Что такое ордер-блок в трейдинге?

Редакционная заметка: Хотя мы придерживаемся строгих редакционных принципов, этот пост может содержать ссылки на продукты наших партнеров. Вот объяснение как мы зарабатываем деньги. Ни одни данные и информация на этой веб-странице не являются инвестиционным советом в соответствии с нашим отказом от ответственности.

Ордер-блок — это термин, используемый в анализе ликвидности для описания концентрации торговых ордеров, размещённых крупными участниками рынка:

В книгах заявок Уровня 2. Это основное значение. Оно относится к ценовым уровням, на которых трейдеры размещают лимитные ордера с высоким общим объёмом
В рыночных профилях. Иногда термин «ордер-блок» относится к уровням, на которых были исполнены сделки с высоким общим объёмом

Ордер-блок — это признак присутствия крупных игроков на рынке, которым нужна активная ликвидность. Это ценовые зоны, где «рыбы рынка» манипулировали ценой и где некоторые из их ордеров в данный момент находятся в просадке. Это их теневой «след» — открытые позиции, которые должны быть закрыты. Цены обязательно вернутся к этим уровням, и мы можем к этому подготовиться. Таким образом, для нас зона Ордер-блок — это уровень для входа или выхода.

Концепция ордер-блоков исходит из анализа спроса и предложения в книге ордеров (данные Уровня 2). Трейдеры сосредотачиваются на оценке изменений спроса и предложения, которые вызывают даже незначительные колебания цены, тем самым получая конкурентное преимущество перед другими участниками рынка.

Проблема в том, что такая тщательная аналитическая работа довольно сложна — гораздо сложнее, чем поиск пересечений moving average. Более того, в интернете мало экспертного контента по торговле с использованием ордер-блок с примерами на графиках. В этом посте я поделюсь ценной информацией, включая торговые примеры с подробными описаниями, которые будут полезны тем, кто хочет узнать, что такое ордер-блок.

Пример ордерного блока

Вот как выглядят ордер-блоки на графике Bitcoin:

Ордер-блоки на графике

Чем ярче и жирнее линии, обозначающие уровни, тем крупнее ордер-блоки. В данном случае жирные красные линии обозначают самые очевидные ордер-блоки.

Цифра 1 показывает текущий блок ордеров на покупку:

Индикатор глубины рынка справа показывает явный всплеск. Это означает, что участники рынка готовы купить большое количество Bitcoins по цене $60,400 за монету. Обычные (розничные, мелкие) участники рынка не могут сделать такую ставку или создать выраженный всплеск на индикаторе.
Ордер-блок сохраняется на уровне $60,400 в течение всего времени, отображаемого на графике, что можно интерпретировать как устойчивый интерес.

Цифра 2 показывает сработавший ордер-блок. Цена опустилась до уровня $60,500, где был размещён ордер-блок на покупку. После того как все ордера были исполнены (крупный игрок накопил длинную позицию), цена пошла вверх.

Если вы планируете применять анализ ордер-блок в реальной торговле, крайне важно выбрать надежного брокера с прозрачным исполнением и доступом к данным Level 2. В таблице ниже приведено сравнение некоторых из лучших брокеров Forex, которые поддерживают продвинутые инструменты анализа глубины рынка, низкие спреды и быстрое исполнение — что необходимо для стратегий, основанных на потоке ордеров и ликвидности.

Лучшие Forex брокеры
	Мини-депозит, $	Максимальное кредитное плечо	спред Standard EUR/USD	ECN Спред EUR/USD	Макс. уровень регулирования	Общий балл TU	Открыть счет
Trading.com USA	50	1:50	1.1		Tier-1	7.78	Перейти к брокеру Ваш капитал находится под угрозой.
Plus500	100	1:300	0.7		Tier-1	8.8	Перейти к брокеру 80% розничных счетов CFD несут убытки
OANDA		1:200	0.3	0.15	Tier-1	6.66	Перейти к брокеру Ваш капитал находится под угрозой.
FOREX.com	100	1:50	1.0	0.2	Tier-1	6.84	Выучить досье
Venom by Cobra Trading	5000	1:4	0.4	0.1	Tier-1	6.88	Выучить досье

Как подтвердить ордер-блок

На мой взгляд, для подтверждения ордер-блока более рационально использовать классические индикаторы объёма (или Дельты) и паттерны price action:

Вертикальные индикаторы объема (под зоной стоимости) напрямую подтверждают, что лимитные ордера были исполнены, что свидетельствует об удовлетворении интересов институциональных участников. Индикатор Delta предоставляет более подробную информацию.
Паттерны ценового действия помогают подтвердить реакции цены и принимать торговые решения – например, войти в позицию, ожидая, что она будет согласована с действиями крупного участника рынка.

Я имею в виду, что если вы торгуете развороты от ордер-блок, инструменты подтверждения должны помочь вам убедиться, что разворот действительно происходит, и дать вам ориентир для принятия торгового решения.

Также, чтобы убедиться, что ордер-блок силен, важно отслеживать его поведение со временем. Ордер-блок не должен становиться уже, когда цена приближается к нему. Таким образом, вы подтверждаете, что крупный игрок уверен в своих намерениях.

Но каким бы большим он ни был, ордер-блок никогда не может гарантировать, что цена отскочит от него и тенденция рынка изменится.

Как торговать ордер-блоками

Ордер-блоки можно торговать различными способами. В этом посте я предлагаю три подхода:

Reversal;
Breakout;
Driving.

Но вы можете более тщательно изучать графики, используя глубину инструментов анализа рынка, чтобы создавать собственные, более универсальные стратегии с уникальными торговыми правилами.

Все скриншоты ниже сделаны на платформе ATAS, которую я обсуждал здесь: Обзор ATAS: плюсы и минусы торговой платформы Order Flow.

Стратегия торговли Ордер-блок № 1 – Reversal

Разворот — это изменение тренда, которое часто бывает краткосрочным, но иногда длится дольше, и происходит после взаимодействия цены с ордер-блоком.

Вот пример торговли на развороте от ордер-блока:

Ордер-блок on an LTC/USD chart

Блок ордеров на покупку (1), размещённый на уровне 82.70, заставил цену развернуться и пойти вниз, как только она коснулась уровня 82.70. Жирная линия исчезла, что означает, что крупный игрок выполнил своё намерение войти в короткую позицию. Большой объём его сделки изменил настроение рынка и установил краткосрочный тренд.

Цифра 2 показывает сигнал движения спроса, который будет рассмотрен позже.

Как торговать развороты от ордер-блоков

Когда вы видите, что цена приближается к ордер-блоку, будьте готовы войти в позицию при явных сигналах изменения тренда. Вы можете:

используйте предпочитаемые вами осцилляторы;
просто размещайте свои ордера рядом с ордерами крупных игроков, используя стоп-лоссы в качестве страховки и помня, что никто не может гарантировать будущее движение цены или противостоять всему рынку.

Стратегия торговли Ордер-блок № 2 – Breakout

Ниже приведён пример пробоя ордер-блок.

Прорыв блока ордеров на графике ETH/USD

График показывает, что блок покупок был размещён около психологического уровня 2000. Однако нисходящий импульс был достаточно сильным, чтобы цена пробила крупные ордера на покупку и продолжила падение.

Здесь трейдеры могли присоединиться к нисходящему импульсу. На более низком таймфрейме вы бы ясно увидели, что при пробое ценой ордер-блок её движение сформировало траекторию отскока, показанную чёрной стрелкой.

Трейдеры могут использовать это для поиска точек входа в короткие позиции:

на вершине отскока после первого контакта с ордер-блоками;
при пробое вниз первого минимума с последующим отскоком.

Какой бы подход вы ни применяли, важно защищать свой капитал, чтобы возможные ошибки, от которых никто не застрахован, не влекли за собой крайне негативных последствий.

Стратегия торговли Ордер-блок № 3 – Driving

На графике ниже показано, что такое движение цены. Проще говоря, когда крупный игрок размещает большие ордера выше и ниже цены, он тем самым влияет на настроение рынка и может извлечь из этого выгоду.

Если крупный игрок хочет, чтобы цена снизилась, он разместит большой ордер на продажу. Другие участники рынка увидят этот ордер и, вероятно, захотят также открыть короткие позиции, что приведет к снижению цены за счет их продаж. Таким образом, крупный игрок достигнет своей цели.

Трендовое движение на графике BTC/USD

Номер 1 на 10-минутном графике цены Bitcoin выше показывает, что крупные ордера на продажу в районе 61750-61800 вызвали распродажу и остановили восходящий импульс, начавшийся в 01:40.

Цифра 2 показывает, что крупные ордера на продажу привели к медвежьему пробою краткосрочной поддержки на уровне 61440. Затем этот уровень был протестирован.

Цифра 3 показывает стимулирование спроса, за которым следует активная покупка Bitcoin, рост цены и пробой зоны сопротивления 61750-61800.

Ордер-блок трейдинг – ещё один пример

Иногда термин «ордер-блок» относится к ценовым уровням с высоким объемом на индикаторе Market Profile.

По сути, ордер-блоки в книгах заявок, отображаемые индикатором Глубина рынка, — это ордера, которые появляются на индикаторе Market Profile после исполнения. Другими словами, уровни с высоким объемом на Market Profile практически являются теми же ордер-блоками, но уже исполненными.

Ордер-блоки на индикаторе профиля

Но когда продавцы преодолели поддержку, цена упала ниже, а объемы переместились из книги заказов на уровень высокого объема на индикаторе профиля. Позже этот уровень эффективно сработал как сопротивление, что показано цифрами 2 и 3.

Прибыльна ли торговля с использованием ордер-блоков?

Да, это может быть прибыльно, если ваше понимание взаимодействия между ценой и Ордер-блок в основном верно. Торговля Ордер-блок требует надлежащей дисциплины.

Более точное определение уровней цен, которые действительно важны, благодаря размещению крупных ордеров, отражающих интересы значимых участников рынка.
Улучшение соотношения риск/прибыль.
Применимо к различным рынкам для внутридневной торговли
Индикаторы являются источником исходных рыночных данных, которые предоставляются в реальном времени и не изменяются.

Интерпретация данных Level 2 сложна.
Ордер-блок нельзя использовать для инвестирования, так как они отображаются на графиках с низким масштабом, которые игнорируются долгосрочными инвесторами.
Для получения данных биржи в реальном времени может потребоваться использование платного программного обеспечения и сервисов.
Трудно создавать торговые алгоритмы при анализе истории. Постоянно меняющийся рынок требует самостоятельного анализа, а не использования советников, работающих по простым правилам «если–то».

Совет:

Платформа ATAS имеет функцию Market Replay, которая позволяет использовать исторические данные для торговли ордер-блок в тренировочном режиме без риска потери реальных средств.

Как человек, который много лет работает с анализом потока ордеров, я рассматриваю торговлю по ордер-блокам как дисциплину, требующую как терпения, так и точности. Мой совет трейдерам — не спешить с определением ордер-блоков как простых «зон разворота». Вместо этого рассматривайте их как динамические отпечатки институционального поведения, которые меняются в зависимости от условий ликвидности. Ордер-блок — это не фиксированный уровень, а отражение намерений. Когда вы научитесь интерпретировать, как эти намерения меняются со временем, вы начнете видеть, где действительно находятся реальные возможности.

В своей практике я всегда отслеживаю стабильность блока: сохраняется ли объем при приближении цены или он истончается? Только этот нюанс может определить, удержится ли уровень или рухнет. Я также уделяю внимание подтверждению — наблюдаю, как реагируют Delta, кумулятивный объем или footprint при касании цены этой зоны. Если крупный игрок все еще активен, реакция будет мгновенной.

Большинство трейдеров терпят неудачу не потому, что теория ордер-блоков не работает, а потому, что они используют её изолированно. Она должна быть интегрирована с более широкими концепциями ликвидности, такими как захваченный объём, зоны дисбаланса и поток ордеров в реальном времени. Только тогда она становится настоящим преимуществом, а не просто поиском паттернов. Мой совет: рассматривайте каждый ордер-блок как гипотезу о поведении крупных игроков, а не как гарантию разворота. Если вы сможете сохранить такой подход, торговля по ордер-блокам станет надёжной основой для понимания — а не предсказания — рынка.

Заключение

Ордер-блоки представляют собой важный инструмент для трейдеров, позволяющий более точно определять сильные уровни поддержки и сопротивления на рынке. Использование индикаторов для выявления этих зон позволяет повысить эффективность торговых решений и минимизировать риски. Например, идентификация кластеров крупных заявок через ордер-блоки помогает вовремя войти в сделку или выйти из неё до разворота тренда. В результате трейдеры получают конкурентное преимущество, основанное на понимании структуры рынка. В современном трейдинге успех часто достигается теми, кто умеет читать поведение крупных игроков через анализ ордер-блоков.

Часто задаваемые вопросы

В чем заключается отличие ордер-блока от традиционных уровней поддержки и сопротивления?

Ордер-блок отражает зоны скопления крупных лимитных ордеров и свидетельствует о действиях значимых участников рынка, в отличие от классических уровней поддержки и сопротивления, которые часто определяются историческими экстремумами цены и не всегда связаны с текущей активностью крупных игроков.

Можно ли использовать ордер-блоки для внутридневной и скальпинговой торговли?

Да, анализ ордер-блоков эффективно применяется для внутридневных и скальпинговых стратегий, поскольку эти зоны хорошо видны на малых таймфреймах и отражают актуальный интерес институциональных трейдеров, что позволяет быстро реагировать на изменения рыночной ликвидности.

Какие дополнительные индикаторы наиболее полезны при подтверждении сигналов от ордер-блоков?

Наиболее полезными считаются вертикальные индикаторы объёма, дельта, а также паттерны price action. Они помогают определить, были ли исполнены крупные ордера и происходят ли значимые изменения интереса участников рынка на выбранном уровне.

Почему ордер-блоки лучше не использовать для долгосрочного инвестирования?

Ордер-блоки формируются на графиках с низким масштабом и отражают краткосрочные сделки крупных участников. Такие уровни игнорируются долгосрочными инвесторами, что делает метод более релевантным для средне- и краткосрочной торговли, но малоприменимым для инвестирования на месяцы и годы.

Вам понравилась статья?

Выбор редакции и аналитика

12 часов назад Мира Киевская

Strategy продает биткоины: малая сделка, большая проблема

#crypto #Michael Saylor #Strategy #Bitcoin

1 день назад Михаил Внучков

Ledger против Trezor: в поисках идеального криптокошелька

#Ledger #crypto #Trezor Wallet

2 дней назад Олег Ткаченко

Торговцы воздухом: почему Binance закрывает NFT-площадку

#NFT #Binance

3 дней назад Евгений Комчук

Биткоин без денег: почему инвесторы выбирают IPO

#OpenAI #SpaceX #Anthropic #Bitcoin

4 дней назад Анастасия Чабанюк

Прогноз цены биткоина на основе MACD: медвежий импульс усиливается

#prediction #Bitcoin

5 дней назад Кайл Торпи

Кризис идентичности Ethereum: между Уолл-стрит и киберпанком

# #Ethereum

Все новости

Команда, работавшая над статьей

Андрей Мастыкин - опытный автор, редактор и контент-стратег, работающий в Traders Union с 2020 года. Как редактор, он тщательно проверяет факты и обеспечивает точность всей информации, публикуемой на платформе Traders Union.

Узнайте о наших редакционных политиках

Топ 5 компаний для вас