Czym jest prop trading? Najważniejsze zalety i wady na rok 2024

Czym jest Prop Trading?

Handel na własny rachunek (z angielskiego znany jako "proprietary trading" lub nieformalnie jako "prop trading") odnosi się do sytuacji, gdy instytucja finansowa, taka jak bank komercyjny, firma maklerska, czy nawet bank inwestycyjny, bezpośrednio handluje lub inwestuje w działania na rynku akcji. Organizacje te mogą handlować obligacjami, akcjami, towarami, instrumentami pochodnymi, walutami i innymi instrumentami.

Instytucje te do handlu i inwestowania na giełdzie wykorzystują własne środki, a nie pieniądze swoich klientów. Tak więc oprócz prowizji z przetwarzania transakcji dla swoich klientów, mogą również czerpać pełne zyski z angażowania się w transakcje.

Prop Trading zalety

Prop trading ma kilka zalet, które przedstawimy w tej sekcji.

1. Zwiększone zyski:

Prop trading pozwala instytucjom osiągać większe zyski niż w przypadku działania jako broker i zarabiania wyłącznie na prowizjach.

2. Inwentaryzacja zapasów papierów wartościowych:

Prop trading pozwala firmie gromadzić zapasy akcji/papierów wartościowych. Zapasy te mogą być sprzedawane klientom, gdy rynek staje się niepłynny lub gdy zakup lub sprzedaż papierów wartościowych na wolnym rynku staje się trudniejsza.

3. Firmy Proprietary Trading oferują rabaty:

Rabaty są definiowane jako rekompensata przyznawana po dodaniu płynności do rynku. Wszystkie firmy prop tradingowe oferują rabaty, których raczej nie otrzymasz jako klient detaliczny.

4. Firmy Proprietary Trading mają dobry system wsparcia:

Ze względu na charakter biznesu firmy prop tradingowe ograniczają się do ściśle powiązanych operacji, w które zaangażowanych jest tylko kilka osób. Oznacza to, że obsługa klienta jest szybka, a wszelkie problemy można rozwiązać za pomocą zwykłej rozmowy telefonicznej. To duża zaleta w przeciwieństwie do tradingu za pośrednictwem brokera detalicznego, który posiada tysiące, jeśli nie miliony klientów, gdzie czasami kontakt z obsługą klienta może okazać się frustrujący z powodu długiego czasu oczekiwania.

5. Proprietary Trading obejmuje dźwignię:

Oznacza to, że oprócz wielu otwartych zleceń, możesz mieć też kilka zrealizowanych. Limity dźwigni zwykle nie są ściśle egzekwowane w większości firm własnościowych, zwłaszcza jeśli masz kilkuletnie doświadczenie.

6. Proprietary Trading dzięki otwartym zleceniom jest dobry dla zapewnienia płynności:

Jeśli zazwyczaj handlujesz głównie na otwartych pozycjach, to prop trading jest lepszą opcją niż bycie klientem detalicznym. Niektóre firmy tego typu pozwalają na posiadanie ponad tysiąca otwartych zleceń w tym samym czasie.

7. Prop Trading gwarantuje łatwe wejście w handel dla traderów "niedokapitalizowanych":

Jeśli masz mniej niż 25 000 $ do zainwestowania, konto własnościowe może być opłacalnym wyborem. Dzieje się tak dlatego, że Twoja siła nabywcza może przekroczyć wszystko, co otrzymujesz jako klient detaliczny.

8. Firmy Proprietary Trading pozwalają na dywersyfikację i redukcję ryzyka:

Nawet jeśli posiadasz duże konto bankowe, prop trading może wciąż stanowić realną opcję. Możesz wpłacić niewielki depozyt, a następnie użyć depozytu zabezpieczającego (kapitału, na którego utratę możesz sobie pozwolić) i zainwestować resztę swojego kapitału w akcje lub fundusze inwestycyjne w celu zwiększenia wartości kapitału.

9. Firmy prop tradingowe oferują wiele platform transakcyjnych:

Ogromną zaletą firm prop tradingowych jest to, że pozwalają Ci wybrać spośród kilku platform. Jest to ogromna zaleta, ponieważ jako handlowiec detaliczny jesteś zwykle związany tym, co oferuje Ci firma detaliczna.

10. Prop Trading oferuje duże listy zapasów dla krótkich sprzedaży:

Aby skutecznie sprzedać krótką pozycję, musisz najpierw zlokalizować akcje, a firmy zajmujące się prop tradingiem pozwalają Ci to zrobić. Jako klient detaliczny możesz mieć ograniczone możliwości zlokalizowania akcji i krótkiej sprzedaży. Niektóre akcje mogą znajdować się na liście progowej lub „trudnej do pożyczenia” i mogą być niedostępne dla krótkiej sprzedaży.

Prop Trading Wady

Jak wszystkie rzeczy w życiu, prop trading ma również kilka wad, które zamierzamy nakreślić w tej sekcji.

1. Firmy prop tradingowe są mniej regulowane niż brokerzy detaliczni:

Większość firm prop tradingowych, które zapewniają handel zdalny, nie jest w ogóle regulowana. To miecz obosieczny, ponieważ jest to zarówno zaleta, jak i wada. Brak regulacji oznacza mniejsze koszty operacyjne. Minusem jest to, że bez regulacji istnieje ryzyko utraty kapitału w dowolnym momencie, zwłaszcza jeśli zleceniodawcy są oszustami.

Dlatego powinieneś przeprowadzić pewne badania i głębokie kontrole przeszłości firmy i menedżerów. Jeśli znajdziesz jakiekolwiek problemy z uczciwością lub uczciwością, zadaj sobie pytanie, czy jest to ryzyko, które chcesz podjąć. Co więcej, brak regulacji oznacza, że jeden nieuczciwy przedsiębiorca może narazić całą firmę na niebezpieczeństwo.

2. Ryzyko utraty pieniędzy:

Jako prop trader, Twój depozyt nie jest ubezpieczony i jest narażony na oszustwa i inne ryzyka biznesowe. Wynika to głównie z braku lub minimalnej regulacji. Z tego powodu wskazane jest, abyś wpłacał tylko taką kwotę, na której utratę możesz sobie pozwolić. Z drugiej strony klienci detaliczni mają ubezpieczenie swoich pieniędzy ze względu na surowe regulacje firm detalicznych.

Dobrą rzeczą jest to, że depozyt może być bardzo mały, a przyzwoity trader może osiągnąć 100% zwrotu z kapitału własnego miesięcznie.

3. Proprietary Trading wiąże się z wysokimi opłatami:

Większość firm prop tradingowych pobiera opłaty za oprogramowanie, z którego korzystasz, zwłaszcza jeśli handlujesz zdalnie. Miesięczne opłaty zwykle zaczynają się od około 200 $ za samo oprogramowanie. W porównaniu z opłatami, które płacą klienci detaliczni, opłaty za prop trading mogą okazać się kolosalne.

4. Prop Trading to głównie handel dzienny:

Chociaż handel na własny rachunek oferuje wysoką dźwignię finansową, zwykle dotyczy to tylko handlu dziennego. Jeśli zdecydujesz się utrzymać pozycję przez noc, najprawdopodobniej nie uzyskasz dużej dźwigni. Co więcej, większość firm prop tradingowych oferuje tylko handel dzienny.

5. Firmy prop tradingowe mogą ukraść Twoją własność intelektualną:

W przypadku wyjątkowych traderów ze świetnymi strategiami handlowymi istnieje duże prawdopodobieństwo, że ktoś z zaplecza ciężko pracuje, aby rozszyfrować ich strategię. Istnieją przypadki, w których firmy wykorzystują strategie klientów i uczą tych strategii komputy poprzez uczenie maszynowe.

Na jakiej zasadzie działają firmy prop tradingowe?

Firma prop tradingowa, jak wspomniano wcześniej, jest zwykle dużą instytucją finansową, która bezpośrednio angażuje się w działania giełdowe. Prop trading ma miejsce, gdy dział handlowy w instytucji finansowej wykorzystuje zasoby i konta firmy do przeprowadzania autopromocyjnych transakcji pieniężnych. Transakcje te mają często charakter spekulacyjny i są przeprowadzane za pośrednictwem szeregu instrumentów pochodnych lub innych złożonych instrumentów inwestycyjnych.

Jednak to nie firma jako całość angażuje się w transakcje, robi to za pośrednictwem prop traderów. Prop trader zawiera umowę z organizacją jako niezależny trader, a nie pracownik czy klient, aby przeprowadzać transakcje jednodniowe za pośrednictwem konta firmy. Transakcje są dokonywane ze środków firmy.

Jednak, aby zostać prop traderem, musisz najpierw zdeponować kwotę, zwykle określaną jako udział w ryzyku. Twój udział w ryzyku określa, ile dźwigni daje ci firma. Na pewno zastanawiasz się, dlaczego nazywa się to wkładem w ryzyko. Dzieje się tak dlatego, że wszelkie straty poniesione podczas transakcji są kompensowane przez depozyt tradera (składka za ryzyko).

Udział w ryzyku pokazuje, że leży Ci na sercu dobro firmy i nie będziesz angażować się w wyjątkowo ryzykowne transakcje, ponieważ stracisz również swoje pieniądze. Firma, a nie prop trader, jest stroną każdej transakcji giełdowej, więc to ona ponosi wszelkie straty w każdej transakcji.

Przykłady prop tradingu

Wpłacasz niewielką kwotę, na przykład 5 000 $, co daje Ci dostęp do transakcji ze znacznie wyższą dźwignią finansową niż w przypadku normalnych zasad PDT. Im więcej pieniędzy zdeponujesz, tym większa dźwignia, do której możesz uzyskać dostęp. Jedną rzeczą, o której musisz pamiętać, jest to, że musisz wziąć na siebie 100% wszystkich strat poniesionych podczas handlu. Kiedy inwestujesz, na przykład kupując zyskowne akcje za pośrednictwem kont firmy, a następnie sprzedając je po wyższej cenie, prowizja jest niska i otrzymujesz podział zysków (około 85-90%).

Jak zostać prop traderem?

Pierwszym krokiem do zostania prop traderem jest zrobienie researchu. Dowiedz się jak najwięcej o prop tradingu i wyposaż się w umiejętności i wiedzę potrzebne do prowadzenia udanych transakcji. Możesz to zrobić za pośrednictwem internetowych platform edukacyjnych lub fizycznie, udając się do firm prop tradingowych, w których będziesz szkolony.

Po zgromadzeniu wystarczającej wiedzy, umiejętności i narzędzi umożliwiających skuteczne prowadzenie prop tradingu, możesz zwrócić się do firmy, która się nim zajmuje. Wskazane jest, jak wspomniano wcześniej, przeprowadzenie researchu i kontroli przeszłości firmy przed podjęciem zobowiązania. Po upewnieniu się, że organizacja jest wiarygodna, będziesz musiał wpłacić wkład w ryzyko, który da ci dostęp do wysokiej dźwigni finansowej.

Kiedy prowadzisz wewnętrzny prop trading w siedzibie firmy, prawdopodobnie uzyskasz dostęp do zaawansowanej i wyrafinowanej technologii, którą trudno zdobyć. Będziesz mieć również dostęp do ogólnych informacji, które zwiększą Twoje szanse na sukces podczas zawierania transakcji. Alternatywnie, możesz także handlować zdalnie za pomocą licencjonowanego oprogramowania. Jednak handel zdalny nie oferuje tak wielu korzyści, jak handel wewnętrzny.

Ile pieniędzy może zarobić prop trader?

Chociaż w dużej mierze postrzegany jako ryzykowny, prop trading jest jedną z najbardziej dochodowych operacji prowadzonych przez instytucje finansowe. Kwota zarobiona przez prop tradera jest zwykle zależna od z góry określonego wskaźnika udziału w zyskach. Zarobiona kwota zależy całkowicie od zysku osiągniętego przez prop tradera w zależności od prowizji, negocjacji, rentowności, wolumenu itp. Oznacza to, że możliwości są nieskończone.

Kwota zysku z handlu jest zwykle dzielona między firmę i prop tradera, ale wtedy ryzyko jest asymetryczne. Oznacza to, że w przypadku straty, ponosisz ją w 100%, ale nie otrzymujesz 100% zysków. Większość firm zatrzymuje od 10 do 25% wszystkich zysków, a resztę przekazuje traderowi. Musisz zrozumieć, że handel, zwłaszcza handel dzienny, jest bardzo niestabilny, co oznacza, że możesz zarobić miliony i jednocześnie tyle samo stracić.

Jak wybrać firmę prop tradingową?

Największą trudnością dla prop traderów jest zwykle znalezienie dobrej firmy zajmującej się takim rodzajem tradingu. Dzieje się tak, ponieważ, jak wspomnieliśmy wcześniej, istnieje wysokie ryzyko oszustwa i trafienia na firmę udającą firmę prop tradingową. Upewnij się, że firma, z którą współpracujesz, jest legalna i ma dobre wyniki. Sprawdź referencje i recenzje na wielu platformach.

Możesz także przeprowadzić kontrole menedżerów, aby potwierdzić, że nie byli wcześniej zamieszani w żadne skandale lub nieuczciwe interesy. Upewnij się, że postępujesz z należytą starannością i rozumiesz ryzyko związane z prop tradingiem.

Najlepsze konta prop tradingowe 2024

1 Earn2Trade

OTWÓRZ KONTO

Earn2Trade oferuje trzy przejrzyście finansowane programy handlowe. Dostępny jest program Gauntlet, The Gauntlet Mini i zupełnie nowy Trader Career Path.

Program Gauntlet wymaga jednorazowej płatności. Tradarzy zarządzają wirtualnym kontem o wartości 25 000 $ przez 60 dni, podczas których muszą handlować co najmniej 30 dni kalendarzowych i raz w tygodniu. Jeśli zastosują się do wytycznych i osiągną cel 10% zysku, wybrani kandydaci otrzymają ofertę gwarantowanego finansowania od Helios Trading Partners lub Appius Trading.

Topstep Futures i Topstep Forex to programy podobne do Gauntlet Mini. Traderzy płacą miesięczną opłatę i muszą przestrzegać wytycznych. Opłata miesięczna obejmuje zajęcia tradingowe, seminaria internetowe i dostęp do Journalytix (TM). Handlowcy otrzymają wtedy ofertę zasilonego konta handlowego.

Najnowszy program Earn2Trade to Trader Career Path. Traderzy rozpoczynają z wirtualnym kontem kapitałowym o wartości 25 000 $ i otrzymują środki z konta o wartości 25 000 $, jeśli pomyślnie przejdą ocenę. Po ocenie, inwestorzy mogą rozwijać swoją karierę handlową i zarządzać aktywami o wartości do 200 000 $ bez płacenia miesięcznej opłaty abonamentowej.

Earn2Trade oferuje największą różnorodność platform transakcyjnych do wyboru, blisko 20 opcji. Najpopularniejsze to NinjaTrader i Finamark, R|Trader i Overcharts, jednak obsługiwane są również Agena Trader, MultiCharts i wiele innych platform.

Koszty

Ścieżka kariery inwestora Earn2Trade kosztuje 150 $ miesięcznie, z kapitałem początkowym w wysokości 25 000 $. Program Gauntlet Mini oferuje pięć rodzajów kont (25 000 za 150 $, 50 000 za 170 $, 75 000 $ za 245 $, 100 000 $ za 315 000 $ i 150 000 $ za 350 $ miesięcznie).

Wreszcie, konwencjonalne wyzwanie Gauntlet jest oferowane za jednorazową opłatą w wysokości 343,2 $. Konta Earn2Trade nie mają bezpłatnych wersji próbnych, ale poniżej dostępne są rabaty w wysokości 20%-40%.

Ile pieniędzy możesz przyciągnąć?

Traderzy zarabiają 80% wszystkich zysków, które osiągają z otrzymanego kapitału.

2 SurgeTrader

OTWÓRZ KONTO

SurgeTrader oferuje 75% podział zysku inwestorom z kapitałem, którzy spełniają kryteria handlowe. To idealna firma wspierająca dywersyfikację portfela inwestycyjnego za pomocą różnych aktywów zbywalnych. SurgeTrader ma tylko jedną fazę oceny, w przeciwieństwie do wielu innych firm tradingowych. Handlowcy na wszystkich poziomach umiejętności mogą wybierać spośród sześciu pakietów. Dzięki pakietowi startowemu, otrzymujesz natychmiastowe finansowanie w wysokości 25 000 $ i cel w wysokości 10%. Maksymalna ciągła wypłata wynosi 5%. Pakiet Startowy jest idealny dla początkujących, którzy chcą uniknąć agresywnych kont. Dzięki finansowaniu w wysokości 1 miliona dolarów i 75% podziałowi zysków, Pakiet Główny jest kontem najwyższego poziomu. Ustalono cel na poziomie 10%, wraz z czteroprocentowym dziennym limitem strat i pięcioprocentowym maksymalnym końcowym wypłatą. Jeśli masz duże zaufanie do swoich umiejętności, ten pakiet może być dla Ciebie.

Ponadto ta firma rekwizytowa oferuje szeroką gamę zbywalnych papierów wartościowych, w tym krypto i złoto, a także popularne indeksy giełdowe. Możliwa dźwignia to 1:10.

SurgeTrader, czołowa zastrzeżona firma handlowa, wymaga od wszystkich swoich klientów poddania się ocenom. Musisz przejść tylko jedną fazę procesu SurgeTrader Audition. Nie jest konieczne zarabianie ponad 10% salda konta, aby przejść przesłuchanie.

Opłaty za przesłuchanie wahają się od 200 do 6500 $ za konto. Nie ma ograniczeń co do tego, ile razy możesz wziąć udział w przesłuchaniu. Możesz używać kart kredytowych/debetowych i PayPal do dokonywania płatności i wypłat.

3 FTMO

FTMO opinie

OTWÓRZ KONTO

Warto zauważyć, że bastionem FTMO są jego waluty. To najlepsze miejsce do rozważenia konta finansowanego na rynku Forex, jeśli lubisz handlować walutami. Możesz handlować 44 parami walutowymi oraz 10 kryptowalutami. Ponadto, do handlu dostępne są indeksy kasowe, towary i kontrakty CFD na akcje.

Dostępne są bezpłatne wersje trzech najpopularniejszych platform transakcyjnych Forex: MetaTrader 4, MetaTrader 5 i cTrader.

Koszty

Opłata jest uiszczana raz na FTMO Challenge. Podczas gdy walutą konta, na którym można zasilić konto, może być USD, GBP, EUR, CZK, CAD, AUD lub CHF, opłata za wyzwanie jest pobierana wyłącznie w euro. Cena uczestnictwa dla konta 10 000 zaczyna się od 155 EUR. 25 000 to 250 EUR, 50 000 to 345 EUR, 100 000 to 540 EUR, a 200 000 to 1080 EUR.

Ile pieniędzy możesz przyciągnąć?

Traderzy otrzymują kapitał w wysokości od 10 000 do 400 000 $ oraz podział zysków w stosunku 80/20. Bez względu na zysk, jaki trader zarobi na przekazanym kapitale, otrzyma 80%.

Oprócz tego istnieje plan skalowania dla rachunków finansowanych, który pozwala inwestorom zwiększyć podział zysków na swoją korzyść do 90:10 przy rozmiarach kont do 2 000 000 $.