Western Asset сталкивается с санкциями SEC из-за недостатков в контроле за торговыми операциями

Все новости

Главные новости

Выбор редакции

Криптовалюты

Финансы

Взгляды экспертов

Новости брокеров

Новости регуляторов

Киаран Райан

05.06.2026

Western Asset сталкивается с санкциями SEC из-за недостатков в контроле за торговыми операциями — SEC применяет санкции к Western Asset

Western Asset Management Company сталкивается с административными санкциями после того, как U.S. регуляторы установили, что компания не смогла предотвратить ненадлежащее распределение торгов, связанное с бывшим сопредседателем инвестиционного отдела. Действия охватывают период с января 2021 года по октябрь 2023 года и следуют за судебным разбирательством SEC против Стивена Кеннета Лича II в ноябре 2024 года.

Основные моменты

SEC инициировала разбирательство и приняла предложение Western Asset Management о мировом соглашении, касающееся нарушений в распределении сделок с января 2021 года по октябрь 2023 года, связанных с сотнями миллионов долларов.
Бывший сопредседатель инвестиционного отдела Стивен Кеннет Лич II, как утверждается, осуществлял схему «выборочных сделок», распределяя доходы первого дня по привилегированным портфелям, а убытки — по непривилегированным портфелям.
Western Asset умышленно нарушила разделы 206(2) и 206(4) Закона о консультантах, столкнувшись с санкциями, которые усиливают внимание регуляторов к контролю за распределением сделок и соблюдением требований для U.S. управляющих активами.

Эта статья была переведена с оригинала. Читайте оригинальную версию от нашего корреспондента здесь.

Соглашение с SEC и предполагаемые недостатки контроля

Как сообщает Securities and Exchange Commission, агентство инициировало публичные административные и предписывающие процедуры в отношении Western Asset Management Company, LLC и приняло предложение компании о мировом соглашении до начала этих процедур.

SEC заявляет, что дело связано с действиями Western Asset в отношении бывшего сопредседателя инвестиционного отдела Стивена Кеннета Лича II. В ноябре 2024 года Комиссия предъявила Личу обвинения в окружном суде в осуществлении схемы «cherry-picking» — непропорциональном распределении сделок с чистой реализованной и нереализованной прибылью в первый день в пользу определенных портфелей, в то время как сделки с убытками в первый день направлялись в менее приоритетные портфели.

Согласно приказу, предполагаемая схема охватывает период с января 2021 года по октябрь 2023 года и включает сделки на сотни миллионов долларов. Комиссия утверждает, что Western Asset знала о том, что торговые практики Лича отличались от практик других сотрудников компании, но не предприняла разумных шагов для выявления и предотвращения этих действий или для подтверждения их соответствия фидуциарным обязанностям и раскрытию информации клиентам.

Нарушения Advisers Act и последствия для рынка

SEC заявляет, что Western Asset умышленно нарушила разделы 206(2) и 206(4) Advisers Act. Комиссия считает, что санкции являются обоснованными и отвечают общественным интересам на основании описанных в приказе действий.

Дело подчеркивает регуляторное давление на инвестиционных консультантов в части поддержания контроля над распределением торгов, надзором за портфелями и мониторингом соблюдения требований. Для управляющих активами в U.S. это действие подчеркивает, что компании могут столкнуться с мерами принудительного воздействия не только за мошеннические действия со стороны старших инвестиционных сотрудников, но и за неспособность выявить и остановить поведение, противоречащее фидуциарным обязательствам.

Антимонопольная проверка Калифорнии по поводу предлагаемого слияния Paramount и Warner Bros на сумму $110 млрд приближается к ключевому этапу, и генеральный прокурор Роб Бонта рассматривает возможность подачи иска для блокировки сделки, поскольку сроки рассмотрения в U.S. и Европе сокращаются. В нашей предыдущей статье отмечалось, что отраслевые группы предупреждают: слияние может снизить конкуренцию, оказать давление на заработные платы и повысить цены, в то время как Калифорния расширяет свои антимонопольные полномочия и рассматривает возможность координации с другими штатами.

Этот материал может содержать мнения третьих лиц, никакие данные и информация на этой веб-странице не являются инвестиционным советом в соответствии с нашим Отказом от ответственности. Хотя мы придерживаемся строгих Редакционных стандартов, этот пост может содержать ссылки на продукты наших партнеров.