas também correm riscos se a empresa enfrentar dificuldades financeiras. O mercado de acções funciona como um mercado secundário onde os accionistas negoceiam as suas acções com investidores interessados, normalmente através de plataformas electrónicas como a Bolsa de Valores de Nova Iorque ou a Nasdaq.

Quando os meios de comunicação social mencionam o desempenho do mercado, referem-se frequentemente a índices como o Standard & Poor's 500 ou o Dow Jones Industrial Average. Estes índices, embora influentes, representam apenas uma parte do mercado total, que inclui milhares de empresas cotadas na bolsa. Nomeadamente, o S&P 500 inclui cerca de 500 grandes empresas americanas, enquanto o Dow é composto por 30 grandes empresas, reflectindo o seu desempenho ao longo de um período de tempo específico.

O mercado de acções funciona através de dois mercados principais: o mercado primário, onde são emitidos e oferecidos ao público novos títulos, e o mercado secundário, onde a negociação ocorre entre compradores e vendedores, facilitada por bolsas de valores ou corretores. A negociação intradiária, que envolve a compra e venda de acções no mesmo dia, faz com que os investidores registem lucros ou perdas no final do dia.

Os melhores corretores de acções

1

9.4/10

RevisÃo Do Estudo

Depósito mínimo:

$250

Análise

O corretor Ally Bank faz parte da Ally Financial Inc., que é uma sociedade gestora de participações sociais americana. A empresa original foi criada em 1919 pela corporação automobilística General Motors para conduzir atividades com seus fornecedores de autopeças e concessionárias de automóveis associadas. Em 2014, a Ally começou a oferecer produtos bancários e, desde 2017, também oferece serviços de corretagem. Atualmente, opera apenas como banco e corretora online e não tem sucursais físicas. No entanto, oferece termos favoráveis de cooperação a taxas consistentemente competitivas com suporte profissional 24 horas por dia. Os serviços da empresa são utilizados por mais de 8,1 milhões de clientes em todo o mundo.

Prós/Contras

•Dispõe de licenças oficiais para actividades bancárias, de revendedor e de corretagem de reputados reguladores norte-americanos.

•Está disponível uma vasta gama de activos, tais como pares de moedas, metais, títulos e opções.

•Existe a oportunidade de investir em carteiras diversificadas para obter lucros passivos.

•A empresa trabalha apenas com residentes dos EUA que pagam impostos.

•No sítio Web do corretor, não existe formação sobre a negociação em vários mercados financeiros, nem um glossário de termos Forex.

•As comissões de levantamento de fundos são elevadas e a empresa não compensa os clientes de forma alguma.

•Apenas os utilizadores registados podem colocar uma questão no chat online.

•A abertura de uma conta é um processo moroso que, em alguns casos, demora até duas semanas.

RevisÃo Do Estudo

2

9.2/10

RevisÃo Do Estudo

Depósito mínimo:

$1

Análise

Alpaca é uma corretora dos EUA que oferece soluções de API para negociação algorítmica no mercado de ações dos EUA desde 2015. Desde março de 2022, seus clientes internacionais e comerciantes de 49 estados têm sido capazes de negociar criptomoedas. Alpaca A negociação está constantemente adicionando novas ações e, em novembro de 2022, oferece mais de 8 mil. A corretora também oferece negociação de margem em ações fracionárias e ETFs. Além disso, existem ações nas quais Alpaca paga dividendos.

Prós/Contras

•Regulamentação pela FINRA e SIPC.

•Proteção dos investimentos pela Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC).

•Sem taxas de corretagem nas transacções com acções e ETFs no mercado dos EUA.

•Possibilidade de começar a negociar com qualquer quantia de dinheiro.

•Métodos gratuitos para depositar e retirar fundos de contas de investimento.

•Acesso a construtores de bots de negociação simples que são compreensíveis mesmo para comerciantes que não têm experiência em trabalhar com API.

•Instrumentos avançados e dados de mercado profissionais para negociadores algorítmicos experientes.

•Apenas estão disponíveis acções e ETFs dos EUA. Atualmente, não é oferecida a negociação de activos de outros mercados.

•O apoio ao cliente é fornecido apenas por correio eletrónico.

RevisÃo Do Estudo

Regulamentação do mercado de acções

Existem quatro autoridades reguladoras principais nos EUA:

1. Securities and Exchange Commission (SEC) - Organismo de cúpula criado em 1934

2. Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) - Organismo de autorregulação

3. Federal Reserve Board (FRB) - Regulamentação monetária

4. Office of the Comptroller of the Currency - Instituição governamental mais antiga, criada em 1863

Como ganhar dinheiro com acções?

Para construir riqueza no mercado de acções, considere as seguintes estratégias:

Criar uma carteira diversificada

A diversificação é a pedra angular da gestão do risco. Ao investir numa série de acções de diferentes sectores, o risco é distribuído e os rendimentos globais aumentam. Utilize fundos de índice ou ETFs para uma diversificação instantânea sem a necessidade de uma análise aprofundada de empresas individuais.

Estratégia de compra e manutenção

Adotar uma abordagem paciente, mantendo os investimentos a longo prazo. As acções com um crescimento consistente dos lucros valorizam-se frequentemente ao longo do tempo, alinhando-se com a filosofia de permitir que os investimentos bem sucedidos amadureçam gradualmente.

Optar por fundos de índice

O investimento em fundos de índice, como os que acompanham o S&P 500 ou o Nasdaq, constitui uma opção de investimento estável e passiva. Esta estratégia tira partido dos rendimentos médios anuais do mercado global, oferecendo uma abordagem fiável e simples ao investimento.

Reinvestir os dividendos

Os dividendos representam uma parte dos lucros de uma empresa distribuídos aos accionistas. Reinvestir estes dividendos em vez de os levantar permite obter retornos compostos, acelerando potencialmente o crescimento do investimento ao longo do tempo.

Concentrar-se no crescimento dos lucros

Identifique acções com ganhos substanciais e crescimento de vendas resultante de novos produtos ou tendências do sector. As empresas com forte potencial de crescimento são frequentemente vistas como vencedoras do mercado, o que as torna oportunidades de investimento atractivas.

Imitar os fundos de topo

Os grandes investidores institucionais, com os seus vastos recursos, tomam frequentemente decisões de investimento informadas. Acompanhar e imitar as suas escolhas de acções pode fornecer informações valiosas, melhorando a qualidade das suas decisões de investimento.

Considerar os indicadores económicos

Factores como as taxas de juro, a inflação e o desemprego podem ter impacto nos preços das acções. Compreender o panorama económico mais vasto ajuda a tomar decisões de investimento bem informadas. Considere a tabela abaixo para uma melhor compreensão.

Quanto pagarei de imposto sobre as mais-valias de acções?

O imposto sobre as mais-valias é o imposto que incide sobre os lucros obtidos com a venda de investimentos, aplicável no ano fiscal em que a venda ocorre. Para os anos de 2023 e 2024, as taxas de imposto sobre ganhos de capital de longo prazo são fixadas em 0%, 15% ou 20%, dependendo da renda do arquivador. Esse imposto se aplica a investimentos mantidos por mais de um ano, enquanto o imposto sobre ganhos de capital de curto prazo, com base em faixas de renda ordinárias, é aplicável a ativos detidos por um ano ou menos, com taxas mais altas para a maioria dos contribuintes.

A realização de mais-valias ocorre quando se vendem activos de investimento tributáveis, como acções. O imposto aplica-se apenas a ganhos realizados, não a investimentos não realizados ou não vendidos. Ao abrigo da atual política fiscal federal dos EUA, as taxas de imposto sobre mais-valias de longo prazo são normalmente inferiores às taxas de imposto sobre o rendimento, constituindo um incentivo para os investidores manterem os activos durante pelo menos um ano. Os day traders envolvidos em transacções de curto prazo enfrentam taxas de imposto mais elevadas sobre os seus lucros.

Dentro do mesmo ano fiscal, as perdas de capital podem compensar as mais-valias tributáveis com um máximo dedutível anual de $3.000. O excesso de perdas pode ser transportado para compensar ganhos futuros. No caso de activos vendidos no prazo de um ano, os lucros são tratados como parte do rendimento do trabalho, sujeitos a taxas de imposto sobre o rendimento normal. Por outro lado, as mais-valias de longo prazo são tributadas a taxas variáveis com base no rendimento do contribuinte. As taxas são ajustadas anualmente em função da inflação, criando uma estrutura fiscal diferenciada para as mais-valias de investimento.

Como aprender a negociar na bolsa

A aprendizagem do mercado de acções envolve uma abordagem estratégica destinada a adquirir conhecimentos, minimizar os riscos e tomar decisões de investimento informadas.

Começar com objectivos de investimento claros

Defina com precisão os seus objectivos financeiros, sejam eles de curto prazo, como poupar para umas férias, ou de longo prazo, como garantir uma reforma confortável. Estabeleça objectivos específicos e mensuráveis, como acumular um determinado montante no seu fundo de reforma até uma certa idade. Considere o seu horizonte de investimento para cada objetivo, alinhando a duração com o risco que está disposto a correr.

Ler livros de investimento e artigos financeiros

O conhecimento é fundamental; os investidores bem sucedidos lêem frequentemente livros de investimento para compreenderem a dinâmica do mercado. Os artigos financeiros de fontes reputadas fornecem informações sobre as operações de mercado e investimentos específicos. Expandir continuamente os seus conhecimentos através da literatura contribui para reduzir as perdas e melhorar as capacidades de tomada de decisões.

Encontrar um mentor e estudar investidores de sucesso

Ter um mentor simplifica o complexo processo de negociação. Procure a orientação de pessoas experientes, quer sejam familiares, professores ou associados de confiança com conhecimentos do mercado. Estudar as características e os hábitos dos investidores de sucesso para desenvolver as suas próprias estratégias. Aprender com as lendas do mercado através dos seus trabalhos escritos pode fornecer informações valiosas.

Escolher sabiamente as suas acções

A escolha das acções certas é fundamental. Os principiantes devem privilegiar a estabilidade, um historial sólido e um potencial de crescimento constante. Considere as acções blue-chip para obter fiabilidade, as acções de dividendos para obter um rendimento regular e as acções de crescimento com cautela, dando ênfase às indústrias com potencial a longo prazo. Mantenha-se informado sobre os acontecimentos actuais para compreender os factores externos que afectam o mercado.

Autorreflexão

Antes de entrar no mercado, efectue uma autoavaliação. Identifique os seus objectivos financeiros, avalie a sua situação financeira atual e determine a sua tolerância ao risco. A clareza sobre as suas aspirações orienta as suas decisões de negociação e alinha-as com os seus objectivos financeiros gerais.

Seleccione o seu corretor com base nas suas necessidades

Escolha entre corretores de serviço completo e corretores de desconto com base nas suas preferências e necessidades. Os corretores de serviço completo oferecem aconselhamento personalizado, mas cobram taxas mais elevadas, enquanto os corretores de desconto fornecem ferramentas para investimento auto-dirigido. Considere a possibilidade de praticar a negociação através de jogos e simulações para ter uma ideia do mercado sem arriscar dinheiro real.

Começar a negociar

Inicie o seu percurso de negociação começando com montantes mais pequenos e investimentos mais seguros. Ganhe experiência e compreensão da mecânica do mercado antes de alargar as suas práticas de negociação. Praticar com carteiras simuladas permite-lhe aperfeiçoar as suas competências e preparar-se para a participação real no mercado. Pode ser necessário utilizar qualquer uma das seguintes técnicas de colocação de ordens durante o seu percurso:

Como começar a investir em acções: dicas para principiantes

Começar a investir em acções como principiante implica navegar pelas complexidades do mercado e tomar decisões informadas para minimizar os riscos e aumentar os rendimentos.

Comprar o investimento certo

A escolha da ação certa requer uma análise aprofundada, que vai para além do desempenho passado. Envolve a análise dos fundamentos de uma empresa, como os lucros por ação (EPS) e o rácio preço-lucro (rácio P/E). No entanto, a análise vai mais longe, incluindo uma avaliação das equipas de gestão, vantagens competitivas e um estudo exaustivo das demonstrações financeiras.

Estar preparado para uma recessão

Os investidores devem preparar-se para as flutuações do mercado e para perdas ocasionais. A diversificação de uma carteira ajuda a minimizar o impacto de uma única ação nos rendimentos globais. Compreender e aceitar a volatilidade a curto prazo é crucial para o sucesso a longo prazo, e resistir a períodos de recessão é essencial para obter rendimentos atractivos.

Escolher empresas com fortes princípios fundamentais

A análise fundamental centra-se em indicadores financeiros que reflectem a estabilidade e o desempenho operacional de uma empresa. As empresas com fundamentos sólidos são mais resistentes durante as perturbações do mercado, proporcionando uma base para potenciais retornos elevados. Evitar acções de risco e optar por empresas estáveis com fundamentos sólidos é uma estratégia prudente.

Identificar sectores potenciais

A realização de estudos para identificar sectores com elevado potencial de crescimento aumenta a probabilidade de valorização do capital e de rendimentos substanciais. Sectores como os cuidados de saúde, TI, imobiliário, infra-estruturas e FMCG estão entre os de melhor desempenho, oferecendo oportunidades para investimentos estratégicos.

Construir uma carteira diversificada e reduzir o seu risco

A diversificação dos investimentos em diferentes sectores, localizações e tipos de empresas é uma prática fundamental. Distribuir os investimentos por empresas em fase de arranque, entidades subvalorizadas e empresas estabelecidas garante uma carteira equilibrada. Esta abordagem atenua os riscos associados ao fraco desempenho de um sector específico, mantendo a estabilidade da carteira global.

Utilizar indicadores técnicos para detetar tendências

A aplicação de indicadores técnicos, tais como padrões de gráficos e volumes de transacções, ajuda a identificar tendências. A utilização de médias móveis, como a média móvel simples de 30 dias e a média móvel exponencial de 10 dias, ajuda a determinar a força de uma tendência. Reconhecer e seguir as tendências do mercado é crucial para tomar decisões informadas.

Fazer as contas

Um bom investimento envolve uma análise quantitativa, considerando factores como o risco, potenciais recompensas e métricas de avaliação. A utilização do rácio preço/lucro (P/E) permite saber se uma ação está sobrevalorizada, subvalorizada ou com um preço adequado. A comparação dos rácios P/E com os seus pares do sector e com os índices de referência do mercado ajuda a tomar decisões de investimento informadas com base em avaliações numéricas.

Como investir na bolsa de valores

Eis os passos a seguir quando se pretende investir no mercado de acções:

Definir objectivos financeiros

Comece por definir objectivos de investimento claros e alinhados com as suas aspirações financeiras. Quer se trate de poupar para a reforma, de criar um fundo de emergência, de planear as necessidades da família ou de se preparar para acontecimentos importantes da vida, como casamentos ou férias, é fundamental estabelecer objectivos específicos e mensuráveis.

Criar um orçamento

Antes de se dedicar aos investimentos em acções, avalie a sua situação financeira de forma realista. Determine o montante que pode atribuir confortavelmente às acções. Analise as suas fontes de rendimento, explore as opções de investimento patrocinadas pela entidade patronal e considere a possibilidade de criar um fundo de emergência para garantir uma base financeira sólida. Dê prioridade ao pagamento de dívidas com juros elevados para otimizar a sua saúde financeira global.

Escolher um corretor

Pesquise empresas de corretagem de renome que correspondam às suas necessidades de investimento. A seleção do corretor certo é fundamental, uma vez que serve de porta de entrada para o mercado de acções. Considere factores como taxas, opções de investimento disponíveis e plataformas de fácil utilização ao fazer a sua escolha.

Abrir uma conta

Depois de ter identificado um corretor adequado, inicie o processo de abertura de uma conta de investimento com ele. Esta etapa é crucial para ter acesso ao mercado de acções e executar as suas decisões de investimento.

Fluxo de trabalho de investimento

Adopte o formato SMART (Specific, Measurable, Achievable, Relevant, and Time-based) ao definir objectivos de investimento. Articule claramente cada objetivo e estabeleça critérios mensuráveis, assegurando que os seus objectivos são realistas e relevantes. Faça a distinção entre objectivos a curto e a longo prazo para adaptar a sua estratégia de investimento em conformidade. Também pode utilizar uma abordagem descendente e escolher uma das seguintes estratégias gerais:

Monitorizar regularmente a sua carteira

Depois de investir em títulos com base nos seus objectivos, o acompanhamento regular da carteira torna-se fundamental. Esta prática ajuda a avaliar o desempenho dos seus investimentos, a minimizar potenciais perdas e a identificar oportunidades de investimento adicional. Manter-se informado sobre a dinâmica da sua carteira garante-lhe a possibilidade de tomar decisões informadas com base na evolução das condições do mercado.

Avaliação da tolerância ao risco

Antes de entrar no mercado de acções, avalie a sua tolerância ao risco. Compreender o seu nível de conforto relativamente a potenciais flutuações no valor dos seus investimentos. Alinhe as suas escolhas de investimento com a sua tolerância ao risco para manter uma abordagem equilibrada e sustentável.

Aprendizagem contínua

O mercado de acções é dinâmico e está sujeito a várias influências. Comprometa-se a uma aprendizagem contínua, mantendo-se informado sobre as tendências do mercado, notícias financeiras e estratégias de investimento. Uma abordagem proactiva à educação dota-o dos conhecimentos necessários para navegar eficazmente nas complexidades do mercado de acções.

Investimento a longo prazo vs. negociação de acções

Riscos e benefícios do investimento em acções