Что такое DeFi токены и как на них можно заработать
В традиционной финансовой системе пользователи во многом зависят от банков, страховых компаний, кредитных организаций и других посредников. В последние годы в разных странах стремительно набирает популярность экосистема DeFi, в которую входит комплекс финансовых инструментов, основанных на технологии блокчейн с открытым исходным кодом. Система децентрализованных финансов используется в качестве альтернативы банковскому сектору – любой участник DeFi проектов может без ограничений совершать финансовые операции непосредственно с другими пользователями, без участия посредников. Такой подход не только позволяет свободно распоряжаться финансами, но и открывает новые возможности для кредитования и инвестирования в криптовалютные активы.
В этой статье мы рассмотрим, как работает система DeFi, есть ли перспективы у этого направления и разберем способы заработка на децентрализованных токенах.
Начните инвестировать в DeFi-токены прямо сейчас с Binance!Что такое DeFi?
Независимая финансовая экосистема DeFi представляет собой совокупность финансовых инструментов в формате сервисов и приложений, основанных на технологии блокчейн. Основная задача сектора децентрализованных финансов – заменить принятые технологии действующей финансовой системы инструментами с открытым кодом. С ростом популярности экосистемы DeFi все больше пользователей по всему миру получат доступ к выгодным кредитам, смогут оперативно совершать финансовые операции и получать доход от торговли цифровыми активами. Это перспективное решение для жителей развивающихся стран и государств, для которых ограничен доступ к банковским и кредитным сервисам. На текущий момент система DeFi предоставляет полный спектр финансовых операций:
Получение и предоставление займов.
Оформление депозитов.
Проведение денежных переводов.
Проведение торговых транзакций.
Управление финансовыми активами с помощью пиринговых (р2р) и децентрализованных приложений(dApps) и т.д.
По состоянию на декабрь 2021 года денежный оборот в DeFi индустрии достиг отметки 322,41 миллиарда долларов. Эксперты прогнозируют бурное развитие этого направления и в дальнейшем. В проектах децентрализованного финансирования существуют несколько направлений заработка на своих активах – пользователи могут выгодно покупать и хранить криптовалюты, открывать депозиты, привлекать и выдавать кредиты, торговать на опережение и другое.
Экосистема DeFi проектов
С развитием цифровых технологий стремительно набирает популярность экосистема DeFi, максимально удобная для совершения одноранговых финансовых транзакций. Децентрализованные платформы используют защищенные протоколы смарт-контрактов с открытым кодом, работающих на блокчейне. С их помощью любой пользователь Сети может получать займы, приобретать цифровые активы, зарабатывать на хранении и распределении криптовалют, выполнять денежные переводы по всему миру без очередей и бумажной бюрократии.
Экосистема децентрализованных финансов развивается в нескольких направлениях:
1. Децентрализованные биржи
Децентрализованные биржи (DEX) – на этих площадках клиенты могут приобрести или продать токены за реальные деньги или цифровые активы, без внесения средств на счет биржи. К таким площадкам относятся Uniswap и Kyber.
2. Сервисы страхования
Сервисы страхования – их пользователи хранят средства в смарт-контрактах и могут заключать договоры страхования имущества. Примеры сервисов - Mutual, Opyn и Nexus.
3. Кредитно-депозитные площадки
Кредитно-депозитные площадки, предоставляющие услуги выдачи кредитов и оформления депозитов напрямую между пользователями,без участия посредников. Самые популярные платформы – MakerDAO и Compound.
4. DeFi кошельки
DeFi кошельки - децентрализованные кошельки, позволяющие безопасно хранить, накапливать и распоряжаться цифровыми активами. Среди наиболее востребованных площадок InstaDApp и Melon.
5. Обменники
Обменные сервисы, позволяющие оперативно обменивать одни криптовалюты на другие на выгодных условиях без посредников.
6. Деривативы
На платформах UMA Synthetix пользователи могут зарабатывать на торговле производными цифровыми бумагами (фьючерсами, форвардами, опционами и т.д.);
7. Децентрализованные оракулы
Площадки для заработка на прогнозах – в сервисах Augur и Synetix реализована функция совершения прогнозов на исход определенного события. При правильном исходе участники получают вознаграждение.
Индустрия децентрализованных финансов быстро набирает обороты, в ней постоянно появляются новые направления для развития. Эксперты прогнозируют появление новых сервисов в сфере DeFi и увеличение оборотов в действующих проектах в ближайшие годы.
Примеры DeFi проектов
Количество DeFi проектов в мире уже исчисляется сотнями. Некоторые из них уже добились значительных успехов. Расскажем о некоторых примерах успешных проектов.
MakerDao
Самым известным проектом в сфере DeFi стала платформа MakerDAO – запуск приложения состоялся в 2017 году. Сейчас на эту площадку приходится свыше половины заблокированных токенов эфириума. Площадка обладает широким функционалом, но особой популярностью у ее участников пользуется опция «Залоговые долговые позиции», основанная на смарт-контрактах. С их помощью пользователи могут создавать токены DAI, отправляя в смарт-контракт заданное количество ETH. По сути, участник берет займ на платформе MakerDAO, обеспеченный залогом в ликвидной криптовалюте. Полученные средства могут использоваться клиентами в своих целях, создавая альтернативу дорогим банковским кредитам.
Chainlink
Существование многих децентрализованных проектов невозможно без оракулов. Это необходимо для взаимодействия с различными видами информации. И платформа Chainlink на данный моомент является лидером в этой сфере. Она предоставляет децентрализованный набор данных через систему оракулов и смарт-контрактов. С 2019 года Chainlink открыла свыше 75 ценовых каналов для 300 смарт-контрактов. У платформы есть собственный токен LINK, который используется внутри платформы. Он используется для предоставления грантов крипто-инициативам, которые экосистема считает полезными для себя, а также для операций внутри системы.
Avalanche
Avalanche – это платформа смарт-контрактов, разработанная для создания децентрализованных приложений. Она ориентирована на финансовую сферу – приложения, активы для отрасли и т.д. Avalanche основан на виртуальной машине Ethereum, он позволяет проводить сегментацию для отдельных приложений. Также платформа заслужила популярность за поддержку программируемости сервисов на уровне сети и поддержку NFT. Собственный токен Avalanche – AVAX работает по алгоритму консенсуса Proof-of-Stake. Благодаря этому доступна поддержка стейкинга. Важной особенностью токена и системы в целом является высокая скорость транзакций, где они подтверждаются менее чем за секунду.
Uniswap
Uniswap – это крупнейшая платформа по децентрализованному обмену криптовалют. Она работает с 2017 года и основана на сети Ethereum. Торговый протокол в Uniswap работает, как автоматический маркет-мейкер. Он автоматически определяет стоимость криптовалюты на основании соотношения 2 цифровых валют в пуле. Важная особенность заключается в том, что на Uniswap можно обменивать даже токены поставщика ликвидности. Если какого-либо токена нет непосредственно на Uniswap, но он есть у поставщика ликвидности, соответственно, он будет доступен для обмена. Пользователи могут создавать новые пулы ликвидности. На платформе используется собственный токен Uniswap (UNI). Он используется для внутренних операций внутри платформы.
Synthetix
Synthetix – одна из наиболее активно развивающихся компаний в секторе децентрализованных финансов. Этот протокол обеспечивает страхование активов. Он основан на платформе Ethereum. Synthetix позволяет разрабатывать синтетические представления реальных активов в виде токенов. Эти токены привязаны к цене актива, на котором они основаны. Активы поддерживают привязку, благодаря отсутствию арбитража. Кроме того, на Synthetix доступна ликвидность открытого рынка для синтов на других DeFi биржах. Платформа использует внутренний токен SNX.
Преимущества DeFi
Экосистема DeFi облегчают управление активами рядовым пользователям и открывают новые возможности для инвестирования. Разберем ключевые преимущества децентрализованных сервисов:
Самоуправление и минимальное влияние человеческого фактора. В системе DeFi не предусмотрена централизованная структура управления - последовательность и правила выполнения бизнес-операций заложены в смарт-контракте. После запуска протокола приложение начинает функционировать самостоятельно, с минимальным участием человека.
Прозрачность. Децентрализованная финансовая система использует протоколы с открытым исходным кодом. Эта особенность позволяет пользователям проводить аудит и выявлять возможные баги, а также использовать протоколы для интеграции с другими сервисами. Все транзакции площадок публичны, на большинстве площадок не требуется прохождение верификации;
Доступность. Все платформы DeFi доступны в режиме 24/7 любому пользователю Интернет. Для управления финансами не нужно идти в банк, стоять в очереди или заполнять бумажные бланки;
Возможность самостоятельно создавать приложения. Благодаря открытому исходному коду приложения на смарт-контрактах можно комбинировать между собой и собирать на их основе новые продукты – DEF биржи, стейблкоины, сервисы предсказаний и т.д.
Недостатки DeFi
Однако у сферы DeFi есть и определенные недостатки. Их необходимо учитывать при инвестициях в такие проекты. Основные из них следующие.
Высокая волатильность. Фактор волатильности создает значительные риски ликвидности, а также кредитные риски. Если цена базовых активов, заблокированных в CDP, снижается, то возможна массовая ликвидация активов. В конечном итоге это может привести к коллапсу всей системы. DeFi-системы борются с этими рисками, путем обеспечения кредитов избыточным количеством активов.
Взлом смарт-контрактов. Существует техническая возможность вмешательства в работу смарт-контрактов. Из-за этого смарт-контракт может не исполниться даже при выполнении всех необходимых условий.
Централизованный поток данных. Децентрализованные протоколы получают информацию о внешнем мире при помощи оракулов. Однако если работа оракула будет изменена и заточена под определенные новости, работа смарт-контракта может оказаться под угрозой. Этот риск может быть нивелирован разработкой децентрализованных оракулов. Соответствующая работа уже ведется.
Недостаток капитала в DeFi. Главная проблема займов заключается в том, что средств для кредитования в этой сфере пока недостаточно. Суммы можно получить под соответствующий залог, и пока они невелики.
DeFi – это относительно новая технология, поэтому потребуется определенное время для того чтобы устранить ключевые недостатки, однако работа над этим активно ведется, и уже в ближайшее время основные минусы могут быть устранены.
Как инвестировать в DeFi токены?
Существует два основных способа инвестиций в DeFi – это покупка токенов по стратегии «купи и держи», а также «доходное фермерство». Первый способ такой же, как и для ряда других инвестиционных активов. Суть его заключается в покупке децентрализованных токенов в расчете на рост их стоимости. Если цена растет, то инвестор получает соответствующую прибыль.
«Доходное фермерство» – это альтернативный способ получения дохода. Это специальный механизм, который подразумевает получение нативных токенов за взаимодействие с DeFi-протоколами. Инвестор может получить токены с помощью предоставления ликвидности децентрализованным биржам, получать займы и вознаграждения за них в форме DeFi-токенов, принимать участие в различных голосованиях для улучшения экосистемы и т.д. За выполнение тех или иных действий, предусмотренных системой, трейдеру начисляется вознаграждение.
Также важно знать, как выбрать токены для инвестирования. При выборе обратите внимание на следующие показатели.
Общая заблокированная стоимость (TVL) – это сумма средств, заблокированных в смарт-контрактах. Чем больше общая заблокированная стоимость, тем активнее с платформой взаимодействуют пользователи, и это прямо влияет на перспективы проекта.
Рыночная капитализация – это суммарная стоимость активов, рассчитанная на основании текущих биржевых цен. Капитализация растет с повышением котировок на биржах.
Процентные ставки в DeFi протоколах. В сфере DeFi ставки рассчитываются отдельно для каждого актива. Логичным решением будет инвестиция в цифровой актив, который предлагает более высокую ставку.
Количество выпущенных токенов и модель работы. Модель может быть инфляционной (без ограничения эмиссии) или дефляционной (со строго ограниченной эмиссией). Примером дефляционной криптовалюты является Bitcoin, которого не может быть выпущено более чем 21 млн криптомонет. Однако существует множество проектов без ограничений, и чем больше монет попадает на рынок, тем ниже их цена.
Лучшим решением будет распределение бюджета для инвестиций в несколько видов токенов. Это позволит диверсифицировать риски.
Где купить DeFi токены?
Лучшим выбором для покупки DeFi-токенов является криптовалютная биржа Binance. Это ведущая мировая криптобиржа, на которой торгуется более 300 видов криптовалют и токенов, включая токены DeFi. Binance предлагает многоуровневую политику комиссий Maker/Taker. Чем больше трейдер торгует на платформе, чем выше объем торгов за 30 дней тем меньше будет уровень комиссий, которые он платит.
Помимо непосредственно торговли на бирже, у Binance также есть возможность покупать токены напрямую через обменник или через P2P-обмен. Также криптобиржа предлагает пассивный доход в виде стейкинга. Вы можете заморозить определенную сумму в криптовалютах на определенный срок, после чего получить доход вместе с процентной ставкой.
Резюме
Децентрализованные финансы считают будущим мировой финансовой системой. DeFi-проекты уже сейчас получили большую популярность, и она продолжает расти. Перспективы у сферы DeFi хорошие, и количество проектов, как ожидается, будет только расти. Поэтому инвестиции в них могут быть очень перспективными.
Однако перед тем как вложить средства, необходимо правильно выбрать проект. Помните, что инвестирование в DeFi несет в себе риски потери средств. Поэтому важно помнить о правилах риск-менеджмента.
FAQs
За какую валюту можно купить DeFi токены?
В зависимости от биржи. Если биржа поддерживает фиатные валюты, можно использовать USD или EUR. Если только криптовалюты – как правило, используют USDT.
Как хранить DeFi-токены?
Для хранения DeFi-токенов необходимо открыть криптовалютный кошелек, поддерживающий тот вид токенов, которые вы планируете купить. Например, Metamask.
Есть ли риски мошенничества в DeFi?
Есть. Например, здесь может использоваться схема Pump and Dump. Поэтому рекомендуем ответственно подходить к выбору.
